國有銀行與商業銀行的區別范文

導語：如何才能寫好一篇國有銀行與商業銀行的區別，這就需要搜集整理更多的資料和文獻，歡迎閱讀由公務員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

關鍵詞：股份制改革；銀行；績效影響

在我國經濟改革取得舉世矚目成績的同時，我國商業銀行仍存在諸多問題，脆弱的銀行體系面臨著嚴峻的挑戰。早在1998年我國政府就有給國有獨資商業銀行注資2700億元來減少壞賬的舉動，之后又有多次注資。然而，商業銀行自身的公司治理水平和企業績效并沒有切實提高。目前，我國政府正試圖通過股份化和上市來改革我國國有商業銀行機制。四家國有商業銀行已有三家上市（建行于2005年10月27日在港上市，工行2006年9月25日在港上市，中行同時具有A股和H股），農業銀行的股份改革工作也在逐步開展中。那么，股份制改革對解決銀行的問題是否有幫助呢？是否會給銀行帶來績效的提升呢？

本文選擇了四大國有商業銀行和十家股份制商業銀行作為考察的樣本對象，通過分析和比對我國商業銀行有關指標的變化趨勢，對改制上市是否有助于改進國有商業銀行績效問題進行探討。樣本期間為2000～2005年，共6年時間，銀行數據來源于CSMAR經濟、金融、證券研究數據庫所公布的年報資料。十家股份制商業銀行分別為交通銀行、中信實業銀行、光大銀行、民生銀行、華夏銀行、招商銀行、深圳發展銀行、浦東發展銀行、廣東發展銀行、興業銀行。

一、銀行財務效益指標分析

“凈資產收益率”（ROE0）和“總資產報酬率”（ROA）是測度商業銀行財務效益的最基本也是最重要的指標，可比性高，綜合性強。圖1和圖2列示了2000～2005年四大國有銀行、十家股份制銀行、上市銀行（指中國建設銀行、交通銀行、深發展、招商銀行、民生銀行、浦東銀行和華夏銀行）的ROE和ROA的變化趨勢。

可以發現四大國有銀行無論在ROE或ROA指標上，在2003年之前，都要普遍低于股份制商業銀行或上市銀行，而在2004年之后有一定的提高。從圖1可以看出，國有銀行的ROE指標區間在2003年之前位于0.02-0.04之間，2004年后提高到0.08之1上，股份制銀行一直穩定在0.08之上，而幾家上市銀行的ROE指標也在2003年有較大的轉折，指標跌至0.08，之后又升回0.1之上。所有樣本銀行的ROE則處于0.06-0.14這個區間。從圖2可以看出，四大國有商業銀行的ROA指標大致處于上升的狀態，從0.004上升到0.011，但在2003年有小幅度的回升和反彈。股份制銀行和上市銀行都一直穩步上升，分別從0.006上升到0.011和從0.007上升到0.011。而所有樣本銀行的ROA指標則從0.005升至0.011。

以上的分析可以看出：一是四大國有銀行無論是ROE還是ROA指標在2003～2004年都出現異動，都在2003年小幅下降，在2004年大幅的上升，這可能是因為政府為中行和建行的公開上市做準備，展開的新一輪“注資”和資產剝離，使得中行和建行的ROA和ROE指標“人為”地快速提升所致，從而使得四大國有銀行的平均指標出現此現象。二是四大國有銀行在表現財務效益狀況的兩個指標中都普遍低于股份制商業銀行或上市銀行，這說明股改或上市在一定程度上能改善銀行的財務效益狀況。

二、銀行資產安全狀況分析

在資產安全狀況方面，設置“不良貸款率”指標，不良貸款率是國際通用指標，采用五級分類標準。圖3列示了2000～2005年四大國有銀行、十家股份制銀行、上市銀行不良貸款率的變化趨勢。

從圖3可以看出各類資產安全狀況財務指數的關系。國有銀行的不良貸款率都在10以上，股份制銀行和上市銀行的不良貸款率基本落在了3－15之間，而所有樣本銀行的不良貸款率在5－20之間。

這個現象就反映了國有商業銀行蘊藏的風險要高于股份制銀行的普遍認識。

四大國有銀行為了提高自身的盈利能力和抗風險能力，適應國際化競爭的需要，在20世紀90年代進行了三次大的改革。一是1995年國家專業銀行實行商業化改革，二是1998年國家對國有獨資商業銀行實行的資本金充實改造，三是1999年國有獨資商業銀行的不良資產剝離改革。

應該說，四家銀行在國有政策的扶持下，資產質量和盈利水平明顯改善，抗風險能力大大增強。但是，上述三次改革都是從改善四家銀行財務狀況著手的，沒有從根本上改善其內部治理機制，改革僅僅停留在“治標”的層次，而沒有實現“治本”。

三、小結

從財務效益指標分析可以看出，股改或上市對銀行的財務績效還是有影響的。國有銀行和股份制銀行的區別在于，國有銀行不像股份制銀行那樣能敏感地感受市場波動，也就是國有銀行的歷史存留問題。這種歷史存留問題造成了股份制改革的困難，使得上市的效果在短期內不能體現出來，但從股份制銀行的財務狀況好過于國有銀行，可以證明長遠看來股份制改革是有效果的。

市場化能夠推進國有銀行獨立參與到市場競爭中，與股份制銀行拉小差距。一方面，我國近年來實施的一系列旨在深化國有銀行市場主體地位的改革措施是有效的，對國有銀行的股份制改造，例如對銀行新設分支機構審批權限的放寬、新業務審批方式的放松等等，能夠對銀行業市場結構進行優化，這應當繼續深入下去。

另一方面，股份制銀行在剛開始營業時建立了較好的規章制度，且業績不錯，可是慢慢地這些銀行的行為又逐漸向國有銀行趨同。主要原因就在于股份制銀行大多是依托某種政府部門，自上而下組建起來的，其規章制度是參照國有銀行的版本制作的，人員基本是從國有銀行中挖過來的，經營者的選擇方式與激勵方式與國有銀行也沒有根本區別，治理結構流于形式，董事會在聘任行長方面沒有多少實質性發言權。這就提醒我們，著眼于我國銀行業的長期發展，國有銀行顯然不能簡單的“一股就靈”，現代企業制度要落到實處。

從資產安全狀況分析可以看出，國有商業銀行的綜合脆弱性指數遠遠大于股份制商業銀行。

國有商業銀行產權結構主體單一，國有產權比重過高，權責不明，政企合一的制度特征比較明顯。在這種體制下，國有商業銀行承擔了過多的政策性業務，導致了大量不良資產的產生，歷史包袱非常沉重。同時還受到政府有形或無形的擔保，產生“道德風險”問題，損害了自身的穩健經營。

股份制商業銀行產權主體多元化，在內部形成了股東大會、董事會、監事會的法人治理結構，在某種程度上可以弱化來自政府的干預，有利于政企分開，又解決了由于銀行內部所有者缺位而引起的內部人控制問題，能夠自主經營、自負盈虧、自我發展和自我約束，發展勢頭強勁，市場份額逐步上升，貸款效益明顯優于國有商業銀行。

從分析可以看出，股份制改革并不能立即給國有銀行的業績帶來提升，但股份制改革也不是完全無效的，只要不陷入產權觀念上的幻想，就能實現改革的目標。

一方面，我們要堅持這條正確的改革之路；另一方面，僅僅在產權所有制的名稱和形式上做變更意義不大。改革旨在通過產權優化，建立起科學合理的銀行治理模式――一套包括內部產權安排和外部激勵約束并重的制度安排，并且這樣一整套的制度安排是隨著市場環境的變化而演化的，是經得起市場競爭的。

只有這樣，我國銀行業才有可能構建正反饋的循環機制，使有效的產權安排得以保留，低效或無效的產權安排被淘汰。伴隨著銀行業市場結構和內部治理機制的不斷優化，使得正反饋效應不斷增強，最終鎖定在規模報酬遞增的演化路徑上。

參考文獻：

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5、呂劍.國有商業銀行與股份制商業銀行脆弱性比較研究[J].新疆財經學院學報,2006(3).

篇2

喬志剛先生在《芻議消除國有商業銀行股份制改革的認識誤區》解析了4種有代表性的認識誤區，我覺得有必要在這里再次提出。

誤區一，認為股份制改革就是為了在社會上籌集資金。持有此觀點的人認為，國有商業銀行普遍存在著資本充足率不高，不良資產包袱重等問題，搞了股份制就是去市場上找錢，這是很膚淺的觀點。眾所周知，我國國有商業銀行有幾十萬億的人民幣儲蓄，且每年還在以約20％的速度遞增，加之各種基金業務，這些都是很靈活和低成本的籌資方式，并不缺少資金來源。

誤區二，把股份制改革等同于上市。這也是一種比較流行的觀點，但同樣是不切合實際的觀點。股份制又叫公司制，是現代企業制度的一種重要的組織形式，包括股份有限公司和有限責任公司。其中后者是不能上市的，前者也只有少部分企業能上市。國有銀行的股改是要建立一種新型的企業制度，即產權明晰，權責明確的法人治理結構，以解決目前金融企業中普遍存在的“所有制缺位”問題。

誤區三，把股改簡單理解為所有權與經營權的兩權分離。確實，在企業發展的歷史上，所有權和經營權的分離是財產權分離的最重要形式，如承包制。但承包制早在奴隸社會時已經出現，這種分離也不是現代企業制度的特點，因為它的分離并不徹底，對所有者和經營者的責任和權利劃分不明確，所以是不適應市場經濟發展要求的。而真正的現代金融企業制度是把原始所有權分離為法人所有權(法人財產權)和股權(出資人所有權)。企業作為法人。雖非企業真正的所有者，但卻擁有企業的資產占有、使用和處分的權利。企業的所有者則不再擁有原始所有權，只有股權，即共益權和自益權。因此，股份制是三權分離：法人所有權，股權和經營權的分離。

誤區四，認為股份制改革會導致國有商業銀行規模經營效應喪失。這樣的擔心也是多余的。我們的股份制改造。并不是簡單的銀行解體或分離成相互獨立的實體。股份制改造是以構筑效益與規模并舉的現代商業銀行為目標，不會為了改制和效益的提高而忽視規模效應。所謂的資產重組和局部性資產剝離等，也都是建立在一個以股權為基礎的關聯體系中。因此，改革不但不會減損規模效應，還能對資產進行優化配置與組合，使集團化的銀行規模效應得到最佳體現。

二、對待外資銀行的態度

單純地把外資銀行看作競爭對手，或單純地把外資銀行看作合作伙伴，都是不正確的。國有商業銀行和外資銀行的關系應該是既競爭又合作――在競爭中做大，在合作中做強。

外資銀行進軍中國，目的當然是為了搶占中國的市場，因此與國內銀行的競爭不可避免。在爭奪資源、爭奪市場時，我們當然把他們看作是競爭對手。但從另一個角度看，國有商業銀行也可以在很多領域進行合作。例如，組成銀團，承銷團等等(即辛迪加)，這是國際上很多銀行在發放巨額貸款，承銷證券時經常采用的一類合作手段，重在分散風險，同時也能增進互相了解，我們也可以與他們共同抵御金融風險。比起其他類型的企業，銀行由于經營的產品的特殊性，因此就會在某些時候表現出他的脆弱性，在危機爆發時又有極強的外部性。合作抵御金融風險，是當前銀行業的重要議題之一。

三、如何提高國有商業銀行市場競爭力

提高市場競爭力，是國有銀行股份制改革的出發點，同時也是我們改革成果的重要表現。

1，留住人才

最早人才方面與國有銀行展開競爭的，是前些年迅速崛起的股份制商業銀行。如今，外資銀行也加入了競爭的行列，以高知名度、先進的經營管理方式、富于挑戰性的工作模式等來博得金融人才的青睞。

