監管理念范文10篇

摘要：國家證券監管機構在加強監管工作的同時，應樹立正確的證券監管理念。證券監管理念的提出，是對近幾年來證券監管工作的一次全面的思考。證券監管理念是監管者開展監管工作的目的。要求和行動指南，是證券監管工作的指導思想。要樹立全新的監管理念，對證券監管的目標、功能、體系等進行深層次的思考。

關鍵詞：證券監管理念證券監管目標證券監管的功能證券監管體系

中國的證券市場在中國加入WTO之后，按照WTO規則的要求將逐步對外開放，而證券市場的開放程度則取決于證券監管能力。市場的成熟和規范是我們能否承受開放以后激烈競爭的關鍵。應對WTO挑戰，中國首先應當建立健全的監管體制，建立有序、多層次的監管體系。

自1998年我國實行集中統一的監管體制模式后，中國證監會擔負起了監管中國證券市場的重任。但縱觀證監會這幾年的監管行為，仿佛偏離了正確監管的軌道，它并沒有努力在營造一個健康的市場氛圍，而是深度介入證券活動的相關事務，從發行申請、證券從業、股評從業、報刊刊登上市公司資訊披露，到券商增資擴股與分類審批，甚至上市公司獨立董事的挑選，都要經過證監會同意。正是由于這種權力的壟斷與過度集中，使中國的證券監管進入了難以自拔的誤區。在此背景下，證券監管再次成為輿論關注的焦點，2001年也被稱為中國證券市場的“監管年”。國家證券監管機構在加強監管工作的同時，應樹立正確的證券監管理念。證券監管理念的提出，是對近幾年來證券監管工作的一次全面的思考。因此，若要使中國證券監管變得卓有成效，作為監管者，首先要正確地認識自身，找準定位，樹立全新的證券監管理念。另外，相關的媒體及社會公眾也有責任幫助監管者完成這一任務。只有這樣，才能使監管步入正軌。

證券監管理念是監管者開展監管工作的目的、要求和行動指南，是證券監管工作的指導思想。在原來的監管模式下，證券監管作為一種運用法律對證券內場進行有效調控和維護的手段，往往更多地被理解為國家權力在證券市場的行使，側重于監管的具體措施，而忽視對證券監管的目標、功能、體系等深層次的思考。證券市場要適應金融經濟全球化、國際證券市場一體化的大趨勢和WTO的全面開放要求，我們迫切需要轉變對證券監管的目標、證券監管的功能和證券監管的體系的認識。

一、轉變對證券監管目標的認識

中國證券市場經歷了十多年的飛速發展，有效地發揮資源優化配置的基本功能，取得了可喜的成就。同時，我國證券市場的問題也日益積累，存在眾多的重大缺陷。并且證券市場違規案件頻頻爆出。高成長績優股“銀廣夏”“藍田股份”虛增巨額利潤，嚴重造假事件；麥科特：“猴王”、“三九醫藥”盲目圈錢，充當大股東的“提款機”，等等。因此，規范市嘗發展市場成為目前證券界最迫切解決的問題。

同時，經過十五年艱苦不懈的努力，中國終于在2001年12月成為世界貿易組織（WTO）的正式成員。WTO倡導建立自由、平等、開放、公平競爭的市場環境，這也是我們建立市場經濟所應遵循的要求。而且，我們在證券業方面也明確作出對外開放承諾：允許外國證券機構直接從事B股交易，等等。中國的證券市場在中國加入WTO之后，按照WTO規則的要求將逐步對外開放，而證券市場的開放程度則取決于證券監管能力。市場的成熟和規范是我們承受開放以后激烈競爭的關鍵。應對WTO挑戰，中國首先應當建立健全的監管體制，建立有序、多層次的監管體系。在此情況下，證券監管再次成為輿論關注的焦點，2001年也被稱為中國證券市場的“監管年”。國家證券監管機構在加強監管工作的同時，提出樹立正確的證券監管理念。證券監管理念的提出，是對近幾年來證券監管工作的一次全面的思考。

