小額貸款盈利模式范文
時間：2023-12-19 17:47:55
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篇1
關鍵詞：當前小額貸款模式；社會各階層；福利影響
一、引言
進入21世紀以來，隨著我國經濟的不斷發展，小額貸款作為推動農村經濟和中小企業的發展的有效手段，在全國范圍內獲得了飛速發展，被人們形象的稱之為“借貸及時雨”。這種模式取得了人們認可的同時，對社會各階層的影響也越來越廣泛，社會各界人士都已經充分認識到了小額貸款模式對優化社會福利的重要意義。除去積極作用外，其負面影響也越來越受到人們的關注。因此減弱小額貸款模式的不良影響已成為當前形勢下中一個急待解決的問題。
隨著我國自身經濟的迅速發展，小額貸款發放金額進一步擴大，作為生產業中最重要的小額貸款行業，也迅速發展壯大。這種專為窮人和微型企業提供金融服務的信貸機制，源源不斷為廣大群眾提供著融資借貸服務。小額貸款福利性模式也成為了專家學者的研究熱點。因此，本文以小額貸款對社會各階層的福利影響為主題進行研究。
二、當前中國的小額貸款福利性模式存在的問題
我國自試辦小額貸款以來，經歷了從國際捐助、政府補貼支持到商業化運作的過程。小額貸款主要分為福利性和商業性兩大模式。福利性模式更注重對改善窮人經濟和社會福利的作用。小額貸款通過改善低收人人群的經濟狀況，可以大幅度地增加社會整體上的有效需求，促進社會投資生產和國民經濟發展。
目前小額貸款模式還是我國現在微型金融體系的薄弱環節。主要存在以下幾點問題：
1 由于受利益的驅使，目前小額貸款主要以商業性為主，小額貸款福利性模式尚不健全，還不能滿足廣大人群貸款需要，也不能有效提高小額貸款市場競爭與效率。
2 雖然各類金融機構都開展了小額貸款業務，但總體組織推動不夠，政策性和非政策性金融機構參與性不夠，使得其無法發揮出整個金融機構體系的信貸作用。
3 是由于微型金融主體能力弱，小額貸款福利性模式運行還不夠規范，資金來源問題突出，批發加零售多層次資金供給體系尚未形成，存在著個別小額貸款機構非法集資等犯罪活動。
三、當前中國的小額貸款模式對于社會各階層福利的影響
1 小額貸款對低收入階層福利分配的影響
近年來，我國小額貸款行業出現了較好的發展趨勢，在支持中國的新農村建設和民營經濟發展中有著特殊的意義和貢獻。同時，小額貸款也已經成為了促進低收入人群改變自己命運的有效途徑。小額貸款公司的蓬勃發展，為一些低收入人群、小企業獲得資金的融通發揮了很大的作用，也解決了一些人的就業問題。小額貸款福利性模式是推動我國農村經濟和中小企業的發展的一支重要力量，尤其是對下崗失業人員、貧困農戶、種養殖大戶，資金匱乏的創業者起著至關重要的資金扶持作用。
2 小額貸款對高收入階層福利分配的影響
小額貸款推動農村經濟和中小企業的發展，是促進內需、振興經濟的切入點。小額貸款福利性模式有別于商業模式，主要以“三農”服務為使命感，把扶貧作為自己的責任，這一點雖然有利于農民和小企業獲取貸款，減輕其負擔，但對高收入階層而言，因無法取得相應的低息貸款，造成福利分配不公平的局面，產生不利影響。而由于小額貸款經營的家庭性質，會造成小額農貸向富人和熟人集中，而真正需要幫助的貧困農民則很少有獲得貸款的機會。因此造成貧富差距的進一步擴大而導致兩極分化、偏離共同富裕目標。
四、構建科學的小額貸款模式的對策建議
為了積極完善小額貸款福利性模式的規范化發展，特此提出以下對策和建議：
1 應該研究探索成立公益性小額貸款的批發資金。加大政府的公共財政支出，支持處于起步階段的小人貸款行業，更多的發揮小額貸款福利性模式的杠桿作用。
2 完善微型金融服務體系，發揮小額信貸客戶點多面廣的特殊性優勢。不斷加強組織領導，加大對小額貸款福利性模式推行過程中的指導和監督力度，規范其運營模式，以便充分發揮集合效應和社會效益。
3 改革與創新小額信貸機制，構建福利性和商業性并存的、多元化的小額信貸新模式，加強財政支持力度，使小額貸款向社會需求人群最薄弱的環節傾斜，促進產業的可持續發展。
五、結語
篇2
【關鍵詞】新常態 金融環境 小額貸款公司 發展策略
經歷30多年的高速經濟增長，中國經濟發展進入新常態，金融發展環境也正在發生重大變革：金融改革持續推進、金融創新日益深化、金融業態更加豐富。小額貸款公司能否順應經濟發展趨勢、抓住發展機遇，是其能否實現可持續性發展的關鍵。
一、新常態下小額貸款公司發展的環境分析
（一）新常態下小額貸款公司的機遇
第一，新常態下小微企業對經濟增長的貢獻越來越大，小微企業已成為國民經濟的重要支柱。小微企業是小型企業、微型企業、家庭作坊式企業、個體工商戶的統稱。中國小微企業數量眾多，大量的小微企業融資需求較強，為小額貸款的發展提供了廣闊的市場需求。據國家工商總局統計，截止到2013年年底，全國各類企業總數為1527.84萬戶。其中，小型微型企業1169.87萬戶，占到企業總數的76.57%。將4436.29萬戶個體工商戶納入統計后，小型微型企業所占比重達到94.15%{1}。在國家持續簡政放權以及鼓勵大眾創業、萬眾創新的背景下，小微企業面臨更大的發展空間，國家也加大了對小微企業的扶持政策，從審批、稅收、融資、信息建設等多方面支持小微企業發展。不斷發展的小微企業，給小額貸款公司提供了廣闊的市場需求。
第二，小額貸款行業發展迅速，小額貸款越來越受到關注。自2005年12月第一家小額貸款公司成立開始，小額貸款公司經歷了迅猛的發展。據中國人民銀行統計，截止到2014年12月，全國共有8971家小額貸款公司，109948位小額貸款從業人員，貸款余額達9420.38億元{2}。迅速增加的小額貸款公司、不斷攀升的小額貸款余額和持續增長的小額貸款從業人員，顯示出小額貸款行業發展的積極態勢。在行業發展的推動下，越來越多為小額貸款服務的結構成立。2011年，中國小額貸款公司協會成立，此后，全國各地紛紛成立小額貸款公司協會。2013年，全國第一家小額再貸款公司――廣州立根小額再貸款股份有限公司成立，小額貸款公司也有了“最后貸款人”。不斷改善的行業環境，進一步推動小額貸款公司的迅速發展。
第三，新常態下，國內金融市場發生重大變化，小額貸款公司有機可圖。在整體風險可控的情況下，金融創新與金融改革的力度都會加強。利率市場化、金融脫媒、互聯網金融等都會對傳統業務造成沖擊，傳統的業務模式、盈利水平都會發生深刻變化。在此情況下，創新經營模式、發展思路對金融機構至關重要。小額貸款公司作為新生力量，創新阻力更小，創新成本更低，在金融市場發生變化的情況下，更有可能抓住機會。同時，眾籌、P2P網貸等互聯網金融模式深刻改變人們對金融的認識，全新的金融環境有利于小額貸款公司被公眾接受。
（二）新常態下小額貸款公司的挑戰
第一，新常態下，宏觀經濟下行，小額貸款公司面臨更高的信用風險和貸款成本。隨著中國經濟增長放緩，世界經濟復蘇緩慢，小微企業將面臨逐漸惡化的宏觀經濟環境。宏觀經濟環境的變化，將影響小微企業的經營狀況。小微企業的利潤率、周轉率明顯下滑，資金鏈斷裂的風險大大增加。國家工商總局的調查顯示，僅有12%的小微企業表示近幾年營業額快速或高速增長（增長率30%以上），其余大多數企業經營發展緩慢{3}。
小微企業是小額貸款公司的主要客戶群體，信用風險是小額貸款公司面臨的最主要風險。小微企業的經營困境，甚至是資金鏈斷裂，將導致小額貸款公司的不良貸款率增加。不良貸款率的增加，既增加了小額貸款公司資金損失的風險，也要求小額貸款公司在放貸時，進行更加細致的貸前審查和貸后監督。隨著小微企業經營狀況惡化，小額貸款公司的客戶申請貸款的拒絕率大大提高，這也增加了小額貸款公司的操作成本。
第二，小額貸款市場競爭加劇。隨著宏觀經濟條件的惡化，小額貸款公司面臨更高的操作風險，尋找優質客戶難度增加。經濟狀況良好時，小微貸款公司能積極拓展業務；經濟狀況惡化時，小額貸款公司在尋找優質客戶時，面臨著較強的同業競爭。與此同時，不少商業銀行紛紛拓展小額貸款業務，擠壓小額貸款公司的發展空間。
第三，社會上普遍存在對小額貸款公司的負面認知。小額貸款公司誕生以前，民間金融就廣泛存在。在中國，社會對民間金融的看法往往是負面的，這很大程度上與中國高利貸泛濫有關。高利貸超出了絕大多數小微企業的承受能力，也敗壞了民間金融的形象。小額貸款公司誕生后，作為從事類金融業務的非金融機構，一直未納入銀監會或中國人民銀行系統監管。對小額貸款公司的不信任一直存在，不少人將小額貸款公司與高利貸甚至“黑社會”混淆，小額貸款公司迫切需要正名。
另一方面，隨著互聯網金融的發展和越來越多的金融創新，更多的人開始關注非傳統金融機構。然而，大量的P2P網貸平臺跑路事件，暴露出一定的風險；良莠不齊的小額貸款公司，層出不窮的小額貸款騙局也在一定程度上增加了對小額貸款公司的不信任。
二、小額貸款公司發展的內部因素分析
（一）小額貸款公司發展的優勢
