營運范文10篇

編者按：本文主要從營運資金的管理問題；“零營運資金管理”的基本原理；實現“零營運資金管理”的有效途徑；“零營運資金管理”中應注意的問題幾個方面進行論述，其中，主要包括：會計上不強調流動資產與流動負債的關系、營運資金應該是流動資產與流動負債關系的總和、企業應該投資多少在流動資產上、企業應該怎樣來進行流動資產的融資、豐富的收益、潛在的風險、“零營運資金管理”仍不失為一種管理資金的有效方法、企業運作能給貨幣資金投資帶來另一種影響的是企業的銷售策略、商業信用是指在商品交易中以延期付款或預收貨款進行購銷活動而形成的借貸關系、改善企業的生產條件，縮短企業的生產時間、存貨積壓過多的企業、靈活選擇結算方式，保持資金暢通、企業應重視加強對流動負債的管理等，具體材料請詳見。

摘要：本文論述了采用“零營運資金管理”可為企業帶來更大收益的觀點?！傲銧I運資金管理”通過減少在流動資產上的投資，使營運資金占企業總營業額的比重趨于最小，便于企業把更多的資金投入到收益較高的固定資產或長期投資上；通過大量舉借短期負債來滿足營運資金需求，降低企業的資金成本。由此，從兩個方面增加了企業的收益。另外，本文也討論了實現該管理方法的有效途徑，使之具有可操作性。最后，作者結合我國實際情況，提出了我國實行“零營運資金管理”過程中應注意的幾個問題。

關鍵詞：零流動收益風險途徑

以零營運資金為目標，對企業的營運資金實行“零營運資金管理”的方法，已成為90年代以來企業財務管理中一項卓有成效的方法。在我國隨著現代企業制度改革的深化和企業經營管理的加強，企業理財的重要性也與日俱增，因此，“零營運資金管理”的方法，對我國企業也有著十分重要的借鑒意義。

一營運資金的管理問題

營運資金，從會計的角度看，是指流動資產與流動負債的差額。會計上不強調流動資產與流動負債的關系，而只是用它們的差額來反映一個企業的償債能力。在這種情況下，不利于財務人員對營運資金的管理和認識；從財務角度看營運資金應該是流動資產與流動負債關系的總和，在這里“總和”不是數額的加總，而是關系的反映，這有利于財務人員意識到，對營運資金的管理要注意流動資產與流動負債這兩個方面的問題。

一、營運資本管理效率衡量

30多年前，對營運資本管理的評價局限于對存貨等單個科目的管理效率上，注重管理單個項目的周轉期，并衍生出應收賬款周轉期、存貨周轉期等指標，用于衡量流動資產的管理效率。雖然對流程資產的變動具有跟蹤、評價作用，但是這類指標忽略了流動資產之間的相互影響對營運資本的影響程度，不可避免地存在一定程度的局限性。20世紀70年代，HamptonC．Hager發表了《現金管理和現金周期》，文中提出了“現金周期”的這一新的概念，這一概念指企業從支付生產原料款項到生產、售出產品、回收款項整個時間周期。他認為具有“現金周期”短的企業往往意味著具有不錯的運營管理效率，并認為通過加速資金周轉，可以提高營運資本的運用效率，提出一系列的具體管理手段。波士頓咨詢公司首次了營運資本生產率(銷售凈額／年度平均營運資本額)指標，它表示每一元營運資本所帶來的銷售凈額，這一指標給同行業競爭對手提供了相互比較的平臺，若一家公司與其競爭對手相比有著同樣的銷售收人但卻投入了更少的營運資本，則意味著該公司節約了更多的資本和勞動力。

二、營運資本管理效率高低

對企業績效的影響國外學者Schifih和Lieber于1974年，Smith于1980年，Kim和Chung于1990年先后對應收賬款、存貨、應付賬款等三項營運資本重要要素對企業績效的影響進行了研究，并且都認為對上述三項進行整體管理能對企業績效產生積極的影響。實證方面，2009年，我國張寧寧、張新民、呂娟發表了《營運資本管理效率對公司盈利能力的影響——基于中國制造業上市公司的經驗數據》，該文以2004—2006年深、滬兩個交易所上市的制造業公司為樣本，對營運管理效率與企業額盈利能力之間的關系進行了實證研究，結果發現研究樣本表現出，營運資本的管理效率與企業的盈利能力顯著相關，隨著經營資產利潤率的增大，應收賬款周轉期、存貨周轉期、應付賬款周轉期及現金周期都呈下降的趨勢。因此從理論以及實證上，均證實了加強營運資產管理效率對企業績效將產生顯著的正面效應，營運資產管理是企業管理的重要方面。