一、證券監管理念的提出

理念一詞是法理學、法哲學上的用語，與思想、精神詞義相近。一般理解，理念是一種理性的認識，是上升到一定理論高度的的觀念。也可以說，理念就是一種指導思想、目標或原則。在日語里，理念一詞被運用于社會各個領域，我國的香港、臺灣地區也廣泛使用該詞，而在內地，理念過去往往作為法學理論研究的書面用語。但是，隨著我們的對外開放和語言的廣泛交流，“理念”在我們的生活中的使用頻率也越來越高，這是我們對各個社會領域進行深層次思考的表現。

證券市場對理念一詞的應用十分普遍，市場理念、投資理念、經營理念監管理念等等。而監管理念則是最受重視的概念。監管理念是監管者開展監管工作的目的、要求和行動指南，是證券監管工作的指導思想。證券市場國際上一些證監會每年都要出一個年度報告闡述其理念，在香港，對每個進證監會工作的人都要作一個關于“理念”的報告。正是基于共同的監管理念，1998年9月證監會國際組織在內羅畢會議通過了一項國際監管的標準-《證券監管的目標與原則》。

在原來的監管模式下，證券監管作為一種運用法律對證券市場進行有效調控和維護的手段，往往更多地被理解為國家權力在證券市場的行使，更側重于監管的具體措施，而忽視對監管的目標、功能、體系等深層次的思考。現在，我們的監管機構也開始使用“監管理念”來審視我們的監管工作?！氨O管理念”的提出，讓我們對證券監管有一次全面、系統的審視和剖析。這對證券監管大有裨益，有利于證券市場真正走上規范和健康發展的道路。

一、金融監管理念的歷史演變

(一)20世紀30年代之前的金融監管理念

這一階段的貨幣管理是以經濟學理論為基礎的管理，對金融本質與特性的認識還不充分，也沒有以法律理論為基礎建構貨幣管理的目標。因此這一階段的貨幣管理并沒有實現整個銀行系統的穩定，18、19世紀的數次銀行危機足以證明，貨幣信用的不穩定問題仍然沒有消失，許多金融機構常常由于不謹慎的信用擴張而引發金融體系的不穩定，進而引起貨幣緊縮并制約經濟發展。

(二)20世紀30年代到70年代的金融監管理念

20世紀30年代的大危機深刻地改變了理論界對經濟運行的觀點和看法。這一時期的監管理念在凱恩斯宏觀經濟理論的影響下，努力維持一個安全穩定的金融體系，以防止金融體系的崩潰對宏觀經濟的嚴重沖擊，對金融機構具體經營行為的干預則成為這一時期金融監管的主要內容。

(三)20世紀70年代至90年代的金融監管理念

在近年來的監管實踐中，重慶保監局堅持從實際出發，積極探索以外因促內因的監管理念和方法，通過創新監管手段，擴展事前、事中、事后監管的內涵和外延，促進監管對象內因轉變，達到促使保險公司自我管控、自我教育、自我改進的目的，促進了重慶保險市場總體秩序的持續好轉，取得初步成效。

一、以外因促內因監管的必要性

保險業“短板”在哪里？什么才是彌補“短板”的治本之策？正是在這樣的思考中，重慶保險業以外因促內因的監管理念逐漸清晰并確定下來?？陀^分析保險業現狀，突出的“短板”主要集中在公司思想認識、治理結構缺陷和內控機制三個方面?！叭龎K短板”不僅制約著公司自身的規范發展，也成為影響行業持續健康發展的“頑疾”。以外因促內因的監管方法，可以成為治療這一“頑疾”的方案之一，也可能是最佳方案。

（一）能更好地彌補保險機構在思想認識上的“短板”。深究違法違規問題產生的根源，往往都是從業人員、特別是高管人員的法律意識和誠信觀念淡薄。前些年，一些保險公司從業人員視監管法規為兒戲，甚至把違規經營當作行業“潛規則”，錯誤地認為“誰規范誰吃虧”、“撐死膽大的，餓死膽小的”，打起了規避監管的“擦邊球”，利用信息技術、財務制度等各種手段達到規避監管的目的。市場由此陷入“惡性循環”：被動接受監管--違規問題增多--不斷被處罰--設法逃避監管--市場秩序更加混亂。