第一，小額貸款是勞動密集型行業，進入門檻較低，初期能得到迅速發展。小額貸款主要服務于小微企業和中低收入人群，單筆貸款金額較?。恍☆~貸款公司為了控制信用風險，貸款期限較短，資金周轉較快，因而小額貸款公司的初始資金要求不高，進入門檻相對較低。小額貸款技術相對簡單，容易上手?，F在小額貸款公司采用的主要小額貸款技術為德國國際項目咨詢公司開發的IPC技術和臺灣中小融輔公司開發的“微貸打分卡”技術。這兩種技術操作簡單，不具備深厚金融功底的信貸員通過短期的培訓即可實地操作，不良貸款率也能控制在較低水平。小額貸款公司開展業務主要通過信貸員的實地考察，在業務宣傳、貸前調查、貸后監督時需要信貸員的積極參與，這對勞動力的需求較高?？偟膩碚f，小額貸款公司作為勞動密集型產業，進入門檻較低，在企業的初創期能迅速發展并擴張。
第二，相比其他金融機構，小額貸款客戶體驗更好。首先，小額貸款公司服務的主要對象是傳統金融機構較少覆蓋的客戶群體。這些客戶由于信用風險較高、缺乏抵押品等原因，很難從商業銀行貸款。商業銀行傳統的“柜臺模式”主要針對的是大中企業，這些客戶難免有被輕視的感覺。小額貸款公司信貸員主動與客戶聯系，相比傳統金融機構，其業務方式更具親和力。其次，小額貸款公司信貸員與客戶接觸更為頻繁，更能維系甚至提升客戶渠道。小額貸款公司的信貸員在拓展業務和放貸過程中需要與客戶頻繁接觸，了解客戶的經營情況和實時動態。同時，小額貸款公司一般貸款期限較短，多采取按月等額本息還款方式，這也增加了小額貸款公司信貸員與客戶的接觸。最后，小額貸款公司審批流程相對簡單，放款迅速。小額貸款公司的貸款審批主要通過信貸員的實地考察和判斷完成。小額貸款公司給予不同的信貸員不同的審批權限，對于較低額度的貸款，一般的信貸員有審批權，在做好充分的貸款調查的基礎上，信貸員有權在提交貸款調查信息后直接批復并發放貸款；對于額度較大的貸款，信貸員需向更高權限的信貸員反饋，根據具體情況進行內部討論，在討論結果的基礎酌情處理。適當的審批權限既定程度上節省了審批流程，又將風險控制在一定的程度中。小額貸款公司的放款速度一般較快，有些小額貸款公司將審批時間控制在1到3天，最快的甚至能當天放款。
第三，相比其他金融機構，小額貸款公司具有比較優勢。一方面，小額貸款公司的利率更加靈活，更適應市場需求。不同于銀行利率受到管制，小額貸款公司的利率更多由市場供求決定。相比商業銀行，小額貸款公司的貸款利率更高，收益較高。另一方面，在經營小額貸款方面，小額貸款公司的交易成本相對較低。小額信貸是小額貸款公司的主營業務，小額貸款公司有著更為廣泛的客戶渠道，在客戶搜尋、信息收集等方面有著天然的優勢。同時，小額貸款公司操作簡單、審批迅速，能大大降低時間成本。
（二）小額貸款公司發展的劣勢
第一，資金來源單一，資金規模較小，不利于小額貸款公司的規模擴大和可持續性發展。一直以來，根據政策規定，小額貸款公司嚴禁吸收公眾存款，小額貸款公司的主要資金來源為自有資金?！爸毁J不存”的小額信貸模式，延緩小額貸款公司向商業銀行轉變的進程，在一定程度上控制和降低金融風險。但與此同時，“只貸不存”的小額信貸模式，也阻礙了小額貸款公司實現規模經濟。相比商業銀行，小額貸款公司的資金成本更高，資金來源更為單一，這非常不利于小額貸款公司的業務擴張。小額貸款公司在度過初創期后，發展往往會進入瓶頸期，小額貸款的可持續發展能力受到質疑。
第二，客戶違約的信用風險較高。首先，小額貸款公司的客戶為中小企業和中低收入人群，這些客戶或是沒有優良的征信記錄，或是沒有合適的抵押品，無法從正規的商業銀行貸款轉而求諸于小額貸款公司。這些客戶能夠提供的正規資料有限，同時，小額貸款公司還未完全接入央行的征信體系。在信息不對稱的情況下，小額貸款公司較難判斷其風險水平。其次，小額貸款公司的單筆貸款額度較小，在具體的業務操作中，主要依賴信貸員的專業素質。在貸款額度、貸款審批等環節，更多的依靠信貸員的個人判斷。相比商業銀行等傳統金融機構，小額貸款公司的規模、社會形象等遠遠不足，一般也難以吸引金融、經濟專業人士。最后，小額貸款公司由于操作簡單、審批和放款迅速，容易成為騙貸的高發地。小額貸款公司貸款門檻較低、放款速度快，一般采用無須抵押的信用貸款，更容易被少數不法分子抓住漏洞進行騙貸。
第三，業務模式單一，資本回報率相對較低。目前依照政策規定，小額貸款公司只能經營小額信貸。小額貸款公司的全部業務集中在小額信貸上，而小額信貸相比一般貸款，經營風險更大。小額貸款公司不能經營一些其他的低風險業務，小額貸款的利息收入是其唯一收入來源。同時，由于小額貸款公司嚴格的監管限制，小額貸款公司的經營成本、交易成本相對較高，小額貸款公司的資本回報率也相對較低。
第四，信息化建設相對不足。目前來看，小額貸款公司的信息化系統建設主要存在以下問題：基礎設施差、人員力量薄弱、數據體系不夠完善。小額貸款公司一般規模較小，沒有足夠的財力來購入全套的基礎設施，也很難支撐完整的信息化建設。小額貸款公司一般也沒有專業的技術團隊進行自主研發，而是多采用服務外包給軟件公司來實現。外包的服務一般很難同時滿小額貸款公司的信貸管理、客戶資料管理、財務管理等需求，客戶的用戶體驗也很難做到最佳。外包的操作人員多為非經濟、金融的技術人員，很難為小額貸款公司提供金融方面的支持。
三、小額貸款公司發展策略分析
第一，明確自身定位，找準發展方向。新常態下，國內外宏觀經濟環境發生變化，國內金融市場發生重大變化，傳統的商業模式受到沖擊，小額貸款公司的經營環境也隨之變化，這對小額貸款公司來說既是機遇，又是挑戰。在此情況下，小額貸款公司更應找準自身定位。小額貸款公司應將自己的主要客戶定位于中低收入人群，并在此基礎上充分發揮自身的專業優勢和比較優勢，進一步完善自身服務，提升服務水平，增強用戶體驗，形成自己的盈利模式，并抓住機會，擴大公司規模。相比其他金融機構，小額貸款公司的優缺點都很明顯。小額貸款公司應走出一條有自己特點，與商業銀行、其他民間金融機構差異化的發展道路。
第二，挖掘潛在客戶，拓展客戶渠道。在中國，大量融資困難的小微企業和農村貧困農戶，是小額貸款公司的潛在客戶，為小額貸款公司提供廣闊的發展空間。在宏觀經濟發展放緩、同業競爭日趨激烈、尋找優質客戶愈發艱難的情況下，小額貸款公司更應深入底層，發掘更多傳統金融機構無法覆蓋的客戶。這些客戶由于無法從傳統金融機構貸款，往往更加珍惜小額貸款公司給予的貸款機會，還款意愿更為強烈。同時，小額貸款公司應在拓展客戶渠道的同時，樹立良好的企業形象，讓公眾更加理解并接受小額貸款公司。
第三，加強銀信合作。隨著越來越多的商業銀行開始關注并進軍小額貸款領域，商業銀行與小額貸款公司有了更多的交集。在小額貸款業務方面，商業銀行與小額貸款公司有著共同的市場和客戶，小額貸款公司與商業銀行業有著各自的比較優勢。與小額貸款公司相比，商業銀行資金雄厚、規模龐大、技術能力較強、管理水平和風險控制能力更強、信息化建設完善，但商業銀行從事小額貸款業務，由于已有模式限制，成本相對較高。相比商業銀行，小額貸款公司有著比較優勢和客戶渠道優勢。加強銀信合作，有助于資源共享、優勢互補，也能進一步完善小額貸款公司的發展。銀信合作主要有以下兩個方面：1、業務合作。2、人員培訓。在業務合作方面，小額貸款公司可以通過銀行助貸和收取中介費實現；在人員培訓方面，傳統商業銀行豐富且專業的管理和風險控制經驗，對提高小額貸款公司員工的素質有著積極作用。
第四，開辟融資渠道，解決融資困境。小額貸款公司的“只貸不存”是小額貸款公司面臨的重大問題，也是制約小額貸款公司可持續性發展的主要因素。在現階段，小額貸款受制于政策規定，融資渠道較窄時，進軍資本市場，謀求上市可能是小額貸款公司較好的發展方向。
第五，借助網絡平臺和信息技術，拓展自身業務。P2P網貸、眾籌等互聯網金融的出現帶來了強有力的沖擊，深刻地改變著人們對金融的認知，對金融服務的智能化、個性化、便捷化提出了更高的要求。在金融改革和金融創新的進程中，互聯網技術、智能移動終端、大數據、云計算也越來越受到關注。小額貸款公司在發展中，應順應金融發展形勢，借助外力，充分利用網絡平臺和信息技術，拓展業務渠道，簡化操作流程，進一步提升客戶體驗。
注釋
{1}數據來源：國家工商總局《全國小型微型企業發展情況報告》，2014-03
{2}數據來源：中國人民銀行《2014年小額貸款公司分地區情況統計表》，2015-01
{3}數據來源：國家工商總局《全國小型微型企業發展情況報告》，2013-03
參考文獻
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篇3
關鍵詞 創建期 生存期 中小微企業 融資渠道
中圖分類號：F276.3 文獻標識碼：A
