證券經紀業務范文10篇

一、網絡環境下證券經紀業務的營銷優勢

網絡帶來了諸多好處。首先，信息的生產和傳遞成本降低；其次，網絡改變了溝通的效率；第三，網絡化使智能輔助得到全面普及，信息隨處可取，智能輔助在更大范圍內得到應用。證券公司充分利用網絡技術構筑網絡化資源整合的信息技術系統，可以改造公司經紀業務模式與流程，為經紀業務營銷拓展提供有力支持。網絡技術為證券經紀業務營銷帶來諸多優勢：

首先，券商將可以轉變傳統的市場定位觀念

證券經紀業務一直以來都以城市路線為主，大部分公司習慣性地將市場定位于營業部周圍的城市居民。其原因是傳統經營模式下，營業部的覆蓋面積小，不能拓展邊遠地區客戶。由于潛在客戶群體規模小，經紀業務也沒有將客戶進行細分并提供差異化的服務。在網絡環境支持下，經紀業務將走出營業部的周圍，各證券營業部借助這些手段有能力拓展距離較遠的市場。而借助公司網絡，公司整體資源可以使經紀業務方便地調配，經紀業務可以將客戶進行細分，確定數個目標市場，進行針對性營銷，提供差異化服務。

其次，網絡支持區域差異化的營銷策略

證券公司在大型城市的經紀業務可以堅決走城市化道路。大型城市是信息網絡發達的地區，各種智能社區、智能辦公區迅速發展，這是拓展網上交易最好的市場。券商的各種信息網絡完善后，將可以向非現場客戶提供更完善的證券經紀與信息咨詢服務。由于大型城市居民的知識水平較高，對證券經紀業務的要求也很高，在傳統模式下無法滿足客戶需求，而在各種網絡信息系統支持下，券商完全可以滿足這些需求。在中小城市市場及邊遠地區市場上，鑒于當地市場容量較小，應根據實際情況選擇切入產品，在銀證通、網上交易、電話委托集中交易方式之中任意選擇，并根據市場容量、客戶素質、競爭狀況等因素，進行服務組合的決策，以最低的成本向客戶提供最恰當的服務。

證券電子商務與證券經紀業務證券市場是一個快速多變、充滿朝氣的市場。在證券市場發展過程中，證券電子商務建設起到了積極的推動作用。一方面，證券市場品種的創新、交易結算的變革，源源不斷地為證券電子商務化建設提出新的需求和課題；另一方面，證券電子商務化建設又為證券市場的發展創新提供了系統和網絡方面的支持，兩者在相互依存、相互促進的過程中得到了快速發展。目前互聯網電子商務是國際上最通行最安全最便宜的證券交易方式，帶來證券市場革命性的變革。

證券電子商務是證券行業以互聯網絡為媒介為客戶提供的一種全新商業服務，它是一種信息無償、交易有償的網絡服務，它是運用最先進的信息與網絡技術對證券公司原有業務體系中的各類資源及業務流程進行重組，使用戶與內部工作人員通過互聯網就可開展業務與提供服務，目前我國比較典型的證券電子商務領域集中體現在證券電子商務促進證券經紀業務的拓展和延伸。

一、電子商務和證券經紀業務"聯姻"所體現的優勢

1、近幾年證券電子化對證券經紀業務的發展奠定了基礎

（1）交易撮合"無紙化"和證券交易"異地化"。

一方面，我國證券交易市場完成由手工競價到電腦自動撮合、由分散過戶到中央登記結算、由實物交收到電子簿記的過渡，實現了證券交易方式從"有紙化"向"無紙化"的轉變。這種轉變不僅在效率方面發生了"質"的飛躍，也為我國證券電子化的形成和發展奠定了基礎；另一方面，交易所建成的"衛星證券通信網絡"，使得在國內的任何一個地方都可利用該網絡實時接收兩個交易所和行情等交易信息，全國范圍內的證券交易市場隨即形成。