在監管對象主觀認識明顯偏離監管目標的情況下，如果簡單地一罰了之，被處理者可能“口服心不服”，產生嚴重的對立情緒，導致違法違規問題屢禁不止，愈演愈烈。因此，有必要改變“貓捉老鼠”的傳統監管思維，把著眼點和著力點放在督促公司內因發揮關鍵性作用上。一方面嚴格執法，加大違規成本，對監管對象起到足夠的懲戒警示效果；另一方面創新監管措施，營造良好環境，讓公司體會到監管部門的“良苦用心”，從誠信經營中嘗到實實在在的甜頭，從“要我規范”轉變到“我要規范”，從而大幅提升監管規定的落實效果。

（二）能更好地彌補保險公司在治理結構上的“短板”。在保險業發展的初級階段，保險公司股東與管理層之間、管理層與消費者之間沒有完全形成“多贏”的利益分配和制衡機制，公司經營行為更注重眼前而不是長遠發展。這種治理結構不完善突出反映在分支機構經營行為上，在公司管理層“份額第一、速度至上”等急功近利的考核制度驅動下，基層機構被迫將違法違規作為生存的“基本技能”。

如同工業革命對于工業時代的影響一樣，電子商務作為新經濟的開拓者，為中國提供了一個新的在全球商務平臺上迎頭趕上的機會。電子商務的發展需要一個系統環境，這個系統環境不僅是“硬件”上的基礎設施，還有“軟件”上的政府和監管部門所創造的制度環境，其核心就是法律環境。

以法律為核心的監管理念

中國電子商務的發展離不開完善的監管環境，而要建立完善的監管環境首先就要了解電子商務區別于傳統商務的運作特征。

IBM公司首席執行官盧·郭士納認為：“電子商務（e-business）涵蓋了生產周期、速度、全球化、提高生產效率、贏得新客戶以及在部門間共享知識從而獲得競爭優勢的方方面面?！彪娮由虅盏膽茫珉娮鱼y行、電子政務或網上拍賣，都需要一定的基礎設施和其他支持機制。這些應用被劃分為企業對消費者、企業對企業、企業內部三種。基礎設施涉及硬件、網絡和軟件領域。其中支持服務涉及的領域包括安全支付系統、通信標準以及監管等問題。

監管問題是一個在制度層面上影響著電子商務在中國應用和發展的關鍵性因素，同時它也如同系統支持方面的相關技術因素一樣，制約著我國電子商務的發展。電子商務是一種全新的商務模式，其生存和發展所必需的法律、道德和其他公共政策問題仍處在不斷發展和變化中。法律和道德是所有商業環境監管部分的關鍵組成部分。事實上，電子商務發展中的最大障礙就是法律、道德及相關的公共政策問題。

理論上，我們可以區分法律問題和道德問題。如果所做的事情不合法，那么就是違法；如果所做的事情不道德，則可能并不違法。但問題是，在信息技術領域里，我們并不總是清楚哪些是合法的、哪些是違法的，而道德問題又有頗多爭議。

如同工業革命對于工業時代的影響一樣，電子商務作為新經濟的開拓者，為中國提供了一個新的在全球商務平臺上迎頭趕上的機會。電子商務的發展需要一個系統環境，這個系統環境不僅是“硬件”上的基礎設施，還有“軟件”上的政府和監管部門所創造的制度環境，其核心就是法律環境。

以法律為核心的監管理念

中國電子商務的發展離不開完善的監管環境，而要建立完善的監管環境首先就要了解電子商務區別于傳統商務的運作特征。

IBM公司首席執行官盧·郭士納認為：“電子商務（e-business）涵蓋了生產周期、速度、全球化、提高生產效率、贏得新客戶以及在部門間共享知識從而獲得競爭優勢的方方面面。”電子商務的應用，如電子銀行、電子政務或網上拍賣，都需要一定的基礎設施和其他支持機制。這些應用被劃分為企業對消費者、企業對企業、企業內部三種?；A設施涉及硬件、網絡和軟件領域。其中支持服務涉及的領域包括安全支付系統、通信標準以及監管等問題。

監管問題是一個在制度層面上影響著電子商務在中國應用和發展的關鍵性因素，同時它也如同系統支持方面的相關技術因素一樣，制約著我國電子商務的發展。電子商務是一種全新的商務模式，其生存和發展所必需的法律、道德和其他公共政策問題仍處在不斷發展和變化中。法律和道德是所有商業環境監管部分的關鍵組成部分。事實上，電子商務發展中的最大障礙就是法律、道德及相關的公共政策問題。