對于成熟期或擴張期的中小企業，經過長期發展，已經形成較大規模，擁有較為穩定的顧客和供應商以及比較好的信用記錄，也已擁有自己比較穩定的現金流，需要資金時可選擇銀行及資本市場等傳統融資方式。但大部分處于創建期及生存期的中小企業規模小、沒有穩定的利潤及現金流，也沒有高價值的抵押物，難以達到到銀行及資本市場的高門檻要求。然而這部分中小企業又是最需要資金支持的，他們對資金的需求緊迫、頻率高、金額小。眾多小企業的需求構成整個社會的大需求，在此環境下，政策引導和自發形成了形形的融資渠道，在此我們僅對各種非主流融資渠道作簡要分類介紹，供中小企業參考。
1 非定向較大額資金需求
如果企業不是為投資某特定項目，而只是日常經營中需要償還貸款、補充營運資金，進行股權并購等，需要資金額較大時，可選擇發行中小企業私募債券。
渠道簡介：根據2012年5月的《中小企業私募債券試點辦法》規定，中小企業私募債券是未上市中小微型企業以非公開方式發行的公司債券。試點期間，符合工信部《關于印發中小企業劃型標準規定的通知》的未上市非房地產、金融類的有限責任公司或股份有限公司，只要發行利率不超過同期銀行貸款基準利率的3倍，并且期限在1年（含）以上，可以發行中小企業私募債券。由于私募債券發行主體為非上市的中小微企業，跟上市企業相比，其財務狀況和信用資質都要弱些，所以發行利率會較高，也稱為高收益債券。
融資技巧：中小企業要想更好地利用債券融資渠道，應首先完善自己，提高自身信用，取得債券發行資格；其次根據項目需求，確定適宜發行數量，發行額定得過高，會造成資金過剩，加重企業財務負擔；發行額度太小，又不易滿足籌資的需求；第三，選擇合適債券品種，確定恰當債券期限；第四，選擇適當發行時機，從企業自身來講，最好選擇企業負債率較低的時候發行債券，從外部環境來講，選擇利率水平較低的時候發行，可降低融資成本。
2 特定用途融資
2.1 政府扶持基金
渠道簡介：多年來各級政府都設立了種類繁多的基金或專項資金，有針對性地對企業的發展提供資助和扶持。按融資方式的不同，有政策性貸款、政策性擔保、財政貼息、專項扶持基金和政策性投資等。一般情況下，只要符合國家和地方的產業政策，企業都可以申請中央或地方財政資金的扶持。政策性融資具有成本低，風險小等優點，但申請手續繁瑣，花費時間較長，另外適用面窄，有一定規模限制。
融資技巧：一般而言，技術含量高，有產業優勢，有自主知識產權的企業更容易申請成功，但掌握申請資金技巧也是申請成功的必要條件。企業向申請政府資金，則需要注意以下幾點：
（1）學會與政府打交道。要主動與有關政府主管部門的人員接觸、溝通，建立起必要的公共關系和信任關系，使政府了解企業擁有先進的技術，過硬的管理團隊，良好的財務狀況和企業運作狀況，廣闊的前景。
（2）要認真學習政府的有關產業政策和扶持政策。從而通過努力使自己企業符合申請的條件。
（3）申請材料充分展示企業實力。
2.2 風險（創業）投資公司融資
渠道簡介：風險投資是在沒有任何財產作抵押的情況下，投資方以資金與公司業者持有的公司股權相交換。對于中小企業來說，通過股權融資獲取風險投資已經有了不少的成功案例。在企業創業之初，或者在產品研發階段和市場進入前期急需資金之際，獲取風險投資是加快企業發展的一條有效途徑。
融資技巧：風險投資最適合于產品或項目科技含量高、具有廣闊發展空間和市場前景的中小型高科技企業。利用風險投資，中小企業便可以盡快得以啟動。風險投資方決定是否對企業進行投資最看重以下幾方面：
一是團隊。企業的管理團隊是否具有行業領軍性，或者擁有領軍的潛質。創投界有句名言：寧愿投二流技術，一流團隊的企業，也不投一流技術，二流團隊的企業。
二是模式。無論是技術還是商業模式有否鮮明個性或與眾不同之處。清晰的盈利模式，清楚地告訴投資者你靠什么賺錢，是一項非常重要的條件。
三是產品或項目。是否具有行業成長性或者擁有爆發性增長的市場。
2.3 融資租賃
渠道簡介：中小企業融資租賃是一種集信貸、貿易、租賃于一體，以租賃物件的所有權與使用權相分離為特征的融資方式。出租人根據承租人選定的租賃設備和供應廠商，以對承租人提供資金融通為目的而購買該設備，承租人通過與出租人簽訂金融租賃合同，以支付租金為代價，而獲得該設備的長期使用權。
融資技巧：融資租賃表現形式是融物，實質內容則是融資。從本質上說，融資租賃是對設備的投資，是一種以實物出現的資金融通。融資者可以根據需求選擇適合自己的租賃公司。
2.4 項目融資
渠道簡介：項目融資是指以項目的資產、預期收益或權益作抵押取得的一種無追索權或有限追索權的融資或貸款活動。即項目的發起人（即股東）為經營項目成立一家項目公司，以該項目公司作為借款人籌借貸款，以項目公司本身的現金流量和全部收益作為還款來源，并以項目公司的資產作為貸款的擔保物。項目資金來源可以是銀行貸款或者投資公司等。
融資技巧：項目融資的特點決定了貸款人所看重的是該工程項目的經濟性、可能性以及其所得的收益，項目的成敗對貸款人能否收回其貸款具有決定性的意義。因此，想要順利獲得項目融資，企業應根據國家政策、經濟環境以及投資方的喜好，從項目本身下功夫，使項目擁有良好的盈利模式，另外項目方案，可行性研究等資料的撰寫要詳細明確，使其具備極強的吸引力和說服力。
3 小額急需資金需求
如果公司資金需求不大，且急需使用，則可以選擇手續簡單，但利率較高的融資方式。
3.1 小額貸款公司
小額貸款公司是由自然人、企業法人與其他社會組織投資設立，不吸收公眾存款，經營小額貸款業務的有限責任公司或股份有限公司?？商峁┟獾盅?、免擔保的貸款。無論經營小公司還是攤點，只要經營時間超過六個月，都可以向小額貸款公司申請貸款，一般能在兩到三天內放款。貸款利息可雙方協商。與銀行相比，小額貸款公司貸款更為便捷、迅速，適合中小企業、個體工商戶的資金需求；與民間借貸相比，小額貸款更加規范。
3.2 典當行融資
典當是以實物為抵押的中小企業融資方式。對于急需流動資金的企業來說，典當是一種比較合適的手段。首先，它方便快捷，辦理貸款速度快，快則當天，最長不會超過十幾天，能夠迅速及時地解決當戶的資金需求；其次，經營產品靈活機動，期限可長可短，從幾天到六個月不等，且時間靈活，可以根據自己情況提前贖當或者續當；第三，由于它是實物質押、抵押，因此不涉及信用問題。這幾點都十分適合中小企業的資金需求特點。但與此對應的是，典當貸款成本較高，除貸款利息外，典當貸款還需要繳納較高的綜合費用，包括保管費、保險費、典當交易的成本支出等。此外典當貸款的規模也相對較小。
3.3 擔保投資公司融資
投資公司也是企業常用的融資渠道之一，相對于銀行和資本市場融資來說，尋求投資擔保公司的貸款或投資，要簡單和快捷一些。但在選擇投資公司之前，企業應對投資公司的資金量、盈利模式有所了解。有些投資公司根本沒有多少資金，徒有虛名。還有的投資公司只為其股東提供服務。另外投資公司的業務范圍也有區別，有的只提供短期拆借，有的既可以提供貸款、還可以針對某項目投資、或者為企業貸款提供擔保，還有的投資公司主要投資證券市場。投資公司的投資目的也不同，戰略投資類公司以追求資本增值為目的，投資時間較長；財務投資類投資公司以追求現金流入為目的，投資時間較短；投機類投資公司以獲得投機利潤為目的，主要賺取不良資產的買賣差價，進行短期資金拆借等。融資企業要根據自身情況，選擇合適的投資公司。
3.4 員工個人融資
如果公司資金需求量不大，公司員工又比較穩定，也可以考慮在企業員工內部借款或者募集股份。采取該渠道融資時，對員工說明資金用途、使用期限、還款的保障和來源，征得員工理解和支持非常重要；另外，企業還要對融資歸還方式作靈活安排，以便員工在急用資金時能得到保障。如果員工對企業的發展前景和老板本人充分信任，企業資金投向及回收期讓人信服，有良好業績，則融資更容易成功。
3.5 企業或個人拆借
盡管與信用風險或者法律風險相伴而生，也因此備受爭議和處罰，民間融資多年來都一直以頑強的生命力存活著。這說明民間借貸存在的必要性。民營經濟比較發達的地區，中小企業在急需資金又沒有其他融資渠道的情況下，大多會通過民間拆借渠道融資。很多企業都設有自己的投資公司或者擔保公司，向需要資金的公司投資或者擔保貸款。也有企業或個人通過某些中介機構進行拆借。這種民間融資一直在中小企業發展過程中發揮著不可或缺的作用。然而企業在運用這些融資渠道過程中，注意規避風險是非常必要的。
4 日常融資
4.1 內部積累融資
內部融資，簡言之，即開源節流。從大的方面來講，主要是想法設法擴大企業收入、降低成本、控制費用、提高存貨周轉率、提高應收帳款周轉率等。需要從一下細節著手，比如要盡量提高企業信息化水平，加強企業供應鏈的管理；提高產品質量，優化產品結構；擴大銷售和加強銷售管理；增加企業在培訓和人力資源方面的開支；加強存貨管理，減少存貨占壓資金，提高存貨周轉率；加強帳款管理，提高應收帳款周轉；控制不合理資金需求，杜絕不合理投資；實行預算管理，加強預算控制；完善企業各子系統的績效考核。企業長期注意做到開源節流，也就相當于建立了日常融資渠道。
4.2 往來企業融資