一、網絡環境下證券經紀業務的營銷優勢

網絡帶來了諸多好處。首先，信息的生產和傳遞成本降低；其次，網絡改變了溝通的效率；第三，網絡化使智能輔助得到全面普及，信息隨處可取，智能輔助在更大范圍內得到應用。證券公司充分利用網絡技術構筑網絡化資源整合的信息技術系統，可以改造公司經紀業務模式與流程，為經紀業務營銷拓展提供有力支持。網絡技術為證券經紀業務營銷帶來諸多優勢：

首先，券商將可以轉變傳統的市場定位觀念

證券經紀業務一直以來都以城市路線為主，大部分公司習慣性地將市場定位于營業部周圍的城市居民。其原因是傳統經營模式下，營業部的覆蓋面積小，不能拓展邊遠地區客戶。由于潛在客戶群體規模小，經紀業務也沒有將客戶進行細分并提供差異化的服務。在網絡環境支持下，經紀業務將走出營業部的周圍，各證券營業部借助這些手段有能力拓展距離較遠的市場。而借助公司網絡，公司整體資源可以使經紀業務方便地調配，經紀業務可以將客戶進行細分，確定數個目標市場，進行針對性營銷，提供差異化服務。

其次，網絡支持區域差異化的營銷策略

證券公司在大型城市的經紀業務可以堅決走城市化道路。大型城市是信息網絡發達的地區，各種智能社區、智能辦公區迅速發展，這是拓展網上交易最好的市場。券商的各種信息網絡完善后，將可以向非現場客戶提供更完善的證券經紀與信息咨詢服務。由于大型城市居民的知識水平較高，對證券經紀業務的要求也很高，在傳統模式下無法滿足客戶需求，而在各種網絡信息系統支持下，券商完全可以滿足這些需求。在中小城市市場及邊遠地區市場上，鑒于當地市場容量較小，應根據實際情況選擇切入產品，在銀證通、網上交易、電話委托集中交易方式之中任意選擇，并根據市場容量、客戶素質、競爭狀況等因素，進行服務組合的決策，以最低的成本向客戶提供最恰當的服務。

摘要:近年來，證券經紀市場發展迅速。作為如此高收益、高風險的行業，證券公司如何才能險中求勝呢?證券公司的各個職能部門要聯合起來，加強內部控制建設，并始終把內部控制放在業務發展的首要位置。只有這樣才能讓經紀業務潛在的風險得到防范和控制，從而獲得長久健康的發展。

關鍵詞:經紀業務;內控;循環

一、相關概念闡述

(一)證券公司

證券公司也被稱為“證券商”，是指按法律規定設立并通過批準經營證券業務的公司。證券公司可被分為綜合和經紀兩大類，它們的區別主要在于其經營范圍是否只局限于經紀業務。經紀業務作為證券公司最基礎的一項業務，是證券公司客戶進行證券買賣的交易。當前市場，我國的證券公司主要是通過證交所來經營經紀業務，此外另一種經營方式是在柜臺辦理。

(二)證券公司經紀業務的特點

1.經紀業務在證券市場中的地位及作用

在證券市場高速發展的13年間，滬深兩個證券交易所的交易量從1991年的80.9億元到2002年的62285.4億元，增長了770倍，平均年增長率達到172%.證券經紀業務由此實現突飛猛進的增長，證券經紀業務在整個證券行業的地位和作用舉足輕重。截止到2002年10月25日，我國證券公司總數已經達到124家，其中由中國證監會正式批準的綜合類證券公司18家，其余的都是以經營證券經紀業務為主營業務的經紀類（其中包括54家由經紀類向綜合類券商過渡的證券公司）證券公司?？梢哉f，證券經紀業務是證券公司乃至整個證券行業生存和發展的基礎。

1.1經紀業務收入構成證券行業最重要和最穩定的收入來源

從我國證券行業的收入構成來看，經紀業務實現的收入遠遠超過其他各項業務實現的收入。下表列出了1998－2001年證券業務收入的構成情況：

可見經紀業務收入占據了證券經營機構總收入的半壁江山，構成證券行業最為重要的收入來源。

另外，從各項業務收入的比例變化情況來看，另外兩項重要收入來源——證券發行收入和自營證券差價收入受政策影響，變動幅度較大。而經紀業務作為證券行業的基礎業務，也是證券經營機構收入中最穩定的收入來源。