外資銀行的主要目標是有經驗的中資銀行精英，也不排除部分現有的外資銀行骨干，以及少部分知名財經院校的應屆高材生。據業內人士預計，這場人才之戰要持續兩到三年左右。從目前的發展情況來看，外資銀行急需個人業務方面的人才，包括個人理財、個人貸款等，所以，中國銀行、民生銀行、招商銀行等的相關人才會成為他們爭奪的重點；一段時間后，當外資銀行的對公業務發展起來后，他們自然會把目光瞄向國有商業銀行。

對于國有銀行來說，留住人才是當務之急。從目前看來，漲薪留人并不為業內人士所看重。因為盡管外資銀行在薪水上有短暫的吸引力，但在企業文化方面、在人際關系方面、在員工的職業生涯的規劃方面等，還是不如國有商業銀行。在外資銀行雖然工作被人羨慕，但辛苦程度遠遠超出想象，還整天提心吊膽，生怕一有差錯就被解雇：同事間關系非常冷漠，都把別人看作敵手。而國有銀行植根本土，有著深厚的企業文化傳統。在人才戰中，我們應該以獨特企業文化做后盾，不僅以待遇留人，而以文化留人，感情留人，良好的、熟悉的國有商業銀行的企業文化本身就是一種巨大的凝聚力。加強這方面的發展，我們的吸引力不會比外資銀行差。

2，為高端客戶提供更優質的服務

銀行業中，經常能聽到“二八理論”，即占銀行20％的優質客戶創造了80％的利潤。匯豐銀行上海分行開業之際規定，凡10萬元以下存款每個月將收取150元的服務費。渣打、花旗等也有類似的規定，以區分高端客戶與低端客戶。用意很明顯，他們更歡迎富人來。而且他們的服務設施，理財產品等也能夠做到留住大客戶。那么國有銀行面臨怎樣的情況呢?

多年來國有商業銀行的經營理念一直是對待顧客是一視同仁的；樂于接納各階層人士的存款，做到存款自愿，取款自由，存款有息，為儲戶保密；無償提供代收水、電、煤費。工資等服務。從公眾的角度出發，我們都很愿意接受這樣的銀行。孰不知，這不僅加重了銀行的負擔，也削弱了銀行的市場競爭力。

舉例說明：為了爭取人民幣100萬元的儲蓄額，甲、乙兩家銀行都找到了自己的客戶。甲銀行找到的一位儲戶一次就能在自己的賬戶上存入100萬元以上；乙銀行找到了100位儲戶才湊夠100萬元。假設這101位儲戶的存、取款習慣完全相同，兩家銀行工作人員的工作效率相等，兩家銀行能從這100萬元獲得的收入也相同(收入包含成本、費用和利潤)。那么，兩家銀行在成本相同情況下(因為存款利息相同)對這些賬戶進行管理時，乙銀行就要付出近100倍于甲銀行的管理費用，所獲得的最終利潤也就比甲少得多。我們的國有銀行有著太多的小額賬戶、“久懸戶”，盈利能力大受影響。所以，建行上海分行出臺政策，日均存款500元以下的人民幣個人活期存款賬戶被視為小額賬戶，每季收取管理費3元，每季末月的21目為固定扣款目，2005年9月21日首次收取。工行等也有類似的規定。但這僅僅是開始，還遠遠不夠。

銀行區別對待顧客，在西方國家是很普遍的，在我國卻極少見到。以后，我們的

國有銀行應該在怎么為優質客戶服務，提高工作效率上多下工夫。至少可以從以下幾點人手。

(1)為高端客戶開設“綠色通道”。國有銀行服務窗口前排長隊不是新鮮事，人們都得按先來后到的原則排隊，一位要插隊的高端客戶會被無數人罵為不懂規矩。為此，銀行應該為他(優質客戶)提供更便利的服務，統稱“綠色通道”。如，開設專門為其提供服務的窗口；條件好的網點也可以為他們提供專用的小房間；還有，可以派專門的職工對特定的客戶進行“一對一”的服務，讓他們真正享受貴賓級的待遇。

(2)為客戶提供更多的金融服務項目。銀行的發展趨勢是“金融百貨公司”，即用戶只要握有一張銀行卡，就能享受全面的金融服務。目前我們金融服務已有了極大地提高，可以購買保險，基金，債券等。今后，我們還要推出更多的項目，尤其是金融衍生工具。在很多國家，衍生工具已發展了多年，而我國的金融衍生工具市場還處于起步階段。我們銀行的服務也該隨著市場的發展而進步。

篇3

關鍵詞：國有商業銀行；薪酬制度；解決措施

我國的國有商業銀行如果想要從一個傳統的國有大型企業轉變成一個現代化的結構完善、經營合理，并且具有很強國際競爭力的大型商業銀行，就必須要贏得市場競爭的優勢，而贏得這種競爭優勢的關鍵就是人才，這就取決于企業薪酬制度的競爭力。在國有商業銀行體制改革的進程中，銀行職員最關心的問題就是他們的勞動報酬情況，這是國有商業銀行改革能否成功的關鍵所在。本文目的就是要通過對國有商業銀行薪酬制度情況的研究來為國有商業銀行的發展提供一個值得參考的理論依據。

本文從薪酬理論的基本概念和類型說起，首先對國有商業銀行薪酬制度的現狀進行分析和研究，發現這些制度的不完善之處，進而提出了完善我國國有商業銀行薪酬制度的基本策略。希望可以重點解決以下幾個問題：國有商業銀行薪酬制度的基本原則；國有商業銀行薪酬制度創新設計的基本辦法；國有商業銀行薪酬體制完善的具體措施；國有商業銀行薪酬制度的管理及維護。

1.國有商業銀行薪酬制度的現狀

1.1競爭力不足。目前，我國的國有商業銀行中普遍存在薪酬制度競爭力不足的情況，特別是一些重要和關鍵崗位的員工薪資不能充分體現員工的工作價值，導致員工雖然努力工作但得不到一定的成就感。這不僅會嚴重影響員工的工作積極性，還會造成人才的流失。最終導致公司的勞動力資源配置混亂。

1.2結構單調不科學。薪酬可以分為外在薪酬和內在薪酬。外在薪酬主要包括績效獎金、基本薪資、福利和津貼等。我國的國有商業銀行通常都比較重視外在薪酬的設計，并將外在薪酬與企業的績效考核相聯系，然而在實際實施過程中缺乏科學性，起不到激勵效果。內在薪酬主要是通過給予員工參與決策、工作自由、自由裁定權和成長機會等，不斷提升員工工作的積極性和主動性。

1.3績效考核體系不規范。我國的國有商業銀行制定的績效考核政策，存在定量指標少、定性指標多，指標分解不規范、不到位等問題，這樣會大大挫傷員工的工作熱情、導致員工的工作積極性不高，很難有效地衡量每個員工的具體貢獻大小，使得員工薪資和貢獻程度不符，難以實現對員工的激勵效果。

1.4對優秀人才的培養與選拔機制有問題。我國的國有商業銀行的薪酬制度基本都只是注重不同工作崗位上的差別，以崗位來區別薪酬，體現不到不同員工在同一工作崗位上的區別，這樣就不能真正體現員工的能力、貢獻和業績上的區別。員工只有更換崗位才有可能在薪資上獲得回報。這樣肯定會使員工喪失工作的積極性，或者直接轉投別的企業。

2.國有商業銀行薪酬制度存在的問題

2.1對員工激勵不當。我國的國有商業銀行普遍的過分倚重物質獎勵，然而卻忽視了精神獎勵。很大一部分的銀行對員工的激勵方式僅僅就是發放年終獎金，這種激勵方式特別單一，滿足不了每個層次員工不同層次的需求，顯然不能起到激勵效果。

2.2不能有效的激勵公司管理人員和業務骨干。目前我國的國有商業銀行流失的人才基本都是處于40歲或者是35歲以下正值年富力強的業務精英和中高層管理人員。流失的原因就是他們感覺他們繼續發展的機會不大，前途一片渺茫。銀行對他們的激勵方式基本都是發放年終獎金。發放年終獎金固然可以起到一定的激勵作用，但是他們更需要的是能得到一定程度的自豪感和滿足感，更希望能得到社會的認可。

2.3員工薪資水平缺乏公平。我國的國有商業銀行員工薪資分配缺乏內部公正?，F有薪資區別對不同職位的員工區分不明確。銀行實行的崗位等級工資收人分配政策，雖然能夠區分不同級別員工的薪資差距，但卻不能夠區分同一工作年限時段和同一職務序列的員工的工資差距，這就會抹殺個人能力與價值的區別。

2.4不重視福利?，F階段，我國的國有商業銀行的福利費用的開銷雖然比較大，但是卻發揮不了相應的的激勵效果。現有的福利政策沒有根據績效和崗位的差異性進行設計，對于整個銀行來說是一致的，所以就會使銀行的激勵缺乏公平性和競爭力。

3.完善國有商業銀行薪酬制度的建議

3.1不同員工采用不同薪資激勵政策。對不同的銀行職員應該采用不同的激勵政策。馬斯洛需求層次理論表明，人的需求是有層次區分的，只有較低層次的需求得到滿足之后，他們才會考慮較高層次的需求。因此不同的員工應該根據他們的不同需求采取不同的激勵措施。

3.2優待銀行管理人員和業務骨干。銀行為了獲得穩定較快的發展，在總的薪酬一定的條件下，就會特意的照顧一些重點員工。銀行里的基本決策，也包括薪酬政策，都是由管理層人員作出的，必須要讓員工相信他們并沒有。所以給這部分高層員工制定合適的薪資就顯得十分的重要。

3.3實現員工工資分配的公平?？梢砸勒章毼环治龊脱芯康慕Y果，制定出職位說明書，明確每個崗位的具體職責，然后對這些崗位進行職位評估，形成每個崗位的職位價值，根據崗位制定薪資，實現薪酬和崗位的價值相聯系，并慢慢的實現分配的公平和公正。

3.4分類對員工的績效進行考核。對員工進行業績考核的時候應該因人而異，對于普通的業務操作員，應結合他們的工作業績進行考核，重在他們的工作能力、工作態度和基本的工作技能，決不能以學歷或職稱的高低來決定工資的高低。對技術和管理人員就應該結合他們的工作能力和工作態度，著重考核他們的工作業績，激勵他們不斷挖掘自身的工作潛力為銀行的各項事業服務。

3.5實行有彈性的福利政策。要全面參照員工的各項需求改善現行的福利政策。隨著經濟社會的發展，銀行員工的需求和愛好發生了很大的變化，傳統的福利政策已經不能滿足員工的需要，銀行必須采取新的福利政策來滿足員工不同的需要，讓員工感覺受到了重視和尊重，從而提升他們對銀行的忠誠度。

結語：

隨著我國商業銀行的迅速發展和外資銀行的批量涌入，銀行間人才的流動變得越來越普遍，因此，如何吸引和留住人才是當今銀行工作的重心。制定一套科學合理、符合實際并能有效調動員工工作積極性的薪酬制度是解決這些問題的關鍵所在，只有完善現有薪酬制度中不合理的部分，逐漸的提高員工收入，才能有效的調動廣大員工工作的主動性和積極性，充分發揮他們的潛力和聰明才智，才能使我國的國有商業銀行獲得平穩較快的發展，才能逐步提高我國的國有商業銀行的服務質量和金融行業的整體水平，才能更好的與外資銀行進行競爭，與狼共舞，進而不斷增強我國的經濟實力，實現中華民族的偉大復興。（作者單位：華東交通大學經濟管理學院）

參考文獻：

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[3] 鄭俊濤，鄭榮菊.對人才競爭與薪酬制度改革的思考[J].中國水運，2010（1）