往來企業融資也即我們平時所若的商業信用，是指企業之間與商品交易直接相聯系的信用形式，包括賒銷、賒購、分期付款等形式。在當今企業普遍缺乏資金的情況下，商業信用是應用最廣泛的融資形式。企業在日常購銷活動中，由于資金緊張，自然而然想到的就是延期付款或分期付款，或者預收款項。如果商業信用應用得好，融資成本低且效率高，而且還可以和上下游企業建立更加緊密穩定的關系。
商業信用本來是企業間互利共贏、相互扶持依賴的生存之道，然而由于某些企業信用缺失，導致良好的融資渠道被濫用，盛行的三角債拖垮了很多企業。要更好地利用商業信用，除了社會信用體系需要進一步完善外，我們企業自身在現有條件下也可以提高自身的談判能力和建立良好的信用形象。在與上下游企業進行商業信用融資時，注意采取一些更加安全有保障的形式，比如采用銀行承兌匯票、與上下游企業共同組建供應或銷售公司、以設備或廠房抵押、股權質押、或第三方擔保等形式。
參考文獻
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關鍵詞：小額貸款；企業文化
截至2012年9月30日，全國小額貸款公司機構數量達到5 629家，比2011年同期增加了1 838家，同比增長49.29%。小額貸款公司已經成為了我國信貸市場的重要組成部分和補充力量，為解決“三農”和中小微企業融資難題提供了新的解決途徑，有力地支持了區域經濟的發展。隨著小額貸款行業的發展壯大，小額貸款公司的企業文化建設也逐步得到了重視，諸多小額貸款公司已開始建設具有自身特色的企業文化，并通過企業文化的建設推動企業的發展。本文擬以劉光明的四層次文化模型為基礎，把位于廣州市的GJ小貸作為研究對象，通過研究其企業文化建設，探討在日益激烈的市場競爭中，GJ小貸如何適應組織內部和外部環境的變化。
一、文獻綜述
國內學者劉光明認為，企業文化由物質層、行為層、制度層和精神層四層構成。物質文化包括企業生產的產品和提供的服務，以及企業生產環境、企業建筑、企業廣告、產品包裝和設計等，處于企業文化的表層；行為文化是指企業員工在生產經營、學習娛樂中產生的活動文化，包括企業經營、教育宣傳、人際關系活動、文娛體育活動中產生的文化現象，處于幔層或淺層，是企業經營作風、精神面貌、人際關系的動態體現，也是企業精神、企業價值觀的折射；制度文化主要包括企業領導體制、企業組織機構和企業管理制度三個方面，處于中層；精神文化包括企業精神、企業經營哲學、企業道德、企業價值觀念、企業風貌等內容，是企業意識形態的總和，是企業物質文化、行為文化的升華，是企業的上層建筑，是企業在生產經營過程中，長期受一定的社會文化背景、意識形態影響而形成的一種精神成果和文化觀念，處于核心層。
國內小額貸款行業至今只有7年的發展時間，還處于起步階段。我國對小額貸款企業文化研究也還處于起步階段，目前部分國內知名學者教授已從不同角度對小額貸款企業文化提出了自己的研究見解。茅于軾2007年在《談小額貸款的文化》一文中提出：“小額貸款的企業文化非常重要，一個成功的小額貸款組織應該有一個良好的文化，它表現在平等待人、講禮貌、尊重人”，“它的主要特點是自由和平等，這樣小額貸款就能夠得到廣大群眾的發自內心的擁護?！?他在2008年又在《從小額貸款的文化談捐贈的自愿性》中從“利”和“義”的角度談了小額貸款公司的企業文化建設，他指出：“小額貸款要帶給農民的文化.一方面是要講利；另一方面是要講義?！?其他學者也提出了自己的觀點。如，吳敬在《安徽省小額貸款公司核心競爭力研究》一文中，從小額貸款公司核心競爭力培育方面論述了小額貸款公司企業文化的建設：“一個完整的創新體系需要小額貸款公司在觀念等方面同步創新。要通過企業文化建設，形成具有特色的企業精神?！庇秩?，劉鈺斌在《商業性小額貸款公司競爭力分析》中，將企業文化歸結為企業核心競爭力的一部分。
二、GJ小貸企業文化建設的探索和研究
1.背景介紹
GJ小貸成立于2012年6月末，注冊資本2億元，為廣州市第一批拿到全市運營牌照的小額貸款公司。公司共有15個股東，其控股股東為位列中國五百強企業的廣州市某知名國有建筑企業，擁有公司30%的股份；其余14名股東均為民營企業或自然人，控制了公司70%的股份。GJ小貸的股權架構充分體現了國家倡導的“以國有資本為主導，引導民營資本參與金融事業發展的創新金融模式”，既有國有資本的主導，又有民營資本的參與，也開創了此類小額貸款公司的先河。
GJ小貸在成立后，面對外部經濟形勢不佳、銀行大幅度降息降準、同業競爭空前激烈等諸多不利因素和嚴峻的外部環境，以企業文化建設為主線，努力搭建組織架構、全面鋪開營銷渠道、穩步開展業務經營，最終運營模式初步成型，在公司開業當年即實現了盈利。
2.基于四層次理論下的GJ小貸企業文化建設實踐分析
在成立之后，一方面，面對生存和發展的壓力，公司不斷拓展業務；另一方面，為了培育自身的核心競爭力，GJ小貸同步著手開始建設企業文化。雖然控股股東為知名國企，有著幾十年來沉淀下來的企業文化和一整套企業文化建設的模式和思路，但GJ小貸國有民營成分混雜的股權結構和所處的小額貸款這一新興行業，決定了它必須在實踐中摸索出一套適合自己的企業文化，并將其貫徹在企業中，以應對激烈的市場競爭。下面我們將結合劉光明的四層次理論對GJ小貸的企業文化建設進行詳細剖析。
（1）精神文化
精神文化是企業在生產經營中形成的一種意識和文化觀念，是企業文化的核心和靈魂。本文主要從企業愿景和企業價值觀兩個方面對GJ小貸的企業精神文化層次進行剖析。
①企業愿景
GJ小貸的企業愿景是“全面服務小微企業，成為廣東地區卓越小額貸款公司”。全面服務小微企業，是行業主管部門對小貸公司提出的要求和希望，也是小貸行業的基本定位；成為廣東地區卓越小額貸款公司，則是全體股東及員工共同一致、彼此共鳴的內心追求，能夠有力地激發員工的積極性，增強企業發展活力。
②企業價值觀
GJ小貸將其企業核心價值觀完整歸納為八個字：“學習、誠信、反省、感恩”。
學習。GJ小貸將“學習”二字作為企業核心價值觀的首要組成部分，大力倡導學習文化，主要是基于兩個方面的考慮：一方面，小額貸款是個新興的行業，市場上尚未出現成熟的盈利模式和標準化的產品，各種創新的理念、產品都是小額貸款公司潛在的巨大財富。如何快速地接受新知識，并付諸實踐，對小額貸款公司的發展至關重要；另一方面，取義于“學無止境”“學以致用”。從長遠來看，倡導學習文化，幫助員工樹立終身學習的態度，能不斷提高員工的業務素質和個人修養，進而提高工作效率、優化產出，促進企業的良性發展。
誠信。小額貸款公司的主營業務為信貸，其業務開展的根本就是誠信。且作為沒有金融從業資格證卻以信貸經營為主業的特殊行業，上級部門對小額貸款公司的監管十分嚴格，各地監管部門都對小額貸款公司劃出了“三不”的紅線：不非法吸儲，不賬外經營，不暴力收貸。一旦違規經營，小額貸款公司將受到嚴重的處罰甚至吊銷牌照。GJ小貸將誠信視為企業生存發展的根本，要求員工秉承誠信文化，對股東、客戶、同事、合作方都要誠實相待、以信取人，在公司內部以制度的形式強調誠信的重要性，并對各種不誠信的行為進行明確而嚴厲的處罰。
反省。取義于“吾日三省乎吾身”。企業或個人在實踐過程中難免會疏漏或失誤，但只要能找出問題或錯誤的關鍵，并吸取教訓，加以修正，便能不斷提高。GJ小貸把反省作為企業文化中一個重要的組成部分，要求員工養成自我反省的習慣，在日常生活工作中不斷調整、提高自己，在工作中經常進行總結、溝通和改進，最終實現個人工作能力的提高，促進企業的不斷成長。
感恩。感恩是中西方傳統文化的重要組成部分，也是企業持續健康發展中必不可少的因素。GJ小貸作為新興行業由國有民營資本結合而組成的公司，樹立了感恩文化，將感恩作為員工激勵的一個重要組成部分，通過感恩文化的灌輸、以各式各樣的活動的形式，讓全體員工認識到感恩的必要性，也通過感恩文化的宣貫，使得員工恪盡職守。
圍繞企業核心價值觀延伸，GJ小貸提出了四個方面的價值理念：
一是經營理念：專業、高效、服務、創新；
二是管理理念：注重管理的每個細節，追求持續改進；
三是服務理念：提高客戶滿意度，造就客戶忠誠度；
四是發展理念：協調企業發展速度與發展質量，保持公司與員工同步成長。
（2）制度文化
制度文化是企業中人與物、人與企業運營制度的結合部分，是企業為實現自身目標而對員工行為給予一定限制的文化。GJ小貸制度文化主要由企業領導體制、企業組織架構和企業管理制度等三方面組成。
①企業領導體制
這是企業制度文化的核心內容。GJ小貸嚴格遵循公司法的規定，建立了統一、協調、通暢的企業領導體制。由全體股東組成股東會，并按規定設置董事會、監事會，由董事會聘任高管團隊。在公司章程中明確規定股東會、董事會、監事會和總經理職責，權責清晰分明，股東不參與企業具體經營，董事會對重大事項進行決策，總經理則主持公司日常經營。
②企業組織架構
GJ小貸采用扁平化的組織架構，意在提高管理幅度和管理效率，減少管理層次。這種架構設置，既充分發揮了管理者的潛能，又有效增強了架構靈活性和民主度，有利于加強內部溝通，調動員工的創造性，能夠更加迅速地對包括客戶需求在內的環境變化作出反應。
③企業管理制度