一、網絡環境下證券經紀業務的營銷優勢

網絡帶來了諸多好處。首先，信息的生產和傳遞成本降低；其次，網絡改變了溝通的效率；第三，網絡化使智能輔助得到全面普及，信息隨處可取，智能輔助在更大范圍內得到應用。證券公司充分利用網絡技術構筑網絡化資源整合的信息技術系統，可以改造公司經紀業務模式與流程，為經紀業務營銷拓展提供有力支持。網絡技術為證券經紀業務營銷帶來諸多優勢：

首先，券商將可以轉變傳統的市場定位觀念

證券經紀業務一直以來都以城市路線為主，大部分公司習慣性地將市場定位于營業部周圍的城市居民。其原因是傳統經營模式下，營業部的覆蓋面積小，不能拓展邊遠地區客戶。由于潛在客戶群體規模小，經紀業務也沒有將客戶進行細分并提供差異化的服務。在網絡環境支持下，經紀業務將走出營業部的周圍，各證券營業部借助這些手段有能力拓展距離較遠的市場。而借助公司網絡，公司整體資源可以使經紀業務方便地調配，經紀業務可以將客戶進行細分，確定數個目標市場，進行針對性營銷，提供差異化服務。

其次，網絡支持區域差異化的營銷策略

證券公司在大型城市的經紀業務可以堅決走城市化道路。大型城市是信息網絡發達的地區，各種智能社區、智能辦公區迅速發展，這是拓展網上交易最好的市場。券商的各種信息網絡完善后，將可以向非現場客戶提供更完善的證券經紀與信息咨詢服務。由于大型城市居民的知識水平較高，對證券經紀業務的要求也很高，在傳統模式下無法滿足客戶需求，而在各種網絡信息系統支持下，券商完全可以滿足這些需求。在中小城市市場及邊遠地區市場上，鑒于當地市場容量較小，應根據實際情況選擇切入產品，在銀證通、網上交易、電話委托集中交易方式之中任意選擇，并根據市場容量、客戶素質、競爭狀況等因素，進行服務組合的決策，以最低的成本向客戶提供最恰當的服務。

證券電子商務與證券經紀業務證券市場是一個快速多變、充滿朝氣的市場。在證券市場發展過程中，證券電子商務建設起到了積極的推動作用。一方面，證券市場品種的創新、交易結算的變革，源源不斷地為證券電子商務化建設提出新的需求和課題；另一方面，證券電子商務化建設又為證券市場的發展創新提供了系統和網絡方面的支持，兩者在相互依存、相互促進的過程中得到了快速發展。目前互聯網電子商務是國際上最通行最安全最便宜的證券交易方式，帶來證券市場革命性的變革。

證券電子商務是證券行業以互聯網絡為媒介為客戶提供的一種全新商業服務，它是一種信息無償、交易有償的網絡服務，它是運用最先進的信息與網絡技術對證券公司原有業務體系中的各類資源及業務流程進行重組，使用戶與內部工作人員通過互聯網就可開展業務與提供服務，目前我國比較典型的證券電子商務領域集中體現在證券電子商務促進證券經紀業務的拓展和延伸。

一、電子商務和證券經紀業務"聯姻"所體現的優勢

1、近幾年證券電子化對證券經紀業務的發展奠定了基礎

（1）交易撮合"無紙化"和證券交易"異地化"。

一方面，我國證券交易市場完成由手工競價到電腦自動撮合、由分散過戶到中央登記結算、由實物交收到電子簿記的過渡，實現了證券交易方式從"有紙化"向"無紙化"的轉變。這種轉變不僅在效率方面發生了"質"的飛躍，也為我國證券電子化的形成和發展奠定了基礎；另一方面，交易所建成的"衛星證券通信網絡"，使得在國內的任何一個地方都可利用該網絡實時接收兩個交易所和行情等交易信息，全國范圍內的證券交易市場隨即形成。