篇4

一、建立民營銀行的必要性和重要性

銀行作為現代市場經濟的重要主體，是市場經濟的重要組成部分也是市場經濟的活力和動力來源。在我國，銀行由中國人民銀行、商業銀行、投資銀行和政策性銀行組成，并各自從事不同的業務。但是由于市場經濟的改革，原本設計上為國有企業準備的國有銀行明顯呈現其不足之處。私營經濟占我國經濟比重的逐年增加，而國有銀行對其資金的支持卻很少，這不得不使人們重新思考建立什么樣的金融體制才更有利于市場經濟的發展，此時民營銀行的產生就是順應這個時代的產物。

什么是民營銀行？筆者認為民營銀行也就是私營銀行，是指由民營資本控制的，以追求利潤的最大化為目標的采用市場化運作的銀行。民營銀行與其他銀行相比，它根本上的不同是其資本全部來自民間而非國有，在日常運作上最大限度地不受國家的控制，而實行市場化運作，以靈活的自主性和私營性為其最主要的特征。

（一）建立民營銀行的必要性

首先，民營銀行可以彌補和完善銀行業的多層次、多元化的體系。在我國實際上因國有銀行其特殊的身份與優勢的地位占據了整個銀行市場的絕對多數份額。隨著市場經濟地不斷發展，私營經濟在國民生產總值的比例不斷增大。民營銀行的發展必將使我國金融體系對經濟發展的輻射面、滲透力和適應性日益增強。

其次，將民營銀行引入我國金融制度可以有利于各類銀行的競爭和發展。即使是民間借貸的利息高于國家銀行上限仍然十分活躍于民間資本市場，這也是民營銀行未來的巨大的市場。引入民營銀行為銀行業注入新鮮的血液，使得中小企業看到貸款的希望，這也促進了金融業更好更快的競爭發展，同時加快促進金融業的體制改革。

第三，現實狀況也使得建立民營銀行迫在眉睫。在溫州等一些經濟較為發達的城市都或多或少地存在著一些地下“錢莊”。這些“錢莊”長期存在必然是有它一定現實原因的，但地下“錢莊”是我國明令禁止的，雖然暫時起到了一些銀行借貸的作用，但它帶來的嚴重社會后果已遠遠超過了它所帶來的益處。如果我們還是這樣放任不管，就會使得地下“錢莊”愈演愈烈，例如溫州和鄂爾多斯等城市，一旦出現資金斷裂或者其他情況后果將不堪設想。然而如果我們使它正規化和合法化，就會使它的益大于弊，它似乎可以看作是民營銀行的雛形。

（二）建立民營銀行的重要性

民營銀行在職能上的優勢是國有銀行所不具有的，它可以更加快速便捷地為中小民營企業甚至是個人提供貸款服務。使得民營企業得到更好的發展同時也使得民營銀行自身在銀行業更具有競爭力。在銀行的功能上民營銀行填補了國有銀行的空白點，它可以設立在縣、鄉一級，這樣在地域上可以說覆蓋性更為廣泛。而在這類地區往往很少有國有銀行，也可以說是一項便民利民的措施。

隨著我國加入WTO，外資銀行的大量涌入，現有的銀行體系不足以抵抗。而民營銀行有著其自身的優點如：市場靈活性、自主性和私營性等特點，即可以自主根據市場情況調整和制定策略，最大限度的不受政府行政干預從而有效地輔助現有的銀行體系一起抵抗外資銀行的競爭。中國改革開放最成功的經驗就是在國有經濟之外有效的大力發展非公有制經濟，筆者相信將這一經驗運用到金融領域也是同樣適用的，并且可以做到避免出現中國金融業企業非國有即外資的尷尬局面，做到對外開放與對內開放并重 。

二、民營銀行設立的困境分析

我國民營銀行的物質基礎是有的，在今天的中國民間資本中不容小視，所以在一些壟斷行業上，民間資本是有一定的實力和能力與之相競爭。而現代化的市場經濟，也需要更多不同成分的資本的加入。

目前，民營銀行的設立的最大困境是現階段我國并沒有專門的法律對其進行規范和監督。但這并不等于放松對民營銀行的法律規范和法律監督，而是需要我們更加謹慎和嚴格地對其進行法律規范和法律監督。

（一）準入標準的困境

銀行業因其自身具有高風險性、指標性、效益依賴性、高負債營業性以及明顯的社會性和公共性的特點，所以為了使其能夠長久的經營，對其實行嚴格的準入政策不僅是對民營銀行負責也是對公眾安全的重要保障。

第一，對民營銀行準入門檻的設定。首先，不應對民營銀行設定的注冊資本過低，而應當比照《商業銀行法》對商業銀行的設定，但相對的可以適當降低。這主要是考慮到各個地方經濟水平發展不均衡。如果對注冊資本設定過低，就會使得一些不具備競爭能力的民營資本進入銀行業，從而增加對公眾的不安全性。反之如果對注冊資本設定的過高，又會在很大程度上限制市場競爭，從而不能起到建立民營銀行對銀行業的積極作用。

第二，對民營銀行發起人經營能力的考察。民營銀行有其自身的私營性和資本的私有性，并且我國民營企業對聘用職業經理人或者職業金融師并不多見，這就要求我們的民營銀行的負責人要有較高的金融知識和經營能力，并對其高層的管理人員也要進行嚴格的準入資格審查，防止一些不具備從業資格和有劣跡的人員進入，從而增加銀行風險，造成不良后果。

（二）退出機制監管的困境

在市場競爭中，優勝劣汰一直都是企業生存的法則。我們不僅要為民營銀行制定其準入的監管，更要為其有一個良好的退出機制，從保障其他權利人的利益入手，從而才能更好地穩定社會安定。對此我們不光要適用《公司法》中關于公司的破產機制，更要發揮政府的功能，任何一個機構都沒有比政府具有更高的信任度，政府可以利用其管理優勢對其進行重組等，使其穩著陸。對于此時的民營銀行制定的退出機制一定要遵循兩個原則，即一是維護社會穩定，避免金融機構的市場退出引發系統性風險；二是最大限度地降低處置成本，也就是說以成本最小化為處置目標。從以上兩個原則出發，金融機構風險處置就有了兩個途徑：一是市場處置，即關閉、破產或被動并購；二是通過強力組織撮合，即政府參與金融風險化解。

三、民營銀行的立法建議

由于民營銀行主體的特殊性，使其不能完全借用《商業銀行法》和《公司法》，但是還是可以借鑒其中很多規定和制度的，所以沒有必要再專門制定一部《民營銀行法》。筆者認為可以在《商業銀行法》中加入對規范民營銀行的規定，對二者有區別的對待，這樣可以改《商業銀行法》為《銀行法》，在制定“民營銀行”的規定時可以參考《巴塞爾協議》等相關法律法規。

篇5

一、中小商業銀行市場定位存在的缺陷

1.市場定位不明晰。中小商業銀行同四大國有銀行的市場定位戰略趨同。在激烈的市場競爭中，許多中小商業銀行沒有對所處的金融環境和自身實力進行細致、科學、準確的分析，更沒有嚴密的市場細分，不是充分發揮自身機制優勢，集中資源實施有競爭優勢的特色定位戰略，而是在區域定位、客戶定位、產品定位等各方面偏離自己的經營方向。

2.同質同構現象嚴重。所謂同質，是指商業銀行為客戶和市場提供的金融產品和服務在質地上差異很小或者沒有差異。特別是中小商業銀行業務目前的主要集中在存貸領域，新興業務比重較小。

所謂同構，是指商業銀行的機構設置方式基本相同，都是以行政區域劃分；中小商業銀行雖然是以經濟區域劃分的，但是機構布局和國有銀行沒有形成互補效應，而是低水平的重復建設。

3.缺乏總體戰略規劃。各個商業銀行已經引入了市場營銷手段，人員的培訓中也是非常注重營銷手段的培訓，但是僅僅停留在運用廣告、宣傳、贈品等一些硬件措施上，而且銀行自身沒有長遠的對市場定位提升到戰略高度，因此營銷也就達不到他長期的穩定的目標。

二、 中小商業銀行的市場定位分析

1.SWOT分析。SWOT分別是Strength（優勢）、Weakness（劣勢）、Opportunity（機遇）、Threat（威脅）的英語縮寫。按照SWOT方法，可以對所在地區的中小商業銀行作出全面分析，從而為充分發揮中小商業銀行以地緣優勢和快速決策能力為代表的核心資源能力，揚長避短。

(1)相對國有銀行的競爭優勢。區域地理優勢:中小商業銀行作為區域性銀行，對當地的企業經過長期的合作，較全面和準確地把握它們的經營狀況和成長前景，廣泛了解到企業的各項信息。

客戶資源優勢。截至2005年底，中小企業的產值、利稅和出口額分別占到全國的54%、47%、61%，解決了85%的城鎮就業問題。中小企業的迅速發展也產生了對金融服務方面的巨大需求。中小企業仍然處于融資難的境況中，中小商業銀行的資源處于絕對優勢。

(2)相對國有銀行的競爭劣勢。規模差異:中小銀行在規模、網點設置和覆蓋范圍上是無法同國有商業銀行比擬的，而且也無法趕上。大銀行具有大范圍的經營，能夠在時間、地點、空間上滿足客戶的需求，而中小商業銀行網點少、結算網絡不暢、資金回轉慢，極大地影響著業務的開展，從而也使其處于明顯劣勢。

(3)相對國有銀行的競爭機遇。宏觀方面:在中國經濟進行結構調整的大背景下，經濟結構變動、國有經濟重組、民營經濟發展使銀行客戶和業務結構發生著重大的變化，而且都成為了銀行業務增長和創新的機會。微觀方面。由于地緣性優勢，中小銀行較之大銀行更貼近社區和中小企業。中小商業銀行由于從業人員本土化、與客戶地域聯系密切、熟悉客戶資信與經營狀況，容易對地方中小企業進行監督。

(4)面臨著的威脅。①隨著國內經濟環境的變化，在政策的扶持下，國有銀行加快了改革轉型步伐，業務創新和服務改善都在不停的改進中，這使得處于劣勢的中小商業銀行舉步維艱。②2006年金融市場開放，金融服務貿易壁壘消除，技術先進、裝備精良的外資銀行成為了極大的威脅。

2.中小商業銀行的定位戰略分析。商業銀行的市場定位戰略是指銀行根據自身特點，揚長避短，選擇、確定客戶一產品一競爭地(C―A―P)最佳組合的系統步驟和方法，以達到銀行資源的最優配置和最佳利用。由于商業銀行市場定位戰略是銀行用來與競爭對手抗衡、吸引消費者以及充分有效利用資源的大方針、大原則，因而它是商業銀行最基本和最重要的戰略。

按金融機構總體競爭框架的異同來劃分，金融機構的市場定位戰略有兩類：跟隨型市場定位戰略和差異型市場定位戰略。跟隨型市場定位戰略的核心內容是商業銀行在相當長時期內，選擇并不斷努力維護一種與其競爭對手相同或相似的競爭框架體系。金融產品或服務提供上，在目標客戶選擇上以及主要競爭地確定上，顯示出強烈的與競爭對手相同或相似的現象。差異型市場定位戰略的核心內容是商業銀行在相當長時期內遵循并維護與其競爭對手相異的競爭框架體系。

我國中小商業銀行宜選擇差異型的定位戰略。這種市場定位戰略應具備以下特點：支撐差異型市場定位戰略的核心業務必須多元化。從我國銀行業發展趨勢看，市場競爭的日趨激烈，將促使中小商業銀行都須具有較多的核心業務優勢才能爭取競爭的主動性。面對金融體制改革的進一步深化和金融市場化程度的逐步加深，商業銀行更加不能輕易坐失由于政策變化和技術進步所帶來的任何市場定位機會和新核心業務培植的可能。根據C―A―P模型，商業銀行在深入調查研究的基礎上，不斷進行市場細分，同時結合各行自身的優勢和特點，尋求“人無我有、人有我新、人新我特”的市場定位戰略。