GJ小貸在企業內部控制、業務管理、人員管理、薪酬管理、績效考核等各個方面制定了17項制度，已基本形成了完備科學的現代企業制度。在制度執行過程中，GJ小貸有意識地引導員工共同營造企業制度文化，強調員工在制度規范內自我管理、自我約束，將制度管理與人文管理有機結合，促使企業制度為員工接受并自覺遵守，營造一種良好的制度文化氛圍。
（3）行為文化
行為文化是指企業員工在生產經營、學習娛樂中產生的文化現象，包括在企業經營、教育宣傳、人際關系、文娛體育活動中產生的行為文化。GJ小貸企業行為可分為企業家行為、企業模范人物行為、企業員工群體行為。
①企業家行為
GJ小貸很好地體現了國有平臺、民營機制和外企管理的有機結合，公司董事長睿智穩健、富有戰略眼光和領導魅力。公司高管團隊由職業經理人組成，他們精通業務并富有執行力和創新力，始終強調“學習、誠信、反省、感恩”的核心價值觀，能為GJ小貸制定宏觀性的、預見性的、創新性的決策；對待每一經營目標，始終堅持“專業、高效、服務、創新”的經營理念，一以貫之，直至達成目標。
②企業模范人物行為
GJ小貸注重模范群體的培養，成立以來先后多次舉辦禮儀培訓及業務學習，培育提升員工業務素質和個人修養，并在年終評選出在崗位工作中表現出色的先進個人，給予物質和精神嘉獎。同時，GJ小貸還注重運用模范效應，營造比學趕超、爭先創優的良好氛圍，號召全體員工學習先進，爭當模范，激發員工進取心。
③企業員工群體行為
GJ小貸注重通過形式各樣的集體學習或群體活動等，提升員工的創新能力和業務能力，增強員工的向心力和凝聚力，培養員工積極向上、勇往直前的工作精神，為企業發展作貢獻。例如，每周和每月定期召開例會，號召員工為企業發展集思廣益；每周組織一次羽毛球活動，并定期組織外出活動；慶祝員工生日，營造良好的向心力和凝聚力；定期安排培訓和學習，為員工充電。
（4）物質文化
物質文化是由員工創造的產品和各種物質設施構成的器物文化，是一種以物質形態為主要研究對象的表層企業文化。GJ小貸物質文化主要包括企業標志、經營產品或服務、企業環境。
①企業標志
GJ小貸實施了一套完整的VI體系，設計了獨特鮮明、內涵深刻的公司LOGO，公司內部無論是名片、內頁、胸章、員工卡、辦公文件、手提袋、信箋還是紙杯，都有統一的設計。統一鮮明的VI系統，有力樹立了公司鮮明獨特的企業形象，展示公司企業文化。
②經營產品或服務
GJ小貸針對不同客戶需求，根據實際設置了聯銀貸、市場貸、工程貸、快速貸、物業貸等五大類貸款業務，并在經營運作中，始終堅持以“誠實守信”作為企業實現利潤的前提，堅持用最優質的產品、最貼心的服務為客戶創造最大價值，令客戶滿意。
③企業環境
GJ小貸內部環境裝修及空間的安排布局充分體現人性化。公司設有面積超過100平方米的員工之家，放置了報紙、圖書、投影和健身器材等各種休閑娛樂設施供員工緩解壓力。此外，公司整體采用大辦公室格局，除高管團隊有獨立辦公室外，其余員工均在一個寬敞空間辦公，人與人之間僅用辦公屏風隔開。這種布局有利于員工之間的相互交流和溝通，營造活潑積極的工作氛圍。
三、GJ小貸未來企業文化建設的設想與計劃
GJ小貸未來企業文化建設應全面抓好精神層、制度層、行為層和物質層等四個層次的建設，最終將企業文化與企業發展本身緊密結合、互相促進。
1.完善價值理念，提升企業精神
GJ小貸要在現有“學習、誠信、反省、感恩”的核心價值觀的基礎上，結合行業發展，繼續延伸完善經營理念、管理理念、服務理念、發展理念等價值理念，進一步提煉優秀的企業精神。
2.完善規章制度，保障理念落實
GJ小貸要在制度層面進一步推動企業文化的建設，確保價值理念的落實。一是通過完善薪酬制度，確保薪酬水平保持行業競爭力，激勵員工盡職盡責地努力工作；同時設立相應考評機制，根據企業價值理念思路，將個人經營業績納入考核，以考評和獎罰保障企業文化理念的落實。二是通過完善培訓制度，提高員工素質，發掘員工潛能，促使員工提高工作效率、實現自我價值；建立企業文化培訓制度，通過各種培訓活動推進企業精神文化和價值理念的貫徹落實。最終將企業文化從精神層面推進到制度層面，有效保障企業精神文化的落實。
3.完善行為模式，促進制度推行
在制度的保障下，GJ小貸要在行為層面有意識地提出員工共同工作中的行為和習慣的標準，讓員工形成共識和自覺意識，促使員工言行舉止、工作習慣向制度文化規范方向和標準轉化，增強企業行為文化，進而促進制度的貫徹。具體來說，GJ小貸應從儀表儀容、崗位紀律、工作程序、待人接物、安全環衛、素質修養等幾個方面作出標準要求。重點規范以下五項行為：一是溝通原則，大方、自信、友好、周全；二是忌諱事項，與顧客溝通忌諱過于注重外表、左右顧盼、歧視和不尊重、偏離主題、粗魯溝通；三是電話禮儀；四是員工自身行為，友好禮貌，相互尊重；五是禁止條款，禁止作出使客戶厭煩的行為、閑談工作之外事情、疏懶行為、索取回扣、泄露商業秘密。最終使得員工對企業產生歸屬感和榮譽感，員工個人行為與企業文化倡導的行為統一，實現員工與企業共同發展。
4.完善物質文化，保證行為識別
物質文化是外部了解企業文化最直接的媒介。GJ小貸要通過進一步完善物質文化，向外部傳達企業文化，幫助企業樹立正面形象，吸引客戶；同時也要通過物質文化的完善，提高員工工作的熱情和積極性，促進企業可持續發展。重點應進一步完善員工服裝、辦公環境和辦公用品等三個方面的設計，應充分考慮實用性，并結合企業VI系統進行個性化設計。
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篇5
【關鍵詞】村鎮銀行 非農化 融資難 產品差異化
村鎮銀行是為完善我國農村金融體系，解決我國“三農”發展過程中的資金不足問題而設立的銀行性金融機構。自2007年3月1日全國首家村鎮銀行——惠民村鎮銀行成立后，2007年銀監會派出機構批準設立的村鎮銀行為18家，2012年達到了514家，2013年2月7日為止達到了1502家。本文梳理了村鎮銀行發展過程中的市場定位“非農化”、融資渠道窄、缺乏差異化創新產品，這三大問題的主要原因及相應的對策和建議的文獻，并提出了未來研究的展望。
一、市場定位“非農化”
和其他農村商業銀行、郵政儲蓄相比，現有村鎮銀行基本符合其服務于“三農”的宗旨，其市場定位的“非農化”是指其貸款主要面向涉農中小企業，農戶貸款所占比例較低?！洞彐傘y行管理暫行規定》表明村鎮銀行的市場定位是扎根縣域、服務“三農”，“在農村地區設立的，主要為當地農民農業和農村經濟發展提供金融服務的銀行業金融機構”。嵇正龍在比較我國的村鎮銀行與孟加拉鄉村銀行的差別時，發現孟加拉的鄉村銀行具有社會服務性質，具有更多的公益色彩，而我國村鎮銀行是企業法人，以盈利為目的。
賀駿飛指出定位偏離主要體現為競爭地域的選擇以縣城為主；產品定位以存貸款為主，金融產品開發上以高端客戶為主；客戶定位中存款客戶以中小企業、政府職能部門為主，貸款客戶以中小型企業為主。
市場定位“非農化”的原因：一是村鎮銀行的宏觀管理制度違反了市場定位應當通過市場競爭來決定的基本原理，二是村鎮銀行“自主經營，自擔風險，自負盈虧，自我約束”的獨立企業法人的性質和實現利潤最大化的經營目標，三是我國當前缺乏對村鎮銀行的支農再貸款的專項利率和營業稅減免優惠政策，使得農村信貸的成本要遠遠高于城市的工商業信貸。村鎮銀行因不能盈利而減少涉農貸款導致了“非農化”。
解決市場定位偏離的對策。首先要明確村鎮銀行市場定位的指導思想。綿陽市金融學會課題組認為村鎮銀行既要體現國家以工補農、以城帶鄉、服務三農、構建和諧社會的公共政策要求，又必須遵循商業銀行經營的安全性、流動性和盈利性的市場法則要求。其次經營策略應該在堅持支農服務的基礎上實現錯位經營，將主要目標客戶定位于農村地區的有一定經濟基礎、很強致富愿望和一定償還能力中等農戶群體。監管方面，中央銀行和監管部門應聯合建立村鎮銀行貸款評價考核體系、定期考評防止其偏離定位。
二、融資渠道窄
內部融資難是指對主發起人資格的限制和融資途徑的單一。目前上市融資和自有資金積累的內部融資的方式均不可行。外部融資難是指融資渠道單一。表現為仍以存貸款業務為主，中間業務較少，同業拆借有限，服務體系滯后。
內部融資難的原因是股本結構不合理。李敏指出村鎮銀行股東的持股比例制度安排限制了具有較強資金實力的單個自然人、單一非銀行類金融機構和單一非金融機構企業法人向村鎮銀行投入資本，因此要放寬民營資本準入門檻。
外部融資難中，個人存款“吸儲難”的原因在于村鎮銀行缺乏信譽，網點少，缺少與潛在儲戶有效溝通、缺乏合適的存款產品。而企業存款“吸儲難”的原因是村鎮銀行大小額支付系統等硬件不完善，結算系統不通暢。解決外部融資難的措施——創新的吸儲方式。