三、加強營運資本管理的措施

（一）實施有效的內部控制制度切實合理的內部控制體系對于公司的營運資本管理十分重要。內部控制制度是對公司風險的整體管理，有利于規范業務運作流程，防止業務錯誤、舞弊，確保包括財務管理在內的企業管理的有效性，從而有效預防相應的風險，確保企業安全運營。有效的內部控制制度，是提高營業資本管理效率的前提與基礎。

市政府督查室：

**年6月3日，《**商報》第四版刊文《**縣石馬鎮派出所“如此”整治轄區內“摩的”，交筆罰款，一年內隨便載客》，披露了我縣公安局石馬派出所對非法營運“摩的”進行違規處罰的行為。獲此信息后，縣政府高度重視，立即責成公安部門成立了專門的調查小組，對此次事件展開全面調查。現將調查結果報告如下：

在我縣轄區內，確實不同程度存在著摩托車非法營運載客行為，即所謂的“摩的”。為加強鄉村道路交通安全管理，縣公安局授權給各派出所，對轄區內交通違章行為進行整治。而石馬派出所卻濫用授權，擅自主張，違規操作。**年1月以來，違規處罰了轄區內數名從事非法營運“摩的”人員，亂收罰款12640元。他們具體做法是：派出所民警發現摩托車非法營運載客后，直接將違章摩托車扣到派出所，在違章駕駛員來取車時，則用“**市定額罰款收據”對駕駛員處以200—600元的罰款，并將罰款收據作為一年內允許從事非法營運活動的“通行證”。目前尚未發現收錢不給票或少給票的行為。

調查結果表明：石馬派出所的行為，嚴重超越縣公安局的授權權限，違反《行政處罰程序規定》，這與《**商報》披露的情況是一致的。客觀上造成了“罰款后默認違章者繼續違章”的不良社會后果，嚴重影響了公安干警嚴格自律、執法為民的形象和警民之間的關系。為嚴肅紀律，整頓警風，我們采取了以下措施對此次事件進行處理和糾正。

一、縣公安局局長宋世華在全局所隊科長以上干部會議上，向參會人員通報了《**商報》的刊文內容，強調了執法程序和執法權限，要求公安干警要切實增強按程序執法意識和依法行政能力。

二、對石馬派出所的主要領導、分管領導和直接責任人給予通報批評處分，取消**年度先進評選資格，并扣發3個月崗位目標責任獎。

【摘要】營運資金的概念是在1993年我國會計制度與國際接軌后被引進的，許多企業對營運資金管理的重視程度還僅僅停留在概念上，管理的方式和手段與發達國家的企業相比存在較大差距。然而，自2008年美國次債危機之后全球經濟陷入低迷，國內許多知名企業一夜間資金鏈斷裂面臨破產，使越來越多企業管理者發現營運資金管理對降低企業財務風險、決策投融資戰略、提高盈利能力等方面發揮著巨大作用。李嘉誠指出“一家公司即使有盈利，因現金流是負數也會破產，一家公司的營運資金處于良好狀態便不容易倒閉?！北疚膹哪壳皣鴥绕髽I營運資金管理的現狀和存在的各種漏洞著手，結合案例分析，提出幾點改進建議，希望能夠對企業提高營運資金管理效率起到積極作用。

【關鍵詞】營運資金;財務風險;資金效率

營運資金好比企業的血液，正常的血液循環是生命延續之必須，營運資金又好比潤滑油，有了它企業這部大機器才能運轉起來，擁有匹配的營運資金數量是企業發展的鮮活原動力。企業應結合國家政策指引、整體經濟形勢和所在行業特點等外部環境，借鑒先進的營運資金管理經驗，總結自身管理觀念落后、資金匱乏、銷售不暢等內部因素，深入分析本企業營運資金管理中存在的問題。