三、 浙江地區差異型市場定位戰略的運用

目前浙江地區的中小商業銀行應該側重于為中小企業、社區金融、工薪階層消費者等群體服務，需要做到“同中求異”，在較小的目標市場上占有較大的份額，選擇一個或者多個為眾多客戶重視的特性，并以此為中心來開展業務，在市場上獨樹一幟，推出客戶喜歡的金融產品，這就是差異型戰略的宗旨。差異型戰略的具體實施包括以下幾個方面:

1.顧客定位――中小企業、工薪階層消費者為主要服務對象。浙江，作為一個以中小企業為主的省份，中小企業貸款難問題相對突出。據浙江省工商局統計，截至2005年上半年，該省中小企業已達108萬家，占全省工業企業的99%以上。而在這100多萬家中小企業中約有70%以上的企業存在著融資難，其中又以中小民營企業居多。解決中小企業發展的“金融瓶頸”問題的呼聲已經持續一年多了，2005年2月起，浙商銀行、中國工商銀行、國家開發銀行等3家銀行被中國銀監會確定位中小企業貸款試點銀行，但是需求還是大于供給。

2.產品、服務組合定位――金融產品+金融服務。中小商業銀行應從顧客的需求出發，圍繞現有產品功能的擴展、延伸和不同產品間的交叉補充，重點開發金融產品的附加價值，大力發展非信用、非融資性的中間業務。在維護企業客戶群體方面，可以考慮調整小企業貸款業務的基本思路。小企業貸款的主要依據是軟信息，是“不能按標準化辦法收集和處理的信息”。因此，軟信息決定了小銀行的相對比較優勢在于小企業貸款。對小企業授信可實行專業化經營管理，建立相對獨立的小企業授信管理體系，穩步實現小企業“授信流程標準化、授信產品系列化、授信人員專業化、考核機制特色化”。 可設立專門的小企業信貸部，對中小企業進行廣泛而充分的調查研究，制定出相應的小企業貸款制度，編寫相關的培訓教材，在簡化手續、產品創新、風險控制、定價政策和業績考核等方面進行積極的探索。

3.企業文化定位+品牌。企業文化就是企業解決如何在外部生存以及內部如何共同生活的一套哲學，是以企業家群體價值取向為核心的企業共同價值觀，企業文化的靈魂，也是與其他企業的本質區別。由于銀行服務具有無行性和可模仿性，銀行服務差異化的創新，競爭對手可以模仿，而銀行以高質量服務是建立員工素質、經營理念、企業文化的基礎上的，是其他銀行短時間里無法模仿的。

參考文獻:

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[3]錢小安:中小商業銀行的現存問題和對策.《金融研究》，2004年第3期

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【關鍵詞】供給側改革 商業銀行盈利 中間業務收入 線性回歸

一、引言

隨著供給側改革的提出，我國經濟調控思路發生歷史性轉變，將把逐步重點放在供給體系的改善，來創造經濟新的增長點與驅動力，推動國內經濟轉型升級與持續健康成長。在宏觀經濟下行趨勢不斷凸顯的當下，供給側結構性改革能夠通過增強供給結構對需求變化的適應性和靈活性來實現經濟結構升級，優化資源配置，進一步改善經濟增長的質量和數量。

處于經濟與金融系統中核心位置的商業銀行，在供給側結構性改革中將發揮至關重要的作用。隨著互聯網金融的深入以及民間資本效率的進一步優化，一些新型金融業正悄然形成。新型金融業不僅帶來了全新的組織形態和業務模式，還在銷售渠道、產品設計和營銷模式等方面逐步形成了自己的特色和優勢，這對身處轉型時代的傳統金融服務機構造成了巨大的沖擊。[1]在這個激烈的背景下，我國商業銀行也遭到一定程度的影響。傳統商業銀行業應該如何加快轉型、推動變革，適應新時代要求，重塑自己的核心競爭力，是當前非常熱門而又亟需思考的話題。當前我國銀行業過度依賴以利差為主要利潤來源、以信貸規模擴張為主要業務、以分業經營為主要運營模式的粗放式盈利模式。在供給側改革的背景下，商業銀行面臨到不得不進行優化調整的關鍵時期。同時，供給側結構性改革推出的一系列政策紅利又為商業銀行的金融改革發展提供了良好的機遇。所以，商業銀行必須緊緊抓住這次機遇，不斷創新，提高營能力和服務等綜合能力。

二、商業銀行經營結構現狀

（一）各大銀行在收入構成上差異

銀行收入可分為利息收入和非利息收入，根據以往的商業銀行年報顯示，非利息收入的大幅度增長已經成為拉動銀行業績的重要引擎。而在非利息收入中，中間業務占據了很大一部分比例，它的比重很大程度決定著銀行轉型的效果。中間業務比例越高，證明銀行正逐步擺脫傳統銀行業，改革的成效也就越明顯。[2]本文先從收入增長和收入結構這兩方面初步來看待收入上的差異。

1.收入增長分析。

圖1反映了近七年來我國商業銀行凈利潤增長率趨勢，1、總體上來看，自2010年以來16家商業銀行的凈利潤增長率呈現逐年下降的趨勢，在2011～2012，2013～2014這兩個階段尤為明顯，2014年凈利潤增長率已經降到了10%以下，徘徊在7%左右。2、將5大商業銀行與總體情況相比，我們可以發現，雖然面臨著相同的金融環境，但除了2009年之外，五大國有銀行凈利潤增長率都略低于總體水平，其他11家股份制商業銀行凈利潤增長率的增長要高于五大商業銀行。從以上結論我們可以感覺到，雖然五大國有銀行一直排在中國商業銀行的前端，但顯然近幾年后勁不足。面對其他的股份制商業銀行，國有商業銀行的未來利潤增長空間正在逐步衰退。所以五大國有銀行應當加強緊迫感，對于自身的發展做好考慮與準備。

另外據統計資料顯示，中國銀行業2014年全年實現凈利潤1.55萬億元，比2013年增加1.3萬億元，同比增長9.7%，但較之2013年和2012年的增速來看，呈現逐年遞減的趨勢。從圖上可以看出，商業銀行利潤增長率自2011年開始呈現較大幅度的下落。在繁雜的競爭市場，面對各式各樣的客戶需求，我國商業銀行要創新業務，發展出更符合社會進步商業銀行盈利模式。

2.收入結構分析。

當前我國商業銀行盈利模式的利潤結構可以概括為兩部分：一是利差收入，二是利差收入中的公司業務。根據圖2，我國商業銀行中間業務收入占比呈現逐年增長的趨勢，最近兩年年均達到17%了以上，特別是民商銀行，在2013年高達28.23%。而根據世界一流商業銀行的發展經驗，非利息凈收入占到主營業務收入的比例大多保持在40%以上。由此可知：我國商業銀行仍過分依賴利差收入，必須加快轉變業務模式。

不過值得注意的是，2013年開始，盡管非利息收入占比仍然只占據小份額，但非利息利息收入的比例有大幅度提升。證明了我國商業銀行盈利模式的轉型是有一定成效的。另外從圖中我們也可看到，股份制商業銀行對互聯網金融等環境的影響比較敏感，非利息收入增長很大，但相對國有銀行來說，還有一定差距。

（二）各大銀行在資產質量上的差異

從圖3中可以看出，在不良貸款率方面，北京銀行，寧波銀行，南京銀行排名前三甲，這三家銀行都為股份制商業銀行。出乎意料的是，前五名中都沒有五大國有銀行，且排名均靠后。以農業銀行為例，2012年與2013年的不良貸款率都達到了1.3%以上。對于以上情況，五大國有銀行應當及時改善，在貸款方面科學嚴格地進行審查，降低風險。

對比2013年與2014年的數據，其中只有寧波銀行的不良貸款率保持不變，其他商業銀行都有大幅度的增加。由此可以看出，由于利率市場化的原因，使得我國銀行業間的競爭變得異常激烈，各大銀行為了爭取貸款，都放低了借款標準，使得不良貸款比例增加。在2007年～2013年間，總體的不良貸款率呈現逐年下降的趨勢，在2013年～2014年出現反常情況，不良貸款率都有一定的增加。在不良貸款率起點較高的情況下，競爭環境又十分惡劣，應當嚴格控制，不然持續較高的不良貸款率，必然會造成較大風險。

（三）傳統商業銀行特征

從上文我們可以總結出：更多的儲蓄客戶更加愿意把他們的錢存到利率更高的金融理財產品中。對于傳統的銀行儲蓄來說，這些理財產品優勢更多。在這舉出它的兩大優勢：第一，它們的利率較高同時它們的定期期限較短。第二，它們的手續更加方便，對于傳統銀行經營模式來說，省卻了大量的時間。[5]雖然，我國各大商業銀行2014年中間業務的增長率較2013年有所緩慢，但總體上來看，我國銀行業中間業務勢頭仍足。

當前我國商業銀行發展趨勢所呈現的特征：（1）從總體上來說，中間業務占比較低且品種單一?，F在的以物理網點展開的存儲業務有成本高，效率低，與市場聯系程度不高等缺點。（2）中間業務收入占比逐年上升。尤其是2010年，中間業務的增長速度達到51.9%。但是，這比例仍遠遠不夠，國際全能型商業銀行這一比例為40%以上。顯然，我國商業銀行離這一比例還有很大差距。（3）商業銀行的盈利能力與中間業務收入比的發展呈現一定的相關性，國有銀行與股份制商業銀行盈利能力之間也存在著一定的差距與區別。一直以來國有商業銀行一直得到國家政府的支持，響應供給側改革的政策，國有銀行以前的經營模式必須改善，以獲取更多的市場。

三、商業銀行經營模式趨向分析

直至當前，利差收入依然是商業銀行的主要利潤來源，但伴隨著利率市場化的不斷加速，銀行依靠利差生存的模式受到明顯沖擊。存貸利差的空間逐漸減小，利潤也隨之減少。當前，無論是大型商業銀行還是農村中小金融機構，銀行間的同質性競爭都非常激烈，各銀行間的經營特色并不明顯。[6]創新、轉型成為銀行爭奪市場份額的必經之路?；谝陨系睦斫猓跋嚓P資料和方法的綜合整理，本文通過多元線性回歸的方法，探究中間業務收入對商業銀行凈利潤的影響。前文已經從理論基礎、我國各大商業銀行的盈利現狀的對比中探討了盈利模式轉型的必要性，接著本文要用數據方式來進一步對它們分析，運用多元線性回歸的方法來構建凈利潤與中間業務、凈利息收入之間的相關關系。

（一）數據的選取和模型的選擇

首先，由于我國國有五大商業銀行的資產份額已超過整個銀行業的55%，同時，另11家股份制商業銀行的Y產規模在銀行業的占有相當重。其次，從數據的可獲得性、完整性和精確性這三方面考慮，本文選取2010第二季度到2014年第四季度的16家商業銀行財務數據作為模型的研究對象。運用Eviews6.0分析軟件，對國有五大銀行與其它7家股份制商業進行多元線性回歸分析。在此，我們綜合考慮，選取利息凈收入、中間業務收入、營業成本、資產總額為解釋變量X1，X2，X3，X4，，選取凈利潤為被解釋變量Y。

（二）多元線性回歸分析

1.以五大國有銀行為例展開的多元線性回歸分析。我們以五大商業國有銀行2010第二季度至2014第四季度的數據分析過程為例，探究中間業務收入與傳統利息收入對于凈利潤的影響。本文設定的回歸模型如下：