理論上，我們可以區分法律問題和道德問題。如果所做的事情不合法，那么就是違法；如果所做的事情不道德，則可能并不違法。但問題是，在信息技術領域里，我們并不總是清楚哪些是合法的、哪些是違法的，而道德問題又有頗多爭議。

財務風險管理是現代公司財務管理的一項重要內容。綜觀目前有關公司財務風險管理的研究文獻，我們不難發現兩個問題一是現有的研究基本上是將公司財務風險作為一個整體看待，因而，規避和控制的手段也是全方位、多角度，成本高、耗費大，但效果不明顯，且缺乏層次感，二是受傳統部門財務觀念影響，將財務風險控制的主體定位在財務部門，認為財務部門理所當然應該對企業的所有財務風險承擔責任。筆者認為，將財務風險作為一個由財務部門加以控制和防范的整體，往往權責不清、目的不明，實際效果并不理想。財務風險產生的原因是多種多樣的，企業不同管理層次所擁有的財權和承擔的責任是不一樣的，不同管理層次在風險控制中所能發揮的作用也是有限的。

一、財務分層管理理論與財務風險的層次性特征

現代企業制度要求產權明晰、權責明確、政企分開、管理科學。從公司法人治理結構來看，公司財務管理是分層次展開的，管理主體及相對應的責權利是不同的。1997年，湯谷良、謝志華、王斌三位教授分別提出了經營者財務論、出資者財務論、財務經理的財務觀以及財務管理的分層管理體系。這一理論將現代企業財務管理按主體劃分為出資者財務、經營者財務、財務經理財務三個層次，其中，出資者財務是以股東及股東大會決議名義直接行使的對重大公司財務事項的管理，出資者財務的目標是其所出資本的保值與增值。經營者財務是以董事長和總經理為代表的管理層行使對公司日常財務事項的決策權和重大事項的制定權、執行權，其管理對象是全部的法人財產，經營者既要承擔對出資者資本保值增值的責任又要承擔對債權人還本付息的責任。財務經理財務則是經營者財務的具體操作性財務，它屬于較低層次的財務管理，其主要任務是保證企業短期資產的效率和短期債務的清償。

公司財務風險是否具有層次性特征是現代企業財務風險能否采用分層管理的關鍵。結合企業組織結構特征和財務分層管理理論，我們認為企業財務風險是具有層次性特征的，理由如下

1財務目標的層次性決定實現不同財務目標有著不同的風險。企業財務管理的總體目標是企業價值最大化，但具體到不同管理層次又有各層次的具體目標。出資者、經營者和財務經理目標不同，風險各異，目標的層次性決定實現不同層次目標有著不同層次的風險，盡管某些風險影響因素可能影響各個層次，但每個層次對這些因素的反映以及應該發揮和所能發揮的作用顯然是不同的。

2財權在不同管理層次之間的分配決定著不同管理層次在風險控制中的作用不同。層級化的組織結構決定了不同管理層次在整個企業管理中的地位和作用及職責權限不同，各個管理層次的財務權限不同，承擔的職責也就不一樣，在風險控制中所能發揮的作用也不同。

財務風險管理是現代公司財務管理的一項重要內容。

綜觀目前有關公司財務風險管理的研究文獻，我們不難發現兩個問題一是現有的研究基本上是將公司財務風險作為一個整體看待，因而，規避和控制的手段也是全方位、多角度，成本高、耗費大，但效果不明顯，且缺乏層次感，二是受傳統部門財務觀念影響，將財務風險控制的主體定位在財務部門，認為財務部門理所當然應該對企業的所有財務風險承擔責任。筆者認為，將財務風險作為一個由財務部門加以控制和防范的整體，往往權責不清、目的不明，實際效果并不理想。財務風險產生的原因是多種多樣的，企業不同管理層次所擁有的財權和承擔的責任是不一樣的，不同管理層次在風險控制中所能發揮的作用也是有限的。