首先，券商將可以轉變傳統的市場定位觀念

證券經紀業務一直以來都以城市路線為主，大部分公司習慣性地將市場定位于營業部周圍的城市居民。其原因是傳統經營模式下，營業部的覆蓋面積小，不能拓展邊遠地區客戶。由于潛在客戶群體規模小，經紀業務也沒有將客戶進行細分并提供差異化的服務。在網絡環境支持下，經紀業務將走出營業部的周圍，各證券營業部借助這些手段有能力拓展距離較遠的市場。而借助公司網絡，公司整體資源可以使經紀業務方便地調配，經紀業務可以將客戶進行細分，確定數個目標市場，進行針對性營銷，提供差異化服務。

其次，網絡支持區域差異化的營銷策略

證券公司在大型城市的經紀業務可以堅決走城市化道路。大型城市是信息網絡發達的地區，各種智能社區、智能辦公區迅速發展，這是拓展網上交易最好的市場。券商的各種信息網絡完善后，將可以向非現場客戶提供更完善的證券經紀與信息咨詢服務。由于大型城市居民的知識水平較高，對證券經紀業務的要求也很高，在傳統模式下無法滿足客戶需求，而在各種網絡信息系統支持下，券商完全可以滿足這些需求。在中小城市市場及邊遠地區市場上，鑒于當地市場容量較小，應根據實際情況選擇切入產品，在銀證通、網上交易、電話委托集中交易方式之中任意選擇，并根據市場容量、客戶素質、競爭狀況等因素，進行服務組合的決策，以最低的成本向客戶提供最恰當的服務。

第三，跨越行業界限，通過網絡支持和互聯，與其他公司企業實現聯盟與共生

證券公司網絡可以覆蓋經紀業務的所有實體，該網絡只需一根線與其他企業互連，就有了合作開展業務的基礎。比如與銀行進行銀證的合作，利用銀行信譽度高，網點多，專業化存貸款業務和理財優勢等，合作拓展證券經紀業務，這樣既可以拓寬公司經紀業務的覆蓋范圍，又可以為客戶提供豐富的綜合服務。與電信運營商的合作則表現在通道＋內容的合作服務模式上，雙方發揮各自的特長，將證券經紀業務和其他網絡內容服務以最適合客戶的資費、信息數量和模式提供給客戶。因此，隨著網絡信息技術的發展，在證券網絡信息系統的全面支持下，經紀業務的拓展模式將出現一個與其他行業、企業聯盟共同成長的新變化。

第一個觀點是：從短期來看，經紀業務所受的間接沖擊大于直接沖擊；內部沖擊大于外部沖擊。

盡管中國與美國及歐盟談判的具體條款尚未公布，但從一些非官方的渠道我們還是可以了解到，入關并沒有涉及多少證券市場的開放性問題，對于外資券商以何種形式進入中國市場也沒有明確的規定，而從服務貿易總協定的有關條款和一些限定性條款來分析，中國證券市場的開放是一個漸進的過程，境外券商與我們真刀真槍地過招尚有待時日。但這并不意味著我們可以高枕無憂，事實上，我們應該已經感受到加入WTO產生的間接沖擊。大家可能已經注意到了最近證監會周小川主席的講話，他強調："下一步，凡是市場能夠起正常作用，能夠解決的，就要讓市場來決定。"這意味著我們的監管方式將要發生重大變化，我想這有兩方面的因素，一方面是中國證券市場已經發展到一定的階段，管理層的調控水平、管理藝術在提高，另一方面，與中國加入WTO有關，因為加入WTO，就等于融入了世界經濟的一體化格局之中，這首先要求政府的行為要符合市場經濟的一般規則。我們這個行業是在政府的呵護中成長起來的，政府不僅實行嚴格的市場準入政策，同時還允許券商賺取保證金利差，看行情不好，還時不時地來點救市政策，近十年了，證券商真正難過的時候恐怕只有94年和95年，不過即便如此，咱們福建的券商也還是保本經營，略有盈余吧。多年來，大家每年都在叫經紀業務利潤的平均化時代已經來臨，可是至今大家還有超額利潤可賺。但最近情況確實在變化：券商增資擴股條件的放松，證券營業網點增設速度的加快以及取消對基金新股配售方面的優惠都說明，監管的方式在變，隨之而來的就是市場競爭形勢的變化，對此盡管有人歡喜有人憂，但市場經濟并不全是帕累托最優，所謂的雙贏也好，多贏也罷，都是理想狀態，市場的這種變化對經紀業務的影響自然不言而喻。特別是對于福建的券商，過去網點少，大家的日子都比較滋潤，現在一個個大券商都要來設點，壓力很快就來了，應該說，出現這種情況既是市場發展的必然，同時不能否認這是入關產生的間接沖擊。