在公式（1）中，Y表示凈利潤，β0為常數項，X1表示銀行利息收入，X2表示手續費及傭金收入，X3表示營業成本，X4表示資產總額，u表示隨機擾動項。

考慮回歸過程中的多重共線性，如表2可知，各個變量之間存在很高的相關性，由此可能會造成嚴重的多重共線性。解決這個問題，本文用逐步回歸的方法，先分別作Y對X1，X2，X3，X4，X5的一元回歸，選擇對被解釋變量貢獻最大的解釋變量所對應一元回歸方程，以此為基礎，然后逐個引入其它變量。

利用Eviews6.0軟件進行回歸分析，最終得到保留的變量X1，X2，X4，X5及回歸方程：

從方程（1）中我們可以看出：利息收入每增加1個單位，凈利潤增加0.202個單位；中間業務收入每增加1個單位，凈利潤增加1.365個單位。而中間業務收入的系數1.365要大于凈利息收入的系數0.202，這表明中間業務對于銀行盈利的拉動效果要大于利差收入。這更加證明本文前面的觀點，要通過加大中間業務的收入來增加銀行的盈利能力。

2.11家股份制銀行的回歸分析。

對11家上市銀行的分析與上文相同，得出方程：

從方程（2）可以看出：利息凈收入每增加1個單位，凈利潤增加0.029個單位；中間業務收入每增加1個單位，凈利潤增加1.632個單位。而手續費及傭金收入的系數1.632要大于凈利息收入的系數0.029。

（三）小結

將上文三個方程進行綜合分析，對比國有銀行與股份制商業銀行的回歸結果，發現首先，中間業務收入系數都大于利息收入系數，證明中間業務收入對凈利潤的拉動效果都要大于利息收入。其次，股份制銀行中間業務收入的系數要大于國有銀行的系數，說明股份制銀行中間業務收入對于凈利潤的拉動效果大于國有銀行。

對于資產總額，模型估計的結果顯示凈利潤和資產總額呈負相關，這與我們的預期不相同。一般來說，銀行的規模越大，其盈利能力越高。但是資產規模的擴大需要更多的管理費用，會增大成本，稀釋其利潤。所以，要建立高效的管理水平同時減少資產的不良運用。

從營業成本看，其系數為負，說明銀行的凈利潤隨著營業成本的增長而下降。商業銀行的收益受到收入與成本的共同影響，要提高銀行的盈利水平，就應該更有效地使用資金和控制成本。

總的來說，不管是五大國有銀行還是股份制商業銀行，中間業務收入拉動凈利潤的幅度要大于利息收入的拉動效果。兩類銀行各有優勢，股份制銀行相對于國有銀行，機制更加靈活，面對利率市場化的競爭，更快地適應來改變自己的困境。但國有銀行資產更加龐大，網點分布廣大，加上國家的支持，過去一直在吸收存款方面遠遠領先于股份制商業銀行，哪一類銀行都不占有絕對的市場。

四、商業銀行經營模式創新建議

在大力推進供給側改革的今天，競爭市場愈發激烈，各大銀行紛紛呈現“百家爭鳴”的形態。盡管我國商業銀行目前面臨重重困境，但是從長遠來看，仍舊有巨大的進步空間。我們可以以國際大型一流銀行為模范，學習它們的經營與轉變模式。針對以上幾點，提出幾點建議：

（一）重點發展中間業務，加強金融產品創新

本文的實證結果證明，發展中間業務、實現多元經營是商業銀行面對新時代的重要舉措，同時以先進的管理技術優化自身經營，平衡傳統業務與中間業務?！笆濉逼陂g，國家在供給側結構性改革的進程中將大力支持戰略型新興產業的發展，其中以支持科技型中小企業為主。以往，中小企業普遍存在“融資難、融資貴”的問題，商業銀行對中小企業信貸支持力度明顯偏弱，而其服務于中小企業的能力并沒有充分體現。針對供給側改革中要求擴大有效供給，商業銀行加強對中小企業的支持將有利于供給側結構性改革的有力推進。

（二）提高經營效率與風險管理能力

通過提升員工素質、控制成本支出、采用信息化管理的方法等來提高總體的經營效率。利用好大客戶數據，根據不同的目標客戶，建立不同的營銷戰略，將客戶細分，通過提高服務最終提高競爭力。在新時期，管理效率必將成為商業銀行供給側結構性改革的重要一環。商業銀行管理效率的本質順應了供給側結構性改革理論，供給側結構性改革新思維的提出將為商業銀行管理效率提供新一輪的發展動力，使其就此迎來嶄新的發展機遇。

（三）促進互聯網金融創新融合

伴隨著互聯網、大數據、云計算等技術與金融的融合創新，一種新的盈利模式產生，將傳統金融往產品差異化、市場細分化等趨勢變革，互聯網金融也逐步成為推動小微企業發展、提高我國金融業整體競爭水平的新生力量。面對互聯網金融的一定沖擊，商業銀行應順應時展需求，加快與互聯網的融合創新，積極發展互聯網金融。

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篇7

關鍵詞：商業銀行；服務；同質化；差異化；競爭優勢

隨著中國金融市場的開放，混業經營的外資銀行進駐，將與分業經營的中資銀行同臺競爭。不考慮資金實力、管理技術等因素，僅從服務功能范疇來看，中資商業銀行已處于不利地位。在完全市場競爭假設的前提下，銀行業是一個最具替代性的競爭行業，不但金融業內各類機構之間可以相互進入和替代，而且非金融機構也比較容易進入銀行領域。今后，在中國銀行金融業的競爭必然更加激烈。因此，商業銀行如何提供服務，獲取競爭優勢十分必要。

一、銀行服務功能的同質化

銀行服務是一種或一系列行為，易被同行模仿，生命周期較短；在一定程度上是生產與消費同時進行的，顧客有一定程度的參與服務生產，并且顧客兩極都是銀行服務重點的服務流程[1，p101]。

銀行服務同質性是指銀行經營業務、滿足的效用性質是相同的，許多信用工具和經營方式也是相同的[2]。功能同質性是銀行業的一個重要屬性，同質化則是對這種特性的趨同和加強。由于中國商業銀行的管理體制和創新能力不夠，缺乏有效的激勵機制，不注重效率和效益，更缺乏一批高素質人才，限制了商業銀行的創新精神和創新效率，造成了銀行服務的同質化。

自改革開放以來，隨著金融改革、金融開放的推進，按需求分設相應的專業銀行已轉變為國有商業銀行，股份制商業銀行的建立和外資銀行的相繼進入，中國銀行業引入了競爭機制，銀行體制和服務技術發生了很大變化，但與發達國家的銀行相比，國內銀行還有很大差距。除了國有商業銀行的產權制度、治理結構、激勵與約束機制等根本性制度還需進一步改革外，銀行服務功能的同質化、同質性問題甚為突出。國內銀行的具體產品、經營理念、經營方式、市場定位和策略等基本類同，使中國銀行業的服務功能存在嚴重缺陷，服務功能的同質化制約了銀行的競爭力。銀行同質化是銀行低水平競爭的表現，不適應市場經濟發展對銀行的需求，不能很好發揮信息技術的推動作用，不利于培養核心競爭力和形成與發揮競爭優勢[2]。

Bodie和 Merton提出的金融功能觀點，被認為是對傳統機構觀的突破。該理論強調發揮金融機構的基本服務功能，而不重視機構的區別；認為機構隨時間和空間的改變而變化，而金融功能具有同質性和穩定性，主張以功能觀點對金融機構進行改革和重組[3，p24]。但是它隱含經營貨幣和信用業務的銀行，其服務功能具有同質性(homogeneous)的理論假設。銀行的比較競爭優勢要求在適合自己與對手競爭的業務領域，以較低的成本和風險為客戶提供滿意的金融服務，至于這種服務是由哪國銀行，甚至由哪類金融機構提供都沒有什么重要區別。

當前中國銀行的業務仍停留在經營存貸款、支付、結算等傳統業務以獲取存貸款利差作為利潤主要來源階段，而在發達國家，銀行利潤主要來自中間業務。如1980年美國銀行的中間業務收入占其總收入的比重為22.0%，到1996年就上升至39%。1997年美洲銀行中間業務收入占其總收入的比重達到44%，花旗銀行為51.8%，大通銀行為52.7%。1994年至1998年間，中國四大國有商業銀行的中間業務收入在其總收入中的比重在6.7—9.6%之間，僅占美國銀行業1990年平均水平的22.66%[4]。中間業務是最能體現銀行服務職能，適合實行差異化經營的業務。

二、我國銀行服務差異化戰略的提出

最早提出差異化戰略(differentiation)構想的是哈佛商學院教授邁克爾波特[5， p33-38]，將差異化戰略于銀行業的是Broecker[6]，Villas和Schmidt研究了不對稱信息條件下，差異化對銀行競爭的作用機制[7]。而在我國，銀行的差異化服務理念尚未完全形成，差異化戰略更無從談起，研究這一問題更具現實意義。

1、從關系銀行業務到價格銀行業務，催生銀行服務的差異化競爭戰略。銀行間的競爭取勝最終要靠銀行的服務質量和效率來保證。發達國家的銀行業從關系銀行業務到價格銀行業務的轉變表明了這一發展趨勢。傳統的銀行業務大批量生產導致產品和服務同質化，隨著信息技術快速發展和競爭的加劇，任何銀行要取得比較競爭優勢，不是要加強同質性，而是要克服同質性[2]。采用差異化的競爭戰略，從規模定制到針對每個客戶具體情況提供更加符合客戶個性要求的差異化服務。

隨改革開放的深入，中國銀行金融業市場競爭加劇、買方市場形成，客戶尤其是優質客戶成了銀行服務的主動挑選者，迫使銀行降低服務價格，縮小銀行存貸利差。銀行必須通過集約經營方式大力削減成本，以低成本支持低價格，占領更多的市場份額，獲得競爭優勢。而實行差異化競爭戰略是避免過度競爭的重要對策之一。

2、銀行服務的基本層次決定了其差異化經營戰略的設計方向。銀行服務基本上可分為三個層次，即核心服務、便利、支持[1，p104]。核心服務是銀行提供給顧客的核心利益，也是銀行得以存在的原因，基本上是存貸款等服務。便利是為了方便核心服務的使用和消費，包括信用卡、ATM服務、網點設置、轉賬業務、異地取款、網上銀行、住房按揭、業務等。支持是用來提高銀行服務價值或者與其他競爭對手服務區別開來的服務，基本上包括查賬、投資咨詢、財務管理、發行債券、嚴格保密、服務態度、服務效率及服務環境等。通過在基本服務中添加新的以擴大服務供給或作為原服務產品的一部分，并以此與競爭對手區別開來，目的就是使銀行服務實現差異化。銀行的核心服務功能各大銀行都具備，并無差異化可言，但是便利和支持能夠進行不斷創新，形成服務特色，保持競爭優勢。

3、金融自由化、全球化的宏觀環境，迫使商業銀行實行差異化戰略。從全球金融市場來看，競爭日益嚴峻，商業銀行在傳統業務上遭到了非銀行金融機構替代和國內外同行的挑戰。商業銀行傳統業務的利潤空間縮小，從而不得不擴大業務范圍，推出以收費為主的各類中間業務。同時，伴隨著金融自由化的發展，金融風險不斷增強，為規避和降低風險，尋找新的增長點，商業銀行經營戰略開始由過去的風險較高的資產業務優先增長轉移到風險低的非資產業務優先增長。對國內銀行來說，一方面，由于利率官定、利率無差別、客戶融資渠道多元化，使國內商業銀行在傳統存貸款業務上的競爭很難有所突破；另一方面，隨入世承諾的逐步兌現，中外資銀行將在同一平臺上競爭，中資商業銀行首先被沖擊的就是風險小、成本低、利潤高的國際結算以及與商務有關的中間業務。這就為銀行差異化戰略的實施界定了方向：中間業務。