解決內部融資難的措施——小額貸款公司轉型為村鎮銀行。對此學者們的意見分歧很大。王靜等認為“由銀行業金融機構作為主發起人成立”的規定不一定是村鎮銀行的最優經營模式，提出作為民間資本的小額貸款公司轉型為村鎮銀行。李俊龍認為民間資本控股的村鎮銀行在服務中小微企業融資需求方面具有天然的草根優勢：一是克服了中小微企業的信息不對稱、財務不透明風險不確定等難題；二是能滿足不同客戶的金融需求；三是可以有效地引導民間資本走入合法化、正規化途徑。但是也有學者對此持反對意見。袁國材認為小貸公司的市場定位更貼近滿足“三農”、小微企業資金需求的設立初衷，且小貸公司轉型為村鎮銀行后風險最終責任主體將轉換為國家。同時小貸公司自身對轉型存在諸多顧慮，如害怕失去控股地位、擔心會提高經營成本、不愿接受太多管制等。
村鎮銀行金融產品的優化應在主營業務產品的傳統優勢基礎上創新、合理引入中間業務產品，在增強村鎮銀行吸儲能力的同時開發創新的貸款產品和引入創新的中間業務，加快金融產品和服務建設。
三、缺乏差異化創新產品
村鎮銀行的“三農”貸款扶農貸款力度有限。傅薔等通過實地調研發現它更多的是投放給農民開辦的中小型企業和有一定規模的種植業，對普通農民的小額貸款卻較少，且貸款利率和貸款條件較高。一是受農戶貸款意愿和缺乏抵押品的影響，二是受農村征信體系滯后以及村鎮銀行放貸取向的影響。羅劍朝等對影響農戶村鎮銀行貸款意愿的因素進行了實證分析，得出戶主文化程度、家庭人口負擔比等一系列變量對農戶村鎮銀行貸款意愿有顯著的影響。劉津慧指出農村地區征信制度的建設滯后使得村鎮銀行無法獲取農戶信用信息開發對應的產品。微型金融組織在放貸取向上應滿足被傳統商業銀行拒絕的、具有較大風險的農戶和中小微企業客戶的金融需求。
中間業務作為銀行收入來源途徑之一，能夠補充銀行的資本金，擴大貸款規模。部分村鎮銀行開展的中間業務主要是代收水電費，但目前只能現金收付所以并不十分便利高效。目前村鎮銀行發展中間業務存在諸多限制如業務范圍限制、基礎設施落后等，但中間業務取代傳統的資產負債業務將會成為商業銀行的首要利潤來源，因此村鎮銀行中間業務創新要更貼近“三農”。賀素文認為村鎮銀行的個人理財業務處于發展初期，產品開發要以客戶需求為中心，首先要激發理財需求，培育理財市場；其次要優化理財業務人力資源和建立完善有效的風險管理體系。但是在農村經濟并不發達的地區，個人理財業務的開展困難重重。
四、結論
村鎮銀行是為解決“三農”發展過程中資金不足問題而設立的銀行性金融機構，但是其在發展過程中出現了許多問題，以市場定位“非農化”、融資渠道窄和缺乏差異化創新產品最為突出。為解決市場定位“非農化”學者們從指導思想、經營策略和監管三方面提出了措施；為解決融資渠道窄，創新吸儲方式和小額貸款公司轉型村鎮銀行的兩種措施都還處于理論探討的階段；解決差異化產品創新問題的措施由于受到農戶貸款風險和結算平臺基礎設施不完善的制約難以取得突破。
五、展望
村鎮銀行是以政策扶農為目的進行商業化運作的企業，這就決定了村鎮銀行的盈利模式存在社會效益與商業效益的內在沖突。因此需進一步研究探索實現社會效益與商業效益的兼顧的可行性的方案。關于融資渠道窄的問題，除了探討小額貸款公司轉型為村鎮銀行的可行性外，村鎮銀行如何借鑒信貸資產證券化或者是否可以通過上市擴大融資都是值得探討的問題。為解決差異化產品創新的問題，要創新傳統存貸款業務和中間業務，如何處理好新產品的收益與風險的關系，如何引入投行業務、理財業務都是亟待解決的問題。
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篇6
關鍵詞：互聯網企業；傳統金融業；成本優勢；網絡安全；金融監管
中圖分類號：F830.9 文獻標識碼：A 文章編號：1001-828X（2013）06-0-01
近年來，互聯網企業正強勢進入金融領域。本文將對互聯網企業進軍金融領域的現狀、背景、對傳統金融業造成的沖擊及產生的金融監管問題進行思考分析。
一、現狀
阿里巴巴金融：阿里巴巴金融通過互聯網數據化運營模式，為阿里巴巴、淘寶網、天貓網等電子商務平臺上的小微企業、個人創業者提供可持續性的、普惠制的電子商務金融服務，向這些無法在傳統金融渠道獲得貸款弱勢群體提供“金額小、期限短、隨借隨還”的純信用小額貸款服務，滿足會員在生產經營中的資金需求。浙江和重慶兩家阿里巴巴小額貸款公司建立，阿里金融已成為中小企業會員的貸款首選。
眾安在線獲批籌建：2013年02月18日，阿里巴巴的馬云、中國平安的馬明哲、騰訊的馬化騰聯手設立的眾安在線財產保險公司，取得保監會的批文，進入正式籌建期。在控股上，阿里巴巴控股19.9%、中國平安和騰訊各持有15%，另外六家中小股東也都有網絡科技或投資背景。就其主要控股企業來看，互聯網企業占絕大數股份，此舉或意味互聯網企業對保險業的全力進軍。
騰訊申請小額信貸執照：騰訊公司董事會主席馬化騰既入股建立眾安在線后即表示，騰訊目前正在考慮申請小額信貸牌照. 阿里金融、京東商城、蘇寧電器和慧聰網等互聯網企業紛紛進入小額貸款領域的大聲勢，勢必將對傳統金融業造成很大沖擊。正如平安集團董事長馬明哲所說：作為傳統金融業平安未來最大的競爭對手不是其他傳統金融企業而是現代科技行業，我們現在所面臨的是一場現代科技與傳統金融業之間的競賽。
券商與電商企業合資開展網上業務：自證監會松綁非現場開戶之后，招商證券、華泰證券等券商紛紛開啟網上開戶模式。券商聯手電商設立合資公司，引入電商戰投，正成為券商探索的深入合作方式。券商渴望電商強大的客戶群和互聯網展業模式，電商大佬們則覬覦金融機構帶來的新一輪互聯網金融機會。
二、互聯網企業進入金融領域的背景分析
（一）科技發展
過去十年中，互聯網科技飛速發展。硬件技術及軟件程序應用逐步完善，網絡智能水平不斷提高，應用技術則趨于多元化、個性化；在人機互動方面也取得巨大進步，界面設計及通信軟件智能化，以上均為以互聯網為平臺的各種業務的開展提供了基礎和廣闊的空間。
（二）強大的客戶群
互聯網企業有強大的客戶群，為現代市場營銷提供廣泛客戶基礎。目前，截至2012年第三季度，我國網民已達到5.5億。以騰訊為例，騰訊公司以其優質、專業化服務不斷膨脹用戶群，但同時成熟的和戰略性的盈利模式而成為行業公敵。龐大的客戶基礎及同行日益激烈的競爭直接促使騰訊向更高利潤的行業延伸。金融業的高利潤誘惑勢必成為騰訊等互聯網企業的進軍目標及必爭高地。
三、對傳統金融的沖擊
（一）低成本優勢
傳統金融行業在貸款業務中進行信息收集、處理往往需要占用很大成本來進行貸前調查、貸款審查及貸后檢查，以此來控制貸款業務中的信息不對稱及道德風險造成的壞賬。相比于傳統金融企業，互聯網企業作為信息集中的終端，可以利用本身信息集中的優勢，利用多元信息渠道獲取及時迅捷的信息，用比傳統金融企業更低的成本采集、處理信息。
（二）補充銀行業不足，專注小微企業融資
傳統的銀行業更趨向于向大規模、高信用的企業進行貸款，在針對小微企業的貸款上，由于政策尚不完善、企業信用問題以及企業本身的資產實力限制，造成小微企業融資難問題。而互聯網企業利用其數據化的信息處理方法，低成本的實時關注小微企業的發展情況，建立強有效的風險防范機制，可以彌補銀行業的空缺。以阿里金融為例，公開信息顯示，截止到2011年年底，阿里小貸壞賬率僅為交易額的0.76%。如果假定阿里小貸的平均貸款期限是半年，則壞賬率僅為0.38%，遠低于同期整個銀行業約0.6%的壞賬率。低壞賬率，低成本數據信息處理和強效風險控制，互聯網金融業務有望彌補銀行業不足，完善企業融資。
四、產生的相關問題
（一）網絡安全問題
由于網上金融業務均通過互聯網實現，網絡安全不得不得到重視。網絡安全即網絡上信息的保密性、完整性、可用性、真實性和可控性。近年來，隨著網絡金融業務的大量開展，網絡安全問題日益得到關注，尤其是今年年初中國人壽客戶信息泄漏事件（80萬份保單網上）以及支付寶客戶信息泄漏事件的發生讓我們不得不重視網絡信息安全問題。解決網絡安全問題，首先需建立合理的市場體制，規范市場秩序，提供宏觀優良環境。其次，提供金融服務的機構應建設健全內部信息安全機制，加強硬件建設及人員培訓管理，保護客戶資料。作為客戶，我們應該提高自身網絡信息保護意識，防范個人信息泄漏，加強維權法律意識。
（二）金融監管問題
互聯網進入金融領域從事金融業務作為一個新事件存在這一定的監管問題。相比較于傳統的金融業，網上金融業務存在這一定的監管真空。就我國現狀考慮，首先，網上金融業務呈現多元化、混業化，集證券、保險及銀行存貸等業務于一體，對我國“分業經營、分業監管”的金融監管模式是一個挑戰。其次，互聯網金融業務因其無時空限制，客戶范圍廣泛，一旦發生金融風險則會造成大面積的負面影響，比傳統的有地域時間限制的金融業存在更大的風險，因此監管當局必須加強對互聯網金融業務的電子化監管?；ヂ摼W企業向金融領域的進軍，將對未來經濟金融多元化發展具有重大推動作用，其盤活經濟的正向效應也將非常顯著。同時，傳統金融業如何應對互聯網企業金融業務沖擊以及出現的金融監管新問題也亟待解決，無可否認的是，互聯網企業向金融領域的進軍將會使其在未來金融發展中占有一席之地。
參考文獻：
[1]張敏波.網絡安全實戰詳解（企業專用版）[M].2008，5.