一、財務分層管理理論與財務風險的層次性特征

現代企業制度要求產權明晰、權責明確、政企分開、管理科學。從公司法人治理結構來看，公司財務管理是分層次展開的，管理主體及相對應的責權利是不同的。1997年，湯谷良、謝志華、王斌三位教授分別提出了經營者財務論、出資者財務論、財務經理的財務觀以及財務管理的分層管理體系。這一理論將現代企業財務管理按主體劃分為出資者財務、經營者財務、財務經理財務三個層次，其中，出資者財務是以股東及股東大會決議名義直接行使的對重大公司財務事項的管理，出資者財務的目標是其所出資本的保值與增值。經營者財務是以董事長和總經理為代表的管理層行使對公司日常財務事項的決策權和重大事項的制定權、執行權，其管理對象是全部的法人財產，經營者既要承擔對出資者資本保值增值的責任又要承擔對債權人還本付息的責任。財務經理財務則是經營者財務的具體操作性財務，它屬于較低層次的財務管理，其主要任務是保證企業短期資產的效率和短期債務的清償。

公司財務風險是否具有層次性特征是現代企業財務風險能否采用分層管理的關鍵。結合企業組織結構特征和財務分層管理理論，我們認為企業財務風險是具有層次性特征的，理由如下

1財務目標的層次性決定實現不同財務目標有著不同的風險。企業財務管理的總體目標是企業價值最大化，但具體到不同管理層次又有各層次的具體目標。出資者、經營者和財務經理目標不同，風險各異，目標的層次性決定實現不同層次目標有著不同層次的風險，盡管某些風險影響因素可能影響各個層次，但每個層次對這些因素的反映以及應該發揮和所能發揮的作用顯然是不同的。

在二十一世紀的今天，世界經濟呈現出向循環經濟發展的大趨勢。在這一趨勢下，我國將循環經濟的發展納入到“十一五”規劃之中，并將其作為工作的重心來開展。

何謂循環經濟，財務管理在這一新形勢下應如何應對，這是我們必須要搞清楚的問題。

循環經濟是經濟發展的一種嶄新模式，它注重經濟與環境的關系，循環經濟的發展原則是：

“再循環、減量化、再利用”；其發展的核心是資源的循環與高效利用；其基本特征是高效率、低消耗、低排放；它所追求的是以最低的環境代價與最少的資源來謀求社會與經濟發展的最大化；具體地說循環經濟是一種反饋式的流程（資源—產品—再生資源），整個流程是低排放、低開采、高利用的。財經學家認為我國實現可持續發展的最佳路徑便是大力的發展循環經濟。循環經濟不但影響著經濟生產模式及經濟發展理念的轉變，同時也影響著財務管理及理財觀念的轉變。

1財務管理目標選擇思考

經濟效益的最大化、企業利潤的最大化及企業價值的最大化被視為財務管理的主要目標。財務管理目標中的經濟效益最大化已然成為一種趨勢，也是當前的一種最優選擇。這里所講的經濟效益指的是在勞動耗費最低的條件下制造出盡可能多的符合人類需要的產品。對社會貢獻力的強調是經濟效益這一財務管理目標與其他目標的最大區別，這不單單是強調企業的納稅能力，還強調企業在資源的合理利用、環境優化以及解決環境污染與資源約束之間的矛盾的能力。

一、研究背景

我國旅游業是以大力發展入境旅游起步的，作為旅游業發展四大支柱之一的飯店業也隨著市場需求誕生并逐漸發展起來?？v觀歷史，我國旅游飯店應該說是從上世紀70年代末期開始涉足的，至今已有多年的發展歷程。1978年，我國能夠接待入境旅游者的飯店僅有137個。

隨著經濟的發展，到了20世紀80年代初期，通過許多渠道使得旅游的接待能力得到了很大的提高，旅游產業的實力達到了一定高度。到1989年，我國已有星級飯店135家，到1992年突飛猛進增加到1028家，1999年已經上升到3856家。進入21世紀后，我國的綜合國力不斷增強，吸引了全球各大飯店紛至沓來，短短幾年使得我國旅游飯店行業被卷進激烈的國際競爭中去了。在這種有壓迫感的環境下，一個旅游飯店的好品牌往往會起到潛移默化的作用，所以經營好旅游飯店品牌將是出奇制勝的一招。

二、我國旅游飯店品牌經營與管理中的問題

在我國旅游飯店空前繁榮發展的同時，其品牌的經營與管理的過程中還是存在著很多問題。透過我國旅游飯店品牌經營與管理的多年發展經歷，我們不難發現其中存在的一些問題。

（一）飯店經營規模小