一、營運資金的概念及管理范疇

（一）營運資金的概念

營運資金，也叫營運資本。廣義的營運資金又稱總營運資本，是指一個企業所擁有的流動資產和流動負債的總和，具體包括應收賬款、存貨、其他應收款、應付票據、預收票據、預提費用、其他應付款等占用的資金。狹義的營運資金又稱凈營運資本，是指某時點內企業的流動資產與流動負債的差額。本文所述及的營運資金是廣義的營運資金。

目前全國各大城市均存在“黑的”現象，所謂“黑的”，就是指未取得營運證書的車輛，它們穿梭在城市的各條街道上，以低于正常出租市場價格的價格進行拉客，擾亂了正常的營運市場，給社會治安帶來了嚴重隱患，因此，各地政府均將“黑的”列為打擊之列。因大量的“黑的”在非法營運中被盜、被搶，從而又帶來了大量的保險合同糾紛，本文所指的非法營運保險案件，就是指被保險人或其允許的駕駛人（以下統稱被保險人）將家庭用車擅自改為營業用車，在非法營運期間發生被盜、被搶事故后因與保險公司理賠不成訴至法院的案件。在審理該類案件時，對什么是非法營運，如何根據證據認定非法營運，在認定非法營運成立后該如何適用法律，司法實踐還處于相對混亂狀態。筆者曾數起該類案件，對上述問題在此試作探討，以期拋磚引玉。

一、非法營運的認定。

討論這個問題之前，先看2007年7月16日刊登在《人民法院報》的一期話題：“據廣東媒體報道，廣州近期開展了一場整治客運市場專項行動，私車搭客賺錢成為嚴打重罰對象。廣州交通部門規定，無道路運輸證的車輛進行搭客即構成非法營運，包括順路送人并收取油費或過路過橋費行為。此舉引發廣大市民關注，不少人認為對小區業主拼車上下班減輕道路壓力、減少出行成本的好辦法應該區別對待。有意見認為，搭順風車是為了車主收回成本和損耗，略交一點，也屬合理勞務支付，簡單定為非法運營，法律依據不足?！睆脑掝}中可以看出，人們對什么是非法營運的意見不盡一致，查看我國法律、行政法規，到目前為止，均沒有涉及非法營運這一概念，只是在國務院相關部門的相關通知、指導意見[①]中出現過“非法營運”字眼，但也沒有對非法營運作出相應的解釋。法院在審理該類案件時，由于對非法營運理解不同，在部分案件的審理結果上也出現了嚴重分歧，損害了司法的統一性和權威性。筆者在此對非法營運的定義和構成要件提出自己的看法，期望對將來國家立法和司法實踐有所裨益。本文認為，所謂非法營運，是指未取得營運證書，以營利為目的，利用車輛從事旅客運輸或者貨物運輸的行為，其須滿足以下三個構成要件：