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央行頒發的牌照，從表面上看是進入第三方支付市場的“通行證”，可它折射出的卻是支付企業的經營水平、盈利能力、治理結構、風險防范等在內的領先優勢。
今年的9月1日是央行規定取得牌照的最后期限，屆時未能拿到牌照的支付企業只有兩條路走，或退出第三方支付市場，或被擁有牌照的大支付企業并購。
張萌指出，“支付行業洗牌是一定的，無法取得牌照的企業肯定要被淘汰，獲取牌照的企業的競爭也將會加劇。這就看誰的優勢更明顯，誰的實力更強，誰更能贏得客戶的信賴。支付牌照的發放必將引發一輪兼并、收購和融資的浪潮?！?/p>
快錢CEO關國光表示，第三方支付牌照將給行業帶來許多變化，一是法律地位明確后，資金對產業投入會加大；二是業務監管明確后，第三方支付創新速度會大幅加快，并將有包括電信、移動等更多市場主體參與到這個行業中來。
“第三方支付牌照的發放，或將使今年支付業興起資本并購浪潮?！?匯付天下總裁周曄此前在接受媒體采訪時指出。
上海市近期的《關于促進本市第三方支付產業發展若干意見的通知》中也多次提到，將重點扶持特色鮮明、自主創新能力強、具有一定國際競爭力、以網絡支付為主營業務的第三方支付企業，鼓勵第三方支付企業間資源整合，合理引導第三方支付企業間開展市場化兼并重組。
隨著牌照懸念的解開，支付行業的并購火藥味也在彌漫。有專家表示，支付產業欲做大做強，跟其他成熟行業一樣，也必須通過實力比拼、資本博弈，進行優勝劣汰，這是市場生態使然。
支付企業為了更好地發展，上市融資也是一種趨勢。張萌認為，通過我們對業界的了解，現在已經有支付企業開始著手做IPO了。誰先上市不好說，但匯付天下、快錢、易寶都有IPO的打算，并開始做相關準備工作，當然最快也得2～3年時間。
中國電子支付企業經過10年的創業和發展，成績有目共睹，但自身確實也遇到了一些問題，如散亂弱、盈利模式單一等。
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【關鍵詞】微型金融 商業化發展
一、微型金融商業化發展概況
微型金融是在傳統金融基礎上發展起來的一種普惠金融方式，旨在為低收入群體和微型企業提供金融服務，比如小額貸款、農聯保險等優惠性金融服務。
微型金融商業化，是指金融機構在向低收入群體和微型企業提供金融服務的同時以盈利性和財務可持續性為目標。其主要特征為以下兩點：第一，實行商業化的管理模式，更加傾向于扶貧和盈利雙贏的戰略目標。第二，脫離國家財政補貼。金融機構在追求微型金融商業化的目標時，應從頂層設計經營理念和盈利模式，力求脫離國家財政補貼。
二、微型金融商業化發展的可行性分析
作為一種普惠性金融，微型金融的初衷就是扶貧，但目前學術界對于實現扶貧目標的方式以及覆蓋面與財務可持續性之間的權衡問題存在著較大的差異。
一種觀點認為，微型金融的核心宗旨就是扶貧，協調社會平衡發展。在理論界，這種觀點被稱為“福利主義”，它提倡以國際援助、政府補貼等途徑來減少貧困，認為相比于金融機構的盈利性，微型金融應該把扶貧放在首位，但這樣一來，微型金融的財務可持續性就無從談起，也無法形成成本補償的市場化運作模式。
另一種觀點則認為，微型金融要想覆蓋更多的貧困群體，就必須以財務可持續性為第一要務。這種更加傾向于機構的盈利性和發展性的觀點，被稱為“制度主義”。它認為，微型金融的存在更多的是建立資金需求者和資金供給者之間的通道，在減少信息不對稱的基礎上建立金融中介，只有微型金融的可持續性發展才能推動普惠金融的發展。
但實際情況是，微型金融的商業化模式是可行的，扶貧和盈利兩者之間并沒有本質的矛盾，在某種程度上可以同時兼顧。短期內，微型金融的商業化模式或許會降低微型金融的普惠性和扶貧力，但從長遠發展來看，微型金融的商業化反而能引入新的資金，提高金融機構的融資能力，為更大規模的普惠金融奠定基礎，一方面提升了自己的盈利能力，另一方面，也強化了對低收入群體的金融支持覆蓋能力。不僅如此，微型金融的商業化發展，也將作為一種新的金融服務模式進入行業，在完善金融服務層次的基礎上，促進金融行業的充分競爭，提升行業的整體服務效率。
因此，微型金融雖然肩負著扶貧的社會責任，但是作為一種金融機構，在競爭激烈的金融行業，只有保證自己的可持續發展，才能實現普惠金融，幫助更多的低收入群體。也只有商業化的發展模式才能推動微型金融的運行和存在。
三、微型金融商業化發展的條件
微型金融要實現商業化發展，還必須具備以下幾方面條件：
第一，核心貸款機制。國外微型金融商業化發展的成功案例，大多得益于其核心貸款機制，包括分期還款、農戶聯保、動態激勵等。分期還款機制是指貸款者定期還款，它是一種基于現金流的科學還款方式，不僅要求借款人有一定的資產基礎，還要以該資產的預期現金流或收益作為還款保障。農戶聯保機制多用于團體貸款，團體內的成員相互之間負有連帶責任，可以減少因信息不對稱而發生的逆向選擇問題。動態激勵機制是指金融機構根據借款人的還款記錄來決定是否繼續發放貸款，是一種動態重復博弈行為，在長期博弈的基礎上建立借款人的信用檔案，提高風險防控能力。
第二，市場化的利率水平。微型金融商業化發展的關鍵在于其貸款利率高于傳統金融機構的利率水平。而這符合市場化競爭的規則，用高利率來補償高風險，才可以保證金融機構的風險與收益匹配，才可以保證其穩健、可持續運營。
第三，合理的風險分擔機制。微型金融運行的主要風險來源于缺少抵押品，擔保不足。較為成功的經驗是用小組共同基金，強制儲蓄等形式來代替擔保品，或者是以某種不受法律保護的動產和可預期的未來收入及現金流。
第四，政府的大力支持。對于任何一家微型金融機構來說，其自身不足以與大的經濟環境和政策環境抗衡。只有在政府的大力支持下，微型金融機構才能根據市場需求進行商業化探索及創新，從而推動微型金融的發展。
第五，經濟水平和地域因素影響。
經濟因素在微型金融的商業化發展進程中也起著非常重要的作用，比如經濟環境是否允許微型金融有足夠大的發展空間，貸款行業的平均利潤率是否足以覆蓋微型金融商業化貸款的高利率。此外，微型金融的商業化發展還受地域因素的影響。一般來講，人口密度與微型金融的覆蓋率呈正比，主要是因為人口越少，其規模經濟效應越差，不足以提高成本覆蓋率。
第六，微型金融機構戰略經營目標與社會責任感間的平衡。
微型金融機構的逐利本質使得其經營目標與社會使命相悖，但成功的商業化微型金融應該是在實現可持續發展目標的同時仍然能夠肩負扶貧的社會職責。因此，微型金融機構應該處理好經營目標與社會使命之間的矛盾，在扶貧的宗旨下推進商業化發展進程。
四、我國微型金融商業化發展的模式
借鑒國際微型金融商業化發展的成功經驗，我國的微型金融可以采用多種模式實現商業化發展，主要有以下幾種：
第一，原有網點轉型。金融機構可以充分利用渠道優勢，通過已建立的比較完善的分支機構及網點開展商業化微型金融業務。國際上比較知名的典例是印尼人行。1984印尼人行對全國3000多家農村信貸部進行商業化改革，放開利率管制，允許金融機構自主決定貸款利率，以覆蓋其經營成本。
第二，內部設立微型金融部門。金融機構可以在內部成立微型金融事業部，專門負責制定微型金融業務發展戰略、具體業務模式、風險管理方案等。這種模式的優勢在于不需要建立獨立的新實體，利用金融機構的已有資源和獨特優勢保證微型金融業務的高效運行。
第三，子公司模式。微型金融的商業化發展還可以采用設立子公司的模式。成立的子公司專門負責微型金融業務，包括市場營銷、項目評估、貸款審批發放、貸后管理、欠款清收等，但貸款本身仍然歸銀行所有并列入銀行的資產負債表。
第四，并購模式。微型金融實現商業化發展還可以采用并購模式，即通過并購已開展微型金融業務的金融機構，利用對方的比較優勢進入當地市場，不但可以節約資源、控制成本，而且可以提高資金利用率，利用被并購方的核心貸款機制和風險管控能力提升項目的成功率。
參考文獻
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關鍵詞：利率市場化;互聯網金融;銀行轉型戰略
歷史上的甲午之年都是不平靜之年。同樣，2014年的甲午之年對我國金融市場而言同樣是不平靜的一年。這一年的9月20日，阿里巴巴在紐約上市，成為美國股票市場歷史上最大的IPO，預示著互聯網電子商業模式將以更快的速度席卷我國城鄉各地，對傳統銀行業沖擊最大的P2P互聯網金融模式將推動傳統銀行加快改變經營和盈利模式的進程;11月17日，上海證券市場“滬港通”正式開啟，標志著人民幣國際化步伐加快;11月22日，中國人民銀行下調存貸款基準利率，并把存款利率上浮幅度從2013年的1.1倍擴大到1.2倍，預示著我國利率市場化的進程已經提速; 11月30日，國務院和中國人民銀行又下發了《存款保險條例（草案）》征求意見稿，標志著解決利率市場化后銀行破產、兼并問題的方案即將出爐。在國家經濟、金融改革等諸多變革因素的影響下，傳統銀行業只有通過戰略規劃調整實現快速轉型創新，才能在金融改革的大浪中站穩腳跟，求得發展。本文主要結合利率市場化對銀行業的財務影響以及各類銀行的競爭優、劣勢等方面淺析中小銀行應當選擇的轉型戰略。
一、利率市場化對銀行財務的主要影響
傳統銀行業的經營利潤主要來自經營存、貸款的利差收入，其盈利公式可以簡化描述為：銀行利潤=資產（貸款）規模×利率-負債（存款）規?！晾?經營費用。在互聯網金融沖擊和利率市場化的影響下，上述銀行利潤的會計要素將發生重大變化，深度影響未來銀行利潤的變化趨勢
1.存款利率易升難降，整體呈上升趨勢
發端于2013年6月的“余額寶”吸引了廣大民眾將“零用閑錢”歸集存放變成準定期的高利率存款，迫使大型股份制商業銀行在2014年初紛紛推出類余額寶的理財產品，強力對抗互聯網金融對銀行存款的分流。在兩力角逐下，銀行的資金成本快速上升，突出表現為：利率最低廉的活期存款轉化為準定期的存款，利率較高的定期存款通過理財產品的演化變成更高利率的負債。據統計，福建、湖北、青海、黑龍江4個省份的農村信用社、農商銀行2014年的存款平均利率比2011年上升了27.59%，凈利潤增幅同比平均下降了20%以上。