銀行服務差異化經營，主旨是大力提升銀行服務質量和服務檔次，使該銀行更能滿足客戶的需求，而贏得市場和客戶。銀行間競爭既有價格因素，又有服務因素。在假定價格水平大致相同的條件下，銀行的比較優勢主要取決于信譽、產品、方式和技術等方面高于其他銀行的明顯特色。銀行實行差異化競爭戰略不但要與其他銀行區別開來，更重要的是通過差異化提高銀行對客戶和社會金融服務的質量。三、實施銀行服務差異化戰略，塑造其競爭優勢

銀行體制是以國有銀行占絕對統治地位，而國有銀行運行的是以國家所有為前提的委托制度，即銀行資產全部歸國家所有，經營者由國家任命，并接受國家委托，國家組織經營活動，風險由國家承擔，利稅上交國家。這種“產權不明晰、主體虛化、治理結構不完善”的銀行體制造成了委托人和人的“雙缺位”?！拔腥巳蔽弧睂е卤O督效率低下和內部人控制，“人缺位”導致經營管理和創新能力低下。結果使國有銀行缺乏與市場相應的危機意識、競爭意識和創新意識，服務意識淡漠。在新背景下，加快中國銀行業的制度建設，同時，運用銀行再造策略和先進的信息技術，按照市場化、信息化、核心化和穩健化的要求，對中國銀行服務功能進行調整、完善和升級，克服銀行功能同質化傾向，實施銀行服務差異化戰略，建立和發揮中國銀行的比較競爭優勢。具體舉措如下：

1、讓客戶滿意、為客戶提供個性化服務方案是銀行實施差異化競爭戰略的核心。最大限度的滿足優質客戶的需要是實行差異化服務的基本出發點。從這一點來說，銀行如果能讓顧客主動地融人到金融服務中來，并參與銀行的一系列服務，就是銀行實施差異化服務的前提和關鍵。銀行確定目標客戶群，根據客戶需求做出一整套符合客戶實際利益、最能滿足其服務要求的個性化解決方案。并以這種全程式、合作化、互動型和差異化的服務，創造自己的經營特色、產品特色和服務特色。這種特色就是最大的競爭優勢，是其他競爭對手所難以照搬和模仿的。世界上許多著名的銀行如巴克萊銀行、花旗銀行、匯豐銀行等都非常重視對客戶群的細分，通過經營規模、商業信譽等指標將客戶劃分成不同的信用等級，不同級別的客戶享受不同的服務。這樣既有利于銀行對客戶的管理，又可以使銀行集中資源，為優質核心客戶提供最周到的服務和最優惠的條件。

2、以客戶為中心，通過銀行再造，塑造競爭優勢。國外銀行實行差異化服務主要是通過服務層次的差異化，建立重點客戶分級管理制度，對客戶在經營資源投入及管理方式上采取不同的差別服務。銀行差異化服務最重要的是細分市場，確定目標客戶群，提供一攬子解決方案的經營理念和服務方式，突破原來以銀行為中心的傳統，建立一種全新經營模式和競爭策略。以客戶為中心，對客戶實行差別服務，讓客戶滿意成為銀行服務的核心，把讓客戶滿意的思想融于企業文化之中。這需要通過銀行再造技術來實現。

銀行再造是再造于銀行業所衍生出的理論，是國際銀行業在金融時代、信息化浪潮中尋求銀行管理新模式的具有革命性的實踐[8]。它是商業銀行充分借助現代信息技術，以客戶為目標，以滿足客戶需求為中心，以業務流程改革為核心，從根本上對銀行的經營理念、業務流程和管理模式重新設計，以使成本、質量、客戶滿意度和服務反應模式上大幅度改善并有所突破，并從根本上重新思考銀行文化，揚棄過去那種按職能分工，然后組合經營的管理辦法，使銀行集中核心能力，獲得可持續競爭的優勢。銀行再造是追求銀行的利潤最大化的一場全面徹底的改革，其重點是以滿足客戶需求為中心，簡化業務流程，提高效率，降低金融風險，從而獲得持續的競爭優勢[9]。

3、培育銀行服務的核心功能，發揮比較競爭優勢。在建立現代企業制度、金融信息處理技術日新月異和資本市場逐步規范的形勢下，中國銀行業的服務功能必須擴大。與外資銀行競爭，中資銀行最大優勢是本土優勢和國內網絡優勢。這兩個方面是任何外國跨國銀行所無法比擬的。中資銀行的弱項是制度不夠完善，管理比較落后，資金實力弱和資產質量較差。與外資銀行競爭，中資銀行很難獲得絕對競爭優勢，而只能是比較競爭優勢。因此，中國銀行的競爭策略應以培育核心服務功能、營造比較競爭優勢為目標。比較優勢策略是中國銀行業的重要原則，各家銀行可以通過資產重組，調整股權結構，引入先進管理技術、戰略聯盟和其他多種合作方式培育核心功能。利用與專業公司的合作，銀行將低附加值的、標準化的銀行業務外包，將一些非銀行核心功能部門，如后勤，保衛，研發、項目評估、審計等部門從銀行分離出去，精力專注于核心業務。同時，應用信息技術，加快網絡銀行的建設，發展銀行業務，加快商業銀行網絡服務系統與客戶網絡系統的聯網，建立統一的客戶服務中心，集中、專業地處理銀行后臺業務，為前臺業務提供高質、快捷的服務，加快銀行服務功能升級。這樣可以集中精力培養銀行的核心服務功能，在與外國銀行的競爭中贏得比較競爭優勢。

另外，樹立品牌意識，打造易于消費者識別的服務品牌，加快引進、培養和用好人才，提高中國銀行從業人員的業務素質和創新能力，是從根本上解決銀行同質化、實施差異化戰略的重要舉措之一。

四、簡短結語

當前國內商業銀行服務功能的同質性問題十分突出，已成了嚴重制約中資銀行市場競爭的因素之一。面對激烈的市場競爭，要求銀行突破同質性，實施差異化戰略，從傳統、單一的銀行產品到現代日益多樣化的規模定制，再到更加個性化的解決方案，以較低的成本和風險為客戶提供高質量的金融服務。

篇8

關鍵詞： 商業銀行 技術效率 規模效率 DEA

長期以來，中國銀行業強調市場占有率，注重銀行發展的外延，重視速度而忽略效率。近幾年我國加大了銀行體系的改革力度，原有的四大專業銀行己經逐步向商業銀行轉變，再加上新成立的一批新型商業銀行，對銀行的效率進行研究己經具備了一定的基礎。本文就是在此基礎上運用DEA分析法展開對我國商業銀行的效率評價問題的論述。

一、文獻綜述

國內學者在商業銀行效率研究的主要成果有：丁?。?001）研究發現地方性商業銀行的運作效率普遍優于國有商業銀行。趙聽、薛俊波、殷克東（2001） 對我國商業銀行的競爭力進行了實證分析，結果表明，四大國有銀行效率非常低，其認為最主要的原因在于其結構臃腫。張正平、何廣文（2005）研究發現在1994-2001年間，四大國有商業銀行通過不斷擴大規模降低生產成本的方式產生了規模經濟效應。楊寶臣（2005）對采用DEA方法分析我國商業銀行效率的投入產出指標作了論證，并做了實證研究。

二、我國商業銀行效率的實證分析

1、模型的選擇

DEA模型可以分為投入導向型和產出導向型，就商業銀行而言，控制其要素的投入要比控制其產出要容易得多，因此，本文采用投入導向模型。求解投入導向型的模型可以表述為CCR模型和BCC模型，下面進行補充說明。

X和Y分別表示k×n維投入矩陣和m×n維產出矩陣。令α、β分別表示m×1維產出權重向量和k×1維投入權重向量，假設規模報酬不變，則CCR模型的目標函數為：

2、決策單元的選擇

本文選取的研究樣本，包括四大國有商業銀行和十家股份制商業銀行，分別是中國工商銀行、中國農業銀行、中國銀行、中國建設銀行、交通銀行、中信實業銀行、中國光大銀行、華夏銀行、中國民生銀行、廣東發展銀行、深圳發展銀行、招商銀行、興業銀行、上海浦東發展銀行。這14家銀行的資產總額占我國商業銀行總資產的絕大部分，它們的效率足以反應我國商業銀行的總體情況。

3、投入、產出指標的界定與選取

對于選擇的模型而言，選擇投入量和產出量的指標是關鍵，銀行的投入和產出與一般的企業存在明顯的區別，因此，界定銀行業的投入與產出對于研究銀行業效率是非常重要的。本文將銀行的投入定義為：股本或者實收資本、有形資產的金額、營業支出、利息支出。將商業銀行的產出定義為：存款總額、貸款總額、利潤。

4、我國商業銀行效率實證結果及分析

本文的樣本期為2005年～2010年，所采用數據來源于2006年～2011年《中國金融年鑒》中所選取的14家樣本銀行的資產負債表、損益表以及其他相關數據表，部分數據來源于上市銀行各年年報。本文運用DEAP2.1軟件進行分析，分析的重點是我國商業銀行的整體技術效率、技術效率和規模效率。結果見表1。

表1全面地展現了作為樣本的14家商業銀行的技術效率值、純技術效率值和規模效率的情況。其中技術效率六年平均值最大的為0.99800，最小的為0.84823；平均值最高的是民生銀行、其次是工商銀行、興業銀行、浦發銀行，技術效率值最小的是中國農業銀行。規模效率六年平均值最大的為0.99900，最小的為0.84823；平均值最高的是民生銀行，其次是華夏銀行、工商銀行、興業銀行，規模效率值最小的是農業銀行。

實證結果顯示：我國商業銀行普遍效率低下，四大國有商業銀行效率較之于其它商業銀行效率更低，而規模不當是他們效率低下的主要原因。

參考文獻：

篇9

    除了銀行業存在上述種種問題外,證券、基金、保險、信托業等也存在許多隱憂,如證券行業存在挪用客戶保證金、違規理財等問題;基金業存在對倒倉位、操縱市場等問題;保險業存在利差損失過大、保費收入違規投入房地產以及證券市場等問題;信托業存在不良資產比例過高、生存空間狹窄等問題。

    (二)目前金融風險財政化的主要途徑

    自1997年亞洲金融危機以來,我國政府對金融風險問題一直保持著高度的警覺性,并采取了積極的應對之策,使金融領域的風險得到了有效的控制。由于金融問題的公共性,以及國有獨資或控股金融機構在整個金融體系中占主導地位的現實,解決金融風險的重擔自然要落到政府財政的身上。從實踐來看,金融風險財政化主要有兩大手段:_是政府財政直接出資解決有關金融問題,如1998年3月,財政部發行2700億元特種國債,然后向國有銀行注資,以提高它們的抗風險能力;二是由地方財政擔保,向中國人民銀行申請再貸款,以解決地方金融機構的關、停、并、轉等問題。如,1997年以來,在清理整頓信托投資公司、城市信用社、農村基金會、城市“三亂”過程中,地方政府共向中國人民銀行申請了1411億元再貸款。雖然解決金融問題的主要措施是財政手段,但情況不同,金融風險轉化為財政風險的具體途徑也不相同,經過歸納有以下幾種主要方式,這里先用框圖表示(見圖1),然后再加以簡述。

    1.追加注資,增厚銀行“家底”

    1998年。3月,財政部發行特種國債2700億元,用來補充國有獨資商業銀行的資本金,以加強國有銀行的抗風險能力。2004年1月,國家又動用外匯儲備450億美元,向中國銀行和中國建設銀行注資。除此之外,向其他兩家國有商業銀行的增資活動也在計劃中。