第一，未取得營運證書。是否取得營運證書是非法營運和合法營運的分界線。司法實踐中，因被保險人對取得營運證書的事實負舉證責任，法院對該項事實比較容易查明。

第二，以營利為目的。營利，就是謀取利潤。一般來說，被保險人將家庭用車長期用于營運，這時判斷、認定其以營利為目的是沒有問題的。但有幾種情形比較難以判斷，實踐中也經常存在爭議：第一種情形是被保險人只是一次性、臨時性或短期性的提供運輸服務。針對該種情形，有觀點認為非法營運不以次數為限，只要與第三人協商運費，就可以認定為以營利為目的；有觀點認為該種情形被保險人不是長期以此為業，不可能以此作為謀利手段，不能認定為以營利為目的。第二種情形是順路送人并收取油費、過路、過橋費行為（時稱“拼車”）。針對該種情形，有觀點認為未取得營運證書的車輛，被保險人不能向第三人收取運費，如果其與第三人協商運費，該運費無論是計入被保險人的收入，還是計入其油費、其他損耗等成本，均會給被保險人帶來利潤：前一種情況下，被保險人的成本沒變，但是收入從零增加到收取的運費金額，利潤增加了，后一種情況下，被保險人的收入沒變，但是成本從一個人承擔到兩個人分擔，明顯降低了，利潤也增加了，因此，不管怎樣，只要被保險人與第三人協商運費，均可以認定其以營利為目的。有觀點認為，分攤油費、過路、過橋費雖然降低了成本，但不具有營利的目的。上述觀點可謂都有道理，認為兩種情形均構成非法營運的，一般是代表決策者的觀點，因為他們面對怎么整治非法營運的大難題；認為兩種情形均不構成非法營運的，一般是代表普通老百姓的觀點，因為他們認為上述兩種情形并非是謀利的手段。筆者認為，我們在認識非法營運時，一定要將它與合法營運進行對比，因為非法營運與合法營運的本質區別就在于前者沒有取得營運證書，除此之外，兩者應該具備相同的特點，政府打擊非法營運的原因也在于非法營運車輛未取得營運證書，如果已取得營運證書，則自然不會被列為打擊之列。因此，發現、認識合法營運以營利為目的的特征或許能為我們認識非法營運以營利為目的的特征提供一些幫助。針對上面兩個爭議問題，我們試看看合法營運以營利為目的的特征：第一，在合法營運的情形下，被保險人收取的運費減去成本之后稱之為利潤，并且該利潤構成了企業、個人生產經營或者生活消費的主要來源部分。因此，僅是追求收入與成本之間的差額還是不夠的，被保險人必須將該部分差額作為其生產經營或者生活消費的主要來源才能認定為以營利為目的。第二，在合法營運的情形下，被保險人都具有長期營運的心里準備，也只要在長期營運的情形下，其才能收取獲得可觀的利潤作為其生產經營或者生活消費的主要來源，而如果被保險人只打算一次性、臨時性或者短期性地提供運輸服務，其收取的運費就只能看作偶然所得，該偶然所得絕對不構成其生產經營或者生活消費的主要來源。第三，在合法營運的情形下，被保險人收取的運費肯定高于油費、過路、過橋費等其他運輸成本，因為如果其收取的運費低于或等于油費、過路、過橋費等其他運輸成本的話，就無法長期以此為業，并將其作為謀利手段。在非法營運情形下，被保險人收取的運費雖然低于市場出租價，但是也高于油費、過路、過橋費等其他運輸成本。通過上面的分析，我們不難發現，一次性、臨時性或短期性的提供運輸服務和順路送人并收取油費或過路、過橋費的行為均不具備以營利為目的的主觀心態，不構成非法營運。

第三，從事客運或者貨運行為。在具備了未取得營運證書和以營利為目的的兩個構成要件后，是否就可以在法律上認定為非法營運呢？答案是否定的，法律評價的只是行為，而不是單純的思想，如果某人有了營利的目的，但未從事客運或者貨運行為，當然不能認定其為非法營運，因此，非法營運的最后一個構成要件就是從事客運或者貨運行為。一般來說，被保險人在有了營利的目的后會立即提供營運服務，但也存在一些特殊情形，如被保險人已經有了營利的目的，但暫時苦于沒有差事，正在驅車尋找客戶，或者與第三人正處于協商階段，該些情形能否認定為從事客運或者貨運行為呢？筆者認為，上述情形下，被保險人已經有了長期提供運輸服務并收取高于其運營成本的運費的目的，并已經開始準備實施營運行為，如因客觀原因導致其未實際提供運輸服務的，應認定為非法營運的預備狀態。例如，張某在某晚報上刊登帶車求職廣告，某“老板”看中后與張某進行了初步的協商，并給其1000元的定金，第二天，張某趕往某酒店與“老板”協商簽訂正式的聘用合同，到達酒店某房間后，遭“老板”及其他同伙搶劫。本案中，張某在晚報上刊登帶車求職廣告，并收取他人定金，足以認定其具備以營利為目的的主觀心態。雖然張某被搶前實際上尚未提供運輸服務，但是其已經作出了相應的準備，只是在準備的過程中遭遇他人搶劫，應認定為非法營運，只是對其進行行政處罰時，可以從輕、減輕或者免除處罰[②]。

為強化對預拌混凝土運輸車、建筑垃圾運輸車、建筑沙石材料運輸車（以下簡稱“三車”）交通安全與營運的監管，預防和減少交通安全事故，保障人民群眾生命財產安全，根據《安全生產法》、《道路交通安全法》、《勞動合同法》及國務院《道路運輸條例》、《建設工程安全生產管理條例》、《城市市容和環境衛生管理條例》等有關法律法規和市政府《關于印發強化“三車”交通安全與營運綜合治理的意見（試行）的通知》精神，結合我縣實際，提出如下綜合治理意見：