另一方面，我們都知道，入關沖擊最大的可能就是銀行業和保險業，而這幾年來，銀行和保險的日子都不太好過，資產質量不佳，機構龐大，競爭又激烈，本來有塊證券業務，由于分業經營、分業管理，也給分出去了，現在又加入了WTO，與金融百貨公司式的國外金融機構正面交鋒，可以說是有點雪上加霜。與此同時，我們證券行業還有那么高的利潤，不論從提高綜合業務競爭實力的角度，還是從提高收益水平的角度，銀行業、保險業都有進入證券市場的內在動力。事實上，這幾年銀行業沒少在證券行業動腦筋，從銀證聯網到資金的就地清算，從存折炒股到代客理財、申購新股，以及保險公司最近推出的可分紅的保單，可以說是有點步步緊逼，相反，證券業則顯得有些被動，明顯缺乏銀行、保險公司的進取精神?，F在中國入關在即，銀行業、保險業要求合業經營的壓力更大了，而從國際上看，合業經營是大勢所趨，所以說，在沒有對境外券商開放經紀業務前，先向國內的銀行開放這項業務，是完全可能的。

另外，來自IT行業的壓力也不能小視，由于受到E*TRADE模式的啟發，很多IT公司都想在證券電子商務這塊領地分一杯羹，而證券商對IT公司的依賴性也越來越強，現在IT界就差不能在交易所購買席位，直接接受委托了，前不久證監會出臺網上證券委托管理辦法，反應最為強烈的就是IT公司。如果中國WTO，能不能阻止向E*TRADE這樣的網上券商，如果不能阻止，在他們進來之前，會不會先給國內的IT企業開個口，這都相當難說。

因此，中國加入WTO，對券商經紀業務而言，更大的壓力來自我們國內，而非境外券商的直接沖擊。

我這里想闡述的第二個觀點是：我們與境外券商的差距主要體現在機制和觀念上。

［提要］證券公司行業競爭日益加劇，在大環境影響下，不同規模的證券公司向內部管理要效益，希望通過提升自身的管理水平，達到降低成本、提質增效的目標。證券公司的經紀業務相對較為復雜，這種情況下，強化經紀業務內部控制對于證券公司戰略指標實現十分必要。在研究過程中，以證券公司經紀業務內部控制為著眼點，詳細地分析證券公司經紀業務內部控制過程中存在的問題，并提出優化策略。

關鍵詞：證券公司；經紀業務；內部控制

一、證券公司經紀業務內部控制的必要性

（一）規范證券公司工作流程。內部控制從制度入手，針對證券公司經紀業務管理活動的各個環節，明確地界定了責任和義務，保證日常經紀業務工作中有章可守、有法可遵，這對于規范證券公司工作流程十分有利。（二）保證財務質量。證券公司經紀業務內部控制中涵蓋了資金內部控制、資產內部控制、內控執行等眾多方面，科學、有效的經紀業務內部控制活動能保證證券公司減少資金浪費和資產流失等問題發生，這在一定程度上保證了財務質量與安全。（三）保障經紀業務管理需求。經紀業務內部控制能夠有效識別和規避證券公司經紀業務中存在的風險，保證財務數據信息的準確性，為證券公司管理者制定運營管理方案提供強有力的支撐，這在一定程度上保障了證券公司經紀業務需求。