    2.財政出資,解決金融機構的退出問題

    1995年以來,中央財政與地方財政分別或共同出資解決了一些金融機構的重組與退出問題。

    3.成立資產管理公司,收購國有商業銀行不良資產

    1999年,財政部出資400億元成立了四家全資的資產管理公司,共向四大國有商業銀行收購了1.4萬億不良資產,使得它們得以輕裝上陣。

    4.沖銷呆帳

    1997年沖銷了國有商業銀行的呆帳300億元,1998年又沖銷了400億元。

    5.直接或間接減征營業稅

    為了減輕金融機構的稅收支出負擔,從2001年開始,國家規定每年下調金融企業營業稅稅率1個百分點。同時,還通過縮短國有商業銀行應收未收利息的計收年限,以減小國有商業銀行營業稅稅基。

    6.中央財政的明補和暗補

    ﹁些被關閉金融機構的對外主權債務由中央財政負責償還,這是中央財政的明補。在處理一些被關閉金融機構時,對接手其相關資產和債務的國有商業銀行,在一定期限內,可減免上交中央銀行的再貸款利息,這等于中央財政提供了暗補。

    7.債權轉股權

    國家對有問題金融機構的債權轉化為股權,以減輕原債務人的負擔,使其得以繼續經營下去。實際上,在這一過程中,債權人或中央財政是有損失的,因為在一定期限內,很難從原債務人那里分得紅利。

    8.中央銀行再貸款

    1997年以來,為了化解地方金融機構的支付危機,并對其重組,地方政府共向中國人民銀行申請了1411億元再貸款。與此同時,于1999年成立的4家資產管理公司也向中央銀行申請了6338億元的再貸款。無論中央銀行向何種類型的金融機構提供再貸款,其損失最終還得由中央財政補充。

    以上涉及的只是目前我國化解金融風險的幾種主要方式(見附表:我國金融機構風險處置方式一覽表),無論最初是以追加注資、出資成立資產管理公司等直接方式,還是通過減免稅收、中央銀行再貸款等間接方式來解決問題,中國金融業的大部分損失或風險,最終還得由國家財政扛起來。如果繼續采用“一事一議”的行政手段來解決金融風險問題,政府財力將不堪重負。

    在2005年底之前,我國金融業的穩定性可能不會出現大的問題。但之后,隨著金融市場的全面開放及金融信息的充分披露,金融業的深層次問題就會暴露在人們面前,由此可能引致信用危機。為了徹底擠掉金融業的泡沫成分,國家可能不得不再次對銀行等金融機構采取剝離不良資產、補充資本金等措施。對國家財政或地方財政來說,無疑又是一個巨大的包袱。這個包袱到底有多沉重?我們僅以2003年的有關數據來大致加以匡算。首先是各類存貸款金融機構的不良貸款問題。2003年末,各類存貸款金融機構的貸款余額約為16萬億人民幣,按中國銀監會公布的當期銀行業不良貸款比例19.6%,各類存貸款金融機構的不良貸款總額約為3.2萬億元,其中4大國有商業銀行的不良貸款余額為1.59萬億元,約占整個銀行業不良貸款余額的50%.其次,是各類證券公司的不良資產問題。2002年5月底,各類證券公司的不良資產為460億元,占當期凈資產的50%以上。根據中國證券業協會的統計,2003年122家證券公司的凈資產為1215億元,如果不良資產比例仍以50%計,則當年的不良資產高達600多億元。第三是保險公司資金緊張問題。據有關人士分析,為了緩解財險公司財力緊張或平衡壽險公司利差損等問題,各類保險公司至少需要追加注資200-300億元。最后,還有1999年剝離到四大資產管理公司的1.4萬億元國有商業銀行不良資產問題。據估計,目前這些不良資產的回收率在20%左右,以此推算,1.4萬億元不良資產最終可能要形成高達1.1萬億元左右的損失缺口。所以,在不考慮信托、期貨、證券投資基金等金融機構風險的前提下,如果整個金融業的潛在風險僅靠政府財力來解決的話,那么中央政府或地方政府將為此至少要背上4.4萬億元左右的財政包袱。

    實際上,一些國際性著名機構,如標準普爾公司、高盛等也對中國銀行業的風險問題多有研究。就處于中國金融業核心地位的銀行業而言,需要調動多少資源對其進行戰略性重組,才能化解風險?美國著名投資銀行高盛在2002年的報告中指出,在中國銀行業的重組仍由中國政府獨撐危局的前提下,如果中國未來經濟增長率維持在7%-8%的水平,財政收入增速保持不變,那么對中國銀行業重新注資,樂觀的估計,可能需要耗費中國政府未來8年(悲觀估計為25年)的全部財政收入的增量部分。

    綜上所述,無論是我們自己的分析,還是國際有關機構的研究,其結果均表明:來自金融領域的政府潛在債務規模十分龐大,如果僅靠政府財力去化解金融風險,仍是一個非常沉重的話題。

    (三)金融風險財政化的成因分析

    我國金融風險財政化的緣由可從歷史與現實兩個方面分析。

    從歷史的角度看,國家財政對金融業(主要是國有銀行業)有“欠帳”。1979年,我國實施改革開放政策后,計劃體制、金融體制、財政稅收體制、價格體制、投融資體制等方面的改革隨之全面展開了。20世紀80年代以后,“減稅讓利”是國家財政政策的基本趨向,我國經濟也由此進入了一個高速增長期,GDP年均增長率為9.7%.從改革開放之初到1996年前后,我國財政體制改革走的是一條“放權讓利”的道路。國民收入分配格局發生了巨大的變化,收入在分配上向居民、企業、地方傾斜。因此,曾一度出現財政收入占GDP比重和中央財政收入占全部財政收入比重雙下滑的局面。

    這一時期的國家財政狀況是,中央財政收入增長慢于財政支出的增長,財政赤字和債務規模不斷擴大,預算內資金十分拮據。同時,由于部門與地方政府出臺的各種集資、收費、基金項目分散了政府資金,破壞了國家預算的統一性,致使中央財政調控宏觀經濟的地位和作用受到了嚴重的挑戰。中央財政配置社會資源的職能被弱化后,其肩負的社會經濟發展責任并沒有因此而減輕。在中央財政捉襟見肘之時,居民儲蓄和銀行存款卻有了快速增長。有著充裕資金的國有銀行正好墊補了中央財政這一時期在投融資和宏觀調控方面留下的真空,并在相當長的一段時期內肩負著部分財政職能,因此,獲得了“第二財政”的稱號。

    國有銀行在行使部分財政職能的同時,也為時至今日承載的巨額不良資產埋下了種子。當時,銀行與財政被認為是政府的兩個“錢袋子”,在社會經濟發展需要財力支持時,是銀行拿錢還是財政拿錢?其區別僅在于是政府動“左手”和還是動“右手”的關系。傳統體制下的財政、銀行、企業三者之間的關系也一直拉扯不清,國有企業作為一個經營性主體承擔了本不應該承擔的社會責任,當其出現效益滑坡、償債困難時,政府理應出面救助,不過其前提是政府必須有足夠的財力。當政府財力吃緊,愛莫能做時,只有靠銀行給企業提供發展資金和“安定”貸款了,這也就是所謂的吃了財政、吃銀行現象。但當財政、銀行體制改革走到今天,已到“親兄弟,明算帳”的時候了。畢竟財政、銀行的職能不同,所肩負的責任各異。所以,金融風險(主要是指國有銀行不良資產問題)財政化,也算是財政對銀行“欠帳”的一種歷史交代。

篇10

在上述種種報告中，穆迪公司的研究報告相對更為中立，分析也更為全面，因而盡管其中可能有這樣或者那樣不全面和準確的地方，但是同樣值得我們予以關注。在這份2002年10月的研究報告中，穆迪公司宣布在綜合考慮了在政府主導下的銀行業改革措施、市場開放帶來的壓力、整個銀行業正在面臨的挑戰等因素之后，將中國銀行業的評級確定為穩定。

一穆迪公司對于中國銀行業的總體評價

在研究報告中，穆迪公司注意到中國的銀行業在改革中扮演了一個十分重要的角色，并且是中國政府在制定其改革日程表時優先考慮的行業。這是由中國獨特的改革路徑所決定的：中國銀行體系積存的高額的不良貸款，實際上在很大程度上體現了經濟轉軌的成本；中國政府如果要試圖建設一個健康的銀行體系，必須要尋求適當的方式和渠道為這些巨額的成本買單，同時控制新的不良貸款在銀行體系中產生。

因為中國銀行業目前問題的形成有歷史的原因，其解決也需要一定的步驟和階段，同時也考慮到銀行改革過程中可能來自金融、政治和社會層面的壓力，穆迪公司認為在穩定壓倒一切的前提下，目前如果斷然全面在銀行市場引入市場機制必然是弊大于利。這種漸進的改革思路顯然與前述高盛公司激烈的銀行改革思路有明顯的區別。

由于國有銀行在中國的金融體系中一直占據主導性的地位，因此國有銀行改革的進展狀況直接影響到對于中國銀行業改革的進展的評價。在穆迪公司看來，中國的四大國有商業銀行繼續壟斷中國的金融系統，它們也是整個系統風險的來源；穆迪公司在研究報告中指出，由于業務范圍狹窄、國有企業表現不佳、沉重的稅負和僵硬的利率政策，四大銀行的不良貸款率很高，而資本水平則很低。四大銀行由于貸款損失準備金不足，沒有足夠的能力核銷自己的不良貸款。特別值得指出的是，穆迪公司在研究報告中強調，如果單純依靠銀行自身的經營，四大銀行很難保證整個金融系統的償付能力；從長遠角度來看，中國的銀行有可能需要注入更多的公共資金才能與國際標準接軌。這實際上就是我們經常提及的“誰應當為國有銀行的巨額不良資產買單”的問題，巨額的不良貸款已經形成，損失也已經形成，要回避這個尖銳的問題顯然是難以持續下去的，在穆迪公司看來甚至可能會威脅到國有銀行對于金融體系償付能力的支持水平。顯然，這是一個非常嚴峻的評價。如果按照穆迪公司的看法，研解決國有銀行的不良貸款問題就必須要注入更多的公共資金，但是如果在注入公共資金的同時又不能給國有銀行形成預算軟約束的預期和可能產生的道德風險，目前看來還是一個難以解決的難題。

從總體的發展趨勢看，盡管中國的不少銀行的負責人反復強調公司治理和信息披露問題，在穆迪公司看來，中國銀行業的透明度和公司治理機制仍然不佳，由此穆迪公司預期政府在未來五年內將國有銀行轉變為按照市場機制運營的商業實體的目標顯得有些過于樂觀。這也是值得我們關注的一個判斷：我們的監管機構陸續宣布的一系列銀行改革和發展的目標，究竟是否可以按期完成？

在穆迪公司的研究報告中，提及的中國銀行業在2002年可圈可點的改革進展并不多，無非是一些國有銀行開始意識到來自中國政府的直接支持在將來會逐漸消失，有的國有銀行采取了新的風險管理措施，有的還退出了無利可圖的產業，撤并了位于不太富裕的農村地區的經營網點。另外，一些新上市的銀行經營狀況相對較好，機制也相對較為靈活，穆迪公司甚至樂觀地認為這些上市銀行可能也為整個行業樹立了新的標準，這些銀行的成功在穆迪看來甚至也有可能引領國有商業銀行走出困境。如果考察目前為數不多的上市銀行并不十分出色的經營業績、以及新橋集團入主深發展之后發出的“隨處可見可以改進、創造價值的空間”的感嘆，我們認為穆迪公司確實是高估了這些上市銀行可能的影響力，也低估了這些上市銀行在股權結構、市場競爭能力方面的缺陷和不足。