一、綜合治理工作的原則和目標

（一）工作原則：統一領導，部門聯動；源頭治理，屬地管理；嚴管重罰，標本兼治。

（二）工作目標：駕駛人、車主、企業負責人等從業人員交通安全意識顯著增強；交通安全與營運制度進一步完善并得以落實；權責明確、行為規范、監督有效的長效監管機制基本形成；“三車”交通違法行為和交通事故明顯減少。

二、強化屬地管理，完善監管職責

各鄉、鎮人民政府（雙鳳開發區管委會）是“三車”交通安全與營運監管的責任主體，應按照規定嚴格履行監管職責。

各位領導、各位嘉賓、朋友們：

今天是我們某運輸實業公司的士營運五周年暨二屆營運落地典禮之日，首先，我代表某集團公司領導向大會表示熱烈的祝賀！向一直關心支持我們運輸公司成長、發展的各位領導、嘉賓、朋友們表示衷心的感謝！公務員之家版權所有

過去的五年，在上級領導和社會各界朋友們的大力支持下，某運輸實業公司與廣大承運司機真誠合作、兢兢業業，不畏勞苦付出了辛勤的汗水。在當前營運市場競爭激烈的情況下，我公司先后獲得了“市文明企業”、“重合同、守信用企業”、“市安全生產先進單位”、“市安全管理先進單位”等榮譽稱號，實現五年安全營運無事故，車輛完好率100%的驕人成績；廣大承運司機在營運過程中涌現的一大批好人好事、熱情周到的服務、良好的職業道德修養也得到了社會各界的好評。

作為出租汽車行業，安全是我們追求效益的前提和第一位要素，優質的服務是我們賴于市場生存的關鍵，希望我們運輸公司和廣大營運司機能進一步加強安全管理確保平安，提高服務水平追求最大效益。同時值此某運輸公司二屆營運落地典禮之際，祝大家一路平安！

朋友們，六月是一個紅火的季節，在我們分享豐收的喜悅和展望美好前景的同時，讓我們真誠合作，攜手奮進，共創紅紅火火的生活！最后祝大家家庭幸福、身體健康、事業進步！謝謝大家。

為提高我區國有資產運營治理程度，月上旬，區財務局（區國資辦）構成調查專班，赴區學習國有資產運營治理工作狀況，現將有關狀況報告如下：

一、國有資產運營治理公司基本狀況

國有資產運營治理有限責任公司（以下簡稱國資運營公司）是在原房地產公司的基本上，經區縣政府同意于年5月成立的國有獨資公司，注冊成本5億元人民幣，是一家集國有資產治理及運營、項目投資、房地產開發、建筑工程施工、房屋拆遷手續代辦、物業治理服務等本能機能的國有資產運營公司，公司與房地產公司執行“一套班子、兩塊牌子”合署辦公。公司現有人員148人，其中在崗80人，內退17人，離退休51人。

公司部屬有岸房建筑、臺兆營業、買賣置換、岸房運營、等8家參控股公司，其中控股公司3家，參股公司5家。自公司成立以來，累計融資50億元，總投資額150多億元，每年上繳利稅6000多萬元。當前正在具體啟動和鋪開吉慶街片、青島路片的規劃和建設，積極推進沿江商務區建設工作，著力打造“首善之區”。

二、國有資產運營治理公司運作形式

國資公司是按《公司法》要求規范組建的國有獨資公司，具有自力法人資歷，在區國資委的指導下，執行自力核算，自立運營，自傲盈虧。

黨的十六屆三中全會做出的《中共中央關于完善社會主義市場經濟體制若干問題的決定》，強調深化經濟體制改革必須“堅持以人為本，樹立全面、協調、可持續的發展觀，促進經濟社會和人的全面發展”；深化金融改革，保險公司要成為“資本充足、內控嚴密、營運安全、服務和效益良好的現代金融企業”，這是對保險企業的第一次政策定位?，F代保險企業的各項改革，其最終目標就是要使保險企業既具有良好的經濟效益，保障企業自身的穩健發展，又能向社會提供良好的服務，承擔社會責任，促進整個經濟、社會、人及自然的協調發展。