二、當前證券公司經紀業務內部控制存在的問題

（一）資金管理存在違規風險，證券價格下跌時有吞金可能。證券公司經紀業務最顯著的特點就是以代理業務為主。證券公司在交易的過程中不能注入自己的資金，更不受證券市場價格漲跌的風險，更多的是在買方和賣方承擔代理人的角色，以滿足買方和賣方交易、賺取傭金為公司主要收入來源。從我國的經紀發展現狀來看，證券公司發展速度加快，并且很多大型證券公司還設立了子公司管理資金業務，從證券公司資產運用來看，證券公司和其他的一般性經營企業不同，其資金籌資之后需要按照規定繳納一定的交易保證金。根據2020年12月中國證監會統計的數據信息顯示，上交所目前的季度交易量的10%就是其所繳納的交易保證金比例，而深交所比例已經達到了20%。同時，由于證券公司在交易的過程中資金總額大，因此，資金管理內部控制對于證券公司經紀業務而言十分重要。當前，證券公司在資金內部控制管理的過程中，為了更好地方便股民進行資金的存取，規定設立一個基本賬戶的同時，還設置了其他的一般賬戶，并且由于一般賬戶的監督和管理沒有基本賬戶嚴格，因此證券公司一般賬戶設置不規范現象頻出，甚至一些證券公司為了方便資金股票的買賣，賬外經營，私自挪用資金、私分公款等現象頻出。因此，在經紀業務內部控制的過程中，應該針對證券公司資金存在的風險進行內部控制的不斷強化，從而降低風險，保證資金安全。（二）營業部對內控重視不夠，沒有建立好內部控制實施環境。證券公司營業部管理者的態度與內部控制實施效果有著直接的聯系，但是目前很多營業部的管理者將更多的目光放在了利潤指標上，甚至一些管理者認為實現利潤才是內部控制的第一步。在這種情況下，對內部控制的問題在日常的工作中沒有側重，更沒有自上而下建立完善的內部控制環境。不僅如此，在實施內部控制的過程中，營業部的內部控制負責人多由公司的管理者直接任命，這種情況下，不僅會造成內部控制獨立性的缺失，還會導致很多內部控制制度受人為因素影響，形同虛設。從營業部的內部控制文化和員工參與情況來看，營業部在對員工考核的過程中還是以財務指標為主，缺乏內部控制細化指標配合，因此員工對內部控制的重視程度和積極性并不高，認為內控與自身關系不大，很多時候都是在“喊口號”而已，加之內部審計監督作用沒有發揮出來，導致內部控制監督形同虛設。當前，證券公司內部控制制度涉及了眾多內容，包括不按規定給客戶開立賬戶，為客戶提供代理服務過程中徇私舞弊、欺騙客戶收益，不按規定向客戶提供交易內幕，向客戶索要好處等行為。雖然證券公司內部控制制度相對較多，但是這些制度在執行的過程中缺乏完善的監督機構與機制，因此很多制度都存在執行與監督問題。從證券公司的內部制度來看，很多制度相對較為繁瑣，針對性不足，反而降低了內部控制的效率。（三）風險評估問題。在證券公司內部控制過程中，風險評估是經紀業務中最重要的一個內容，不僅包括風險目標的識別，還包括風險的分析和應對。但是當前證券公司在風險評估內部控制過程中也存在較大問題，主要表現有如下幾個方面：首先，證券公司雖然建立了內部控制風險評估的相關部門，但是在風險信息收集的過程中，還僅僅局限于內部風險問題，對外部環境導致的風險沒有給予應有的關注，因此信息收集不夠全面，風險信息收集是風險評估的基礎性工作，一旦基礎性工作不到位，那么風險評估的結果很難保證；其次，在很多證券公司進行風險評估的過程中，常用到的風險評估方法為公司比較法，這種方法雖然能夠反饋證券公司的風險因素，但是比較法實施的過程中不同證券公司規模和經紀業務不盡相同，因此所反饋的風險存在較大的差異；最后，證券公司的風險控制都是事后控制，缺乏事前、事中環節的配合，這種情況下，風險管控缺乏創新思維，應對的策略不具備前瞻性，因此也不利于風險評估階段的內部控制。（四）信息交流和溝通能力不足。在經濟快速發展的進程中，證券公司積極引入了財務共享中心和ERP系統等內容服務于日常的各項經紀業務。但是，從這些信息共享軟件使用的現狀來看，這些信息共享工具的功能還是停留在初級的使用階段，功能沒有被深度挖掘，導致證券公司內部的溝通和交流缺乏數據的橫向和縱向融合，導致部門與部門之間各自為政，協同能力低，不僅不利于責任的細化，甚至還導致各個部門不能建立相互監督和相互促進的局面，這為內部控制的實施埋下了隱患。