從具體的銀行業務領域看，穆迪的研究報告特地提及了中國的銀行業在2002年的消費信貸業務和信用卡業務是增長的亮點，但是穆迪認為因為中國缺乏良好的信用文化以及個人信用數據的積累而制約了這些業務的發展。實際上，信用數據的積累和個人信用風險的管理并不一定有一個統一的、適用于全球的模式，在中國當前的市場環境下，同樣可能尋求到消費信貸業務和信用卡業務的增長空間和立足點，只是銀行業是否有足夠的創新能力和市場開拓能力來把握這些業務的增長能力而已。穆迪公司的研究報告特地強調說2002年中國的銀行中間業務的發展不能令人滿意，并且認為相關政策和定價措施都不是十分明確是重要原因，實際上2002年中國的銀行業對于中間業務的重視可以說是前所未有的，中央銀行在對于中間業務的管理方面也顯著地放松了管制，這是十分值得關注的一個趨勢，我們可以樂觀地看到，如果價格的管制能夠進一步放松，銀行業的中間業務在2003年會有一個顯著的發展。

穆迪公司的研究報告對于外資銀行進入中國市場的判斷與許多媒體的刻意炒作形成了明顯的對比。實際上，盡管穆迪公司認為中國加入世界貿易組織加速了整個銀行業的自由化，而且這些影響對于中國內地的銀行的影響會在不遠的將來逐步體現，但是，穆迪公司也堅持認為，外國銀行的競爭則要在更長的時間以后才會對本地的銀行形成真正的威脅，而且這些國際銀行會帶來資本和專業技術。穆迪公司沒有看到的現實是，由于中國銀行業在激勵機制、市場開發機制、公司治理等方面與外資銀行相比處于劣勢，中國的銀行業在客戶和市場創新等方面正在逐步被邊緣化；規模十分有限的外資銀行重點爭奪的就是中國銀行業中最為優秀的客戶、最為優秀的人才、推出的也是最富有市場競爭力的產品。這一趨勢在媒體刻意炒作的南京愛立信事件之后已經成為當前國內銀行界廣泛關注的一個趨勢。

二2002年中國銀行業市場結構的變遷：銀行業洗牌還沒有展開

在比較中國的銀行改革與工業企業改革時，中國的銀行界人士經常強調銀行業改革是落后于工業改革步伐的，現在這一判斷也出現在穆迪公司的研究報告中。在此基礎上，盡管穆迪公司認為中國政府五年內將國有銀行改造成真正的商業銀行的目標有些過于樂觀，但是穆迪公司還是認為會有一些銀行在改革的過程中的表現將會優于其它銀行，而且這種優勢會隨著改革的深入而不斷加強。顯然，這是一個重新洗牌的過程，只是在2002年這個洗牌過程并沒有充分的展開。

首先看國有銀行。因為國有銀行的地位是如此的重要，穆迪公司強調認為國有銀行在可預見的將來將會一如既往的得到政府的支持，但是穆迪公司堅持認為國有銀行要想解決歷史遺留問題，還必須得到政府的幫助，其別建議要政府在恰當的時候注入資本金。這顯然是呼吁政府注意在銀行體系積累的巨額不良資產及其可能對于銀行的穩健性和金融體系的安全性造成的負面影響和壓力。一直到目前為止，中國的四大銀行依然壟斷了整個系統的資產、存款和貸款，根據穆迪公司的統計，目前四大銀行占整個系統存貸款的份額分別為67%和61%，貸款市場份額的下降（1998年為68%）主要是因為國有企業表現不佳，而這些國有企業是四大國有銀行的主要客戶。

與國有銀行在保持壟斷地位下的市場份額下滑相對照，中國的股份制銀行和城市銀行的增長空間有所拓展。穆迪公司注意到，20世紀八十年代建立的10家股份制銀行已有4家上市，這些銀行目前看來盈利能力更強，不良貸款率更低，其關注的客戶重點是沿海發達地區的外國公司和合資公司；而且這些銀行也易于吸引外資銀行的合作。穆迪公司還強調，中國的城市銀行增長很快，一些銀行，如上海銀行、南京城市銀行，已經獲得了外資銀行的投資，但城市銀行的管理和內部控制水平也不高。我們需要特別指出的是，外資銀行進入之后，其在目標客戶的定位、目標市場的界定、已經相應的經營方式上，外資銀行實際上與國有銀行基本上沒有太多直接的競爭和沖突，倒是這些股份制的銀行和城市銀行將更多地承受外資銀行進入的壓力，這一點值得穆迪公司在分析中國銀行體系時重點關注。

至于政策性銀行，基本上是主導政策性貸款的格局，在穆迪公司看來，國家發展銀行的增長速度最快，它也是三家當中改革最深入的一家。但是，需要指出的是，到目前為止，中國的銀行市場上，盡管政策性銀行的業務取得了一些進展，但是究竟如何界定政策性業務和商業性業務之間的區別、政策性業務究竟應當控制在多大的規模之內、多大的范圍之內？都是缺乏明確的問題，換言之，中國目前還沒有一個專門的針對政策性銀行的“政策銀行法”，這是制約中國政策性銀行業務發展的關鍵，可惜這一點在穆迪的報告中沒有提及。

隨著國有銀行退出農村市場，農村信用合作社成為農村金融市場的主導力量。目前，中國8億農民的金融服務主要來自于38,000個農村信用合作社，這些信用合作社大約占整個金融系統資產的10%。穆迪公司的研究報告注意到，農村信用合作社的經營管理水平不高，其經營活動蘊藏了很大的風險。穆迪公司預期，雖然從嚴格意義上來講農村信用合作社不是國有金融機構，但從穩定角度出發，穆迪認為政府會在需要時提供必要的幫助。我們認為，農村信用合作社經營活動中蘊藏的風險，很大程度上是治理結構存在嚴重缺陷、地方政府干預嚴重、關聯貸款的監管不到位等因素導致的，如果由于考慮穩定的原因就過多地給予這些機構以政策性的支持或者是隱含的擔保，實際上并不利于農村金融機構在未來的健康發展。

按照中國加入世貿組織的承諾，中國政府會在2006年年底前完全取消對銀行業的業務和地域限制。在當前階段，外資銀行一般會選擇與本地的銀行合作，這樣運作的成本更為低廉。穆迪公司的研究報告指出，在短期內外資銀行的市場份額不會有很大幅度上升，但是，同樣值得注意的是，這些外資銀行爭奪的優質客戶對于中國的銀行業的沖擊實際上在直接推動國有銀行為主導的中國銀行業走向邊緣化。

三中國銀行業的增長空間何在？

為什么中國的銀行體系不良貸款比率較高而外資銀行還是紛紛涌入？其中一個最為關鍵性的因素，是中國的金融市場的快速增長的前景吸引了他們的進入。具體來說，中國金融市場為銀行業的增長創造了多方面的業務空間。

首先，在穆迪公司看來，零售銀行業務會有一個快速的增長，實際上這已經成為當前中國銀行業的現實，不少的銀行已經宣稱就業務增長的重點轉向零售業務。實際上中國的零售銀行的兩大增長點為住房信貸和汽車信貸，因為網點眾多、客戶的基礎廣泛，國有銀行將在這一市場上占有優勢。從國際比較角度考察，中國的消費信貸近兩年來雖有增長，但水平較其他亞洲國家低，仍有增長潛力。從不同銀行的市場表現來看，2001年中國的住房信貸占消費信貸增長的70%以上，工行于2001年年底超越建行，成為這一市場上的最大放貸者。汽車信貸也在價格、利息及國家政策等方面的刺激下成為另一增長點。目前看來，所謂“小康不小康，關鍵看住房”；所謂“小康社會應當也是小車社會”，因此未來這兩個領域的增長不僅會帶動中國未來經濟的增長，同樣也會帶動銀行零售市場的增長。

其次，銀行卡業務增長顯著也已經成為中國銀行業的一個顯著的增長點。根據穆迪公司的觀察，中國銀行業在銀行卡市場上的競爭已經使得市場進一步細化，不過市場的滲透率總體上依然偏低?；诋斍爸袊庞铆h境的現實，中國的銀行業發出的銀行卡主要為給零售及公司存款客戶的借記卡，真正的信用卡反而發展有限，商業銀行從這些銀行卡業務中刻意獲得的收入除了通常的利差收入之外，還有電子支付、資金轉移及購買與出售投資產品（如銀證通等業務）等方面獲利。

第三，穆迪公司關注到中小企業與私人借貸者的貸款滿足程度問題。穆迪公司注意到中國政府正致力于改進對于中小企業和私人借貸者的貸款服務，如鼓勵銀行向部分企業放貸，修訂法規，對中小企業重新界定，建立信用機制等，人民銀行放寬了對中小企業貸款利息幅度的限制等等，不過穆迪公司考慮到這些客戶的信息透明度與資信質量問題后，認為這些中小企業很難獲得大筆的貸款。實際上，穆迪公司的研究報告沒有注意到一點是，中小企業的融資難問題首先是一個世界性的問題，其次融資難并不僅僅是貸款難，僅僅依靠銀行貸款也不能解決中小企業的問題，而需要政府的扶持、創業資本的介入和股票市場的建立等多個方面的支持，而且不同行業、不同地區、不同發展階段的中小企業其對于貸款的需求也是不同的。

四中國銀行業當前值得關注的主要問題

穆迪公司在研究報告中重點指出了中國的銀行業當前存在的主要問題。

首先，從銀行內部經營管理的角度看，主要有以下的問題：（1）公司治理方面的缺陷，這一問題在國有銀行中尤為嚴重。穆迪公司注意到，最難進行改革的地方是管理責任制，國有銀行的官本位導向，使得國有銀行內部的運作有如政府內部的官僚體系，被委派的高級管理者任期短，多強調短期目標而非持續性的改革。同時，缺乏管理激勵機制也會阻礙建立良好的公司治理。歸結穆迪公司的分析，國有銀行的治理問題，無非是官本位和激勵不足的問題，這已經成為幾乎所有銀行界人士的共識，但是目前的關鍵是如何采取行動。（2）會計與披露標準的改善：穆迪公司注意到中國政府正致力改善銀行的透明度與信息披露，如2001年財政部頒布了針對金融機構的新的會計準則。2002年起，中國的銀行必須公布5級分類的結果，根據不良資產水平做出計提準備并向人行做出季報。但國有銀行被豁免根據新的會計準則做出計提準備。同時，穆迪公司注意到財政部對計提準備的限制放寬，但財政部對壞帳沖銷仍嚴格控制。顯然，這個領域是有一定進展的，但是進展十分有限。（3）如果說前述公司治理問題和信息披露問題是兩個老問題的話，穆迪在研究報告中還專門提出了中國的銀行體系中存在的操作風險的問題。穆迪公司強調，由于經營規模與歷史遺留問題，國有銀行的操作風險要比股份制銀行高。這主要是因為四大銀行有廣泛的網絡與官僚體系。內部信息不流暢，決策機制官僚化，要建立全國性的數據庫還需要好幾年，目前為止，部分客戶信息還通過手工獲取與傳輸，易發生錯誤。同時，穆迪公司認為中國的銀行業存在的不恰當的管理責任制賦予高層管理者極大的決策權，導致和舞弊現象的發生。另外，穆迪公司認為過去國有銀行的管理是基于一致同意的基礎，責任不明確，導致低效率和操作風險，目前國有銀行正在機構扁平化、責任與權力分工明確等方面做出努力，穆迪公司認為長遠來講這可能有助于降低操作風險與提高效率。實際上，中國的銀行業的龐大的分支機構網絡，使得總行對于偏布各地的分支機構實際上處于失控的狀況。有不少學者認為當前中國的銀行業的問題主要是層級過多、授權不當等問題，實際上這個問題的根本還是內部信息的傳遞和信息網絡的支持問題，這一點是穆迪公司的研究報告中值得重視的一個新的關注點。