2.貸款利率易降難升，整體呈下降趨勢
在存款利率大幅上升的背景下，大部分商業銀行基本采取了提高貸款基準利率上浮比率的應對策略，以保證有足夠的利差空間完成利潤考核指標。但互聯網金融方便、快捷、廉價的融資方式打破了銀行壟斷經營金融媒介的局面，銀行貸款利率難于保持高位，在利率市場化后期，金融競爭更加激烈，貸款利率必然處于下行態勢，且下降幅度將超過存款利率的上升幅度，存貸款凈息差將快速縮窄。例如，福建、湖北、青海、黑龍江4個省份的農村信用社、農商銀行2014年的存、貸款凈息差平均比2012年下降了19.55%，高于同期存款利率上升幅度9.5個百分點。據專家預測，到2015年，全國銀行業整體凈息差將比2013年縮小0.2―0.5個百分點，在全面實行利率市場后將再縮小0.5-1.0個百分點，一部分中小金融機構可能出現經營虧損的局面。
3.經營費用上下波動劇烈，整體震蕩上行
為了應對互聯網金融對存、貸款業務的分流以及銀行間的同質化競爭，各家銀行不惜血本，紛紛加大計算機軟硬件投入和加快社區金融便利店的布設以及提高金融人才的招聘薪酬，固定投資成本和人力變動成本將隨著業務競爭的激烈程度而劇烈變動，而且呈現水漲船高的態勢。例如，福建某城市商業銀行近三年投入軟件開發、升級的費用高達2.7億元，占每年度營業收入的比例接近10%，比一般年度的投入比例高出5個百分點，管理費用顯著上升。
4.銀行經營利潤快速下降，股東分紅壓力急劇上升
多數銀行目前的資產75%以上集中在貸款業務，負債80%以上集中在存款業務。在貸款利率下降以及存款利率和管理費用率雙上升的三個會計要素作用下，銀行的經營利潤呈現快速下降的趨勢，股東分紅壓力急劇上升。例如，2011年至2014年上半年期間，16家上市銀行的平均利潤增長率從28.95%下降到10.64%，股金分紅不及投資者預期而出現股價跌破凈資產的現象經常出現。
二、縣域中小銀行的特殊經營壓力
以農村信用社、農商銀行、城市商業銀行、村鎮銀行為代表的縣域中小銀行業金融機構基本上是以縣級法人機構為單位進行獨立核算、自負盈虧的。人均業務規模小、保本點高、業務機構單一等先天性競爭劣勢決定了其抗財務風險能力明顯低于大型股份制商業銀行，在利率市場化的趨勢下面臨特殊的經營壓力。
1.縣域銀行機構快速增設，同業競爭加劇。
近年來，特別是2012年利率市場化改革加速以來，股份制商業銀行和城市商業行跨區域增設機構明顯增多;村鎮銀行在國家政策的支持和引導下在全國縣域遍地開花;農業銀行和郵政儲蓄銀行經營重心下移縣域;小額貸款公司及其他融資性公司也大量組建。如：福建、湖北、黑龍江三個省在2012年、2013年期間縣域共新增銀行機構292家。僧多粥少的格局拉低了縣域中小金融機構的經營利潤。
2.業務結構單一，新業務利潤增長點較少
長期以來，監管部門對縣域中小銀行的新業務準入監管較嚴，如理財業務、外匯結算、融資業務、票據承兌與貼現業務等只允許規模較大、監管評級較高的中小銀行開辦，大部分小規模的縣域中小銀行未能獲得新業務開辦權，90%以上的業務收入集中在貸款利息收入，中間業務收入占比不到5%，單一的收入結構嚴重影響了未來業務的競爭能力。
3.大額建設費用攤銷面窄，基礎運營成本較高
當前銀行業最大的投資成本可以說是IT建設成本。要保持一家銀行正常經營、管理的軟、硬件系統至少要100個以上，需要培養一大批計算機開發、維護人員和購建嚴密的災備系統才能保證24小時業務不間斷運行。國有大型商業銀行通過總行開發、全國各地分支機構分攤共享的機制可以攤薄高昂的IT建設費用?？h域中小銀行麻雀雖小五臟俱全，所有的IT建設費用只能靠本機構自行消化，單位固定成本遠遠高于大型銀行。據某家縣域銀行測算，該行每筆結算業務分攤的IT建設費用高達2元以上，導致資產利潤率低于同行的50%以上。
三、中小銀行的轉型戰略
中小銀行雖然不具有大型銀行的規模優勢，但具有貼近市場、靈活經營的優勢，加上豐富的人緣、地緣、親緣等資源，通過實施轉型創新戰略，能夠在利率市場化趨勢中保持差異競爭優勢。
1.細分城鄉市場，鞏固和提升貸款議價能力。
城鄉個體工商戶、居民、農戶對貸款的需求金額不大，對利率不敏感，但要求貸款審批快，滿足隨貸隨用的需求。而縣域中小銀行的營業網點遍布城鄉各地，對市場反應敏捷、授信決策鏈短，能夠滿足小額、快速的個人融資需求，較高的貸款利率能夠被接受。因此，縣域中小銀行應逐漸淡出大型銀行密集的城市紅海領域，轉向大型銀行難于觸及的城鄉結合部和廣大農村的藍海領域，進一步細分市場，做好個性化授信服務，保持較高的貸款定價權，維持適當的利差空間，為消化其他財務費用打下基礎。
2.搶抓改革機遇，提高市場份額
利率市場化和存款保險制度看似對中小銀行不利，但中小銀行卻可以化危機為商機，通過發放靈活便捷的小額貸款獲得較高的貸款收益率，騰出一定的存款利率上浮空間從其他商業銀行吸引50萬元以下的存款資金，抓住城鎮化建設的有利商機，做大存貸款基數，通過薄利多銷的方式穩固和拓展城鄉個人存貸款市場，保持穩健的盈利能力。
3.取得政府支持，用好用活優惠政策。
從2009年開始，國家陸續出臺了對中小銀行的扶持政策，如對農戶小額貸款的利息收入免征營業稅，對村鎮銀行按貸款平均余額每年給予2%的補貼，對農村信用聯社的股金分紅所得稅減半征收等。中小銀行應用好用活這些優惠政策化解經營風險，減輕財務負擔，集中優勢資源投入軟硬件建設，提高科技研發、創新能力，為經營轉型提供強有力的后臺支撐。
4.抱團取暖，發揮小法人大系統的優勢。
篇10
一、網絡借貸產生的現實根源—銀行金融服務有益補充
當前股市低迷，樓市投資性需求被遏制，大量急尋投資標的資金與正規金融渠道無法滿足全部資金需求之時，借款人與投資人的一拍即合催生出資金鏈條的居間人—網絡借貸平臺。
一是存在一定的金融排斥。統計顯示，截至2011年年底，我國金融機構空白鄉鎮仍然有1696個。面對信息不對稱下的道德風險和逆向選擇等金融沖突，銀行要求客戶提供抵押品或擔保。而那些擁有“軟信息”且缺乏抵押品的低端客戶，在金融市場競爭不足、銀行社會責任意識不強、低端服務收益不能有效覆蓋成本的情況下，遭遇金融排斥在所難免。
二是傳統民間借貸已顯現不足。用借錢時，找不到放貸人，而放貸時真假難辨，害怕上當。借款人向銀行貸款無門或流程繁瑣、時間長，而項目又急需資金到位，只能接受民間借貸高利率，而放款人為了避免資金時間價值流失，被迫選擇質量并不高的借款人。同時，借貸常常僅憑一張借條，也為日后糾紛維權時埋下隱患。借貸雙方急需一種方便、快捷且平等的借貸方式。
三是理財新途徑。網絡借貸無論在投資回報率、投資門檻、投資自由度方面，均有相當的優勢。網絡借貸平均年收益率10～20%，最高可達30%，高于銀行定期存款以及大多數理財產品，無疑具有相當的誘惑力；投資的門檻低，對于資金不多的個人投資者來說極具吸引力；同時，放款人能夠親自挑選借款人，將所借的資金拆分，降低風險。
網絡借貸實現了借貸雙方群體有效對接，緩解了不同階段收入不均勻而導致的消費力不平衡問題。作為一種突破地域、人緣且便捷的民間融資途徑，網絡借貸拉近了交易空間，打造了一個快捷、便利的借貸渠道；同時，具有傳統民間借貸無法比擬的信息優勢，在一定程度上降低了借貸雙方風險。網絡借貸實現了小額信貸需求，進一步優化了金融資源配置，提高了社會閑散資金的利用率，滿足了多層次的市場需求。
二、網絡借貸的運作及其表現特征
（一）網絡借貸的基本運作
1．基本流程：借款人在網站上注冊成為會員，提供一系列身份證明及詳盡的個人財務狀況說明，通過平臺審核后，就可以在網站上借款邀約，包括金額、利率和還款時間等，再由有意者競標，全額或部分投標，并采取“價高者得”或“利低者得”的原則?；I措期間內，募集額滿，借貸合同才生效；否則，借款計劃流標。每筆成功的借款交易會明確利率并自動生成一張電子借條，借款人必須按約定向放款人還本付息。
2．運作模式：一是線上模式，借貸雙方通過網上競標方式來實現匹配，以人人貸、拍拍貸等網站為代表；二是線下模式，致力于打造P2P小額信貸理財，以宜信為代表；三是“線上為主、線下為輔”模式，以紅嶺創投為代表。紅嶺創投不吸收客戶資金，客戶可以自由匹配；同時，對客戶進行長期跟蹤篩選，并用自有資金向符合條件的客戶貸款，成長性良好的企業則進行股權投資。
3．盈利手段：網絡借貸平臺的收入主要來自成交服務費用、第三方平臺轉賬費用以及逾期費用，交易量的大小決定了盈利水平。美國繁榮網站根據信用評級確定手續費模式;英國Zopa采取借貸利息提成+放貸服務費+衍生產品盈利模式，而Wonga則是純利息模式。在中國，哈哈貸向借貸雙方各收取1%的第三方平臺轉賬費用，2%或4%的網站服務費以及50元人民幣或1%的逾期費用。而速貸邦向放款人收取收益的10%、向借款人收取借款金額的2.5～3%作為服務費用；拍拍貸向借款人收取借款金額的2%或4%作為服務費用。
（二）網絡借貸的表現特征
1．發展勢頭迅猛，潛在市場龐大
自拍拍貸于2007年在滬成立以來，由僅有的幾家，快速增至上千家；規模由2000萬元升至2011年上半年的60億元；影響范圍由北京、上海等一線城市向江蘇淮安、云南昭通等二、三線城市蔓延；業務領域也從個人借貸發展到理財、信托等多種業務。網絡借貸的潛在規模超過500億元，甚至數萬億的民間借貸都可被視為潛在市場。宜信的員工已達數千人，網絡覆蓋全國30個城市；而紅嶺創投的成交額已由2009年的800多萬元，激增至2011年的4億元。目前，宜信、拍拍貸已先后獲得了國際主流創投千萬美元級的首輪投資。
2．參與門檻低，市場不斷細分
網絡借貸通常是小額貸款(一般在數百元至10萬元)、較高的借款利率、期限在一年內，無需抵押或擔保，主要用于消費、短期周轉或創業等。手續簡單、利率彈性大、期限靈活、快捷便利，被形象地稱為“發個帖就能獲得貸款”。網絡借貸針對的是中低收入、大學生以及創業群體，是草根階層的福音，具有一定的社會效益。紅嶺創投的客戶群主要是中小微企業；齊放網將客戶群鎖定為誠信度較高的在校大學生；“易農貸”由慈善人士通過這一平臺將資金借給能夠辛勤勞動的農民；而“阿里貸款”則加強與銀行合作，并將其借貸平臺定為“都江堰項目”。