一、現有文獻缺少對保險企業經營目標的普適性規定

目前國內的保險學教材，很少能找到對保險企業經營目標詳細與明確的描述，至多在關于保險公司的分類時提及。如魏華林、林寶清主編的《保險學》第92頁中寫道，保險形態以保險經營的性質為標準，可以區分為營利保險與非營利保險，其中營利保險又稱商業保險，是指保險經營者以營利為目的而經營的保險。另有學者提出保險企業管理目標之說，認為保險企業管理目標分經濟目標和社會目標，經濟目標又細分為自身的經濟目標（即為企業的利潤量）和社會經濟目標（即保險企業為社會所提供的經濟補償量和給付量），而社會目標主要包括提高社會風險管理意識，防災防損、降低經濟損失，安定社會生活，以及為國家提供稅金等。

鄧大松主編的《保險經營與管理》對保險經營有比較全面的論述。從保險經營的性質、思想、目標、策略、環境、原則等方面對保險經營活動進行了理論上的闡述，認為社會主義保險企業的經營目標或總目標是保障社會再生產持續進行和人民生活安定，滿足人民日益增長的物質和文化生活的需要。就具體內容而言，按企業發展角度有長遠、中期、近期目標之分；按利益角度有社會貢獻目標、企業利益目標、個人利益目標之分。這里的保險經營實質上是指保險企業經營保險業務。

從上面介紹的文獻可以看出，對于保險企業的經營目標取向，缺乏明確的界定，不是沒有討論，就是有涉及的又過于寬泛，很難起到對保險經營實踐的實際指導意義。似乎關于保險企業的經營目標問題，沒有進行專門討論的必要，因為它也遵循企業組織的一般性規范。

二、現代保險企業經營目標重構的理論分析

編者按：本文主要從財務風險；盈利能力；彈性；營運能力進行論述。其中，主要包括：營運資金是企業在生產經營過程中周轉使用的資金,也可以理解為企業在生產經營過程中使用的流動資產凈額、來源于流動負債的部分由于受短期索求權的約束、營運資金是流動資產的有機組成部分,是企業短期償債能力的重要標志、只要流動資產大于流動負債,企業就具備了短期償債能力、一個企業的償債能力和盈利能力互為結果的、在營運資金管理中要考慮自身變換的可能性、營運就是經營運作,營運能力是指企業經營運作能力、企業的盈利能力和償債能力是關系到企業生存和發展的重大問題、營運資金的規模是受企業的財務風險、盈利能力,營運能力和資金的彈性所決定等，具體請詳見。

[摘要]一個企業要維持正常的運轉就必須要擁有適量的營運資金,營運資金在企業供產銷活動中處于重要地位,對企業利潤目標的實現會產生重大影響,營運資金管理是企業財務管理的重要組成部分,因此應加強對營運資金的分析。

營運資金是企業在生產經營過程中周轉使用的資金,也可以理解為企業在生產經營過程中使用的流動資產凈額。在數量上等于全部流動資產減去全部流動負債后的余額,是流動資產的一個有機組成部分。因此營運資金的特點就是流動資產的特點,即回收期短;具有流動性;多種形式上并存性和數量上波動性。

在流動資產中,來源于流動負債的部分由于受短期索求權的約束,因而企業不能在較短時間內自由使用。相反,扣除流動負債后的流動資產,企業可以在較長時間內自由使用。因為這部分流動資產凈額是由長期籌資方式籌集的,它的償債索求權時間壓力小。

營運資金不僅是流動資產和流動負債二者的差額,而且其規模受企業供產銷的影響,同時又制約著企業的生產經營規模。所以,營運資金的管理不能單純地考慮流動資產和流動負債的比較差異,而需要從企業資金運動的全過程進行系統把握。

營運資金是流動資產的有機組成部分,是企業短期償債能力的重要標志。一般而言,營運資金數額越大,企業短期償債能力就越強,反之則越小。因此,增加營運資金的規模,是降低企業償債風險的重要保障。然而,營運資金規模的增加,必然要求企業利用長期籌資方式籌集更多的長期資金而占用在流動資產上,但長期籌資方式所籌集的資金成本大,會影響企業的盈利能力,長此以往,最終因為盈利能力低下,影響償債能力,而給企業帶來財務風險。反之,營運資金規模小,企業財務風險高,而企業盈利能力大。同時,營運資金的結構不同,也會影響企業的償債能力和盈利能力。因此,確定營運資金的規模,對營運資金的管理,必須在盈利能力、財務風險兩者之間進行權衡。可見,要對營運資金進行管理,必須從四個內